Bảng điểm ETF Giao ngay mã hóa năm 2024: Quy mô vượt 40 tỷ USD trong vòng một năm
Năm 2024 là một năm mang tính bước ngoặt cho thị trường tiền mã hóa. Sau mười năm chờ đợi dài đằng đẵng, Mỹ cuối cùng đã phê duyệt việc niêm yết ETF giao ngay Bitcoin vào ngày 11 tháng 1 năm 2024. Quyết định này đã mở ra một kỷ nguyên mới cho tài sản mã hóa tiến vào dòng chính. Ngày giao dịch đầu tiên đã lập kỷ lục với khối lượng giao dịch 4,6 tỷ đô la và dòng vốn ròng 628 triệu đô la. Sau đó, nhiều quốc gia và khu vực như Hong Kong, Úc cũng lần lượt ra mắt ETF giao ngay Bitcoin, thúc đẩy hơn nữa quá trình hợp pháp hóa tài sản mã hóa toàn cầu. Đến nay, quy mô tài sản của ETF mã hóa ở Mỹ đã vượt qua 122,39 tỷ đô la, Hong Kong đạt 467 triệu đô la.
Năm 2024 chứng kiến sự chuyển mình thật sự của tài sản mã hóa sang sản phẩm đầu tư chính thống. Theo dữ liệu công khai mới nhất, hiện tại các loại nhà đầu tư tổ chức khác nhau đã trở thành chủ sở hữu của các quỹ ETF mã hóa, bao gồm quỹ từ thiện, quỹ hưu trí, quỹ phòng hộ, cố vấn đầu tư và văn phòng gia đình. Trong làn sóng chính thống hóa tài sản mã hóa này, các quỹ ETF của các tài sản số khác như Solana và XRP cũng dần dần tiến vào tầm nhìn công chúng, tạo nền tảng cho sự phát triển vào năm 2025.
Bài viết này sẽ xem xét các cột mốc quan trọng của ETF giao ngay mã hóa năm 2024, phân tích chi tiết hiệu suất thị trường của ETF mã hóa trong năm qua và dự báo triển vọng phát triển của ETF mã hóa trong năm 2025.
Nhìn lại quá trình quan trọng: Năm ra đời của ETF giao ngay mã hóa
Bitcoin Giao ngay ETF 2024 thời gian hồi tố
Vào lúc nửa đêm ngày 11 tháng 1 năm 2024, các nhà đầu tư toàn cầu nín thở chờ đợi, ETF giao ngay Bitcoin của Mỹ cuối cùng đã được phê duyệt chính thức. Quyết định này đã đáp ứng mong đợi của ngành công nghiệp trong nhiều năm qua.
Khối lượng giao dịch trong ngày đầu tiên vượt quá 4,6 tỷ USD, dòng tiền ròng đạt 628 triệu USD. Trong ba ngày đầu niêm yết, khối lượng giao dịch gần 10 tỷ USD.
Vào ngày 19 tháng 1, chỉ sau một tuần, quy mô tài sản quản lý của ETF Bitcoin tại Mỹ đã vượt qua ETF bạc, trở thành loại hàng hóa ETF lớn thứ hai tại Mỹ.
Vào ngày 15 tháng 4, Hong Kong về nguyên tắc phê duyệt BTC và ETH Giao ngay ETF; Ngày 24 tháng 4 chính thức được phê duyệt; Ngày 30 tháng 4, 6 quỹ ETF tài sản ảo Giao ngay được niêm yết giao dịch tại Sở Giao dịch Chứng khoán Hồng Kông.
Quỹ ETF mã hóa giao ngay tại Hồng Kông huy động khoảng 2 tỷ HKD trong ngày đầu tiên, giá trị tài sản ròng là 2.93 triệu USD. Tổng khối lượng giao dịch của 6 quỹ ETF trong ngày đầu tiên khoảng 87.58 triệu HKD.
Việc ra mắt Giao ngay ETF tiền mã hóa tại Hồng Kông có ảnh hưởng sâu sắc đến cấu trúc tài chính của cộng đồng người Hoa, đồng thời cũng là một bước quan trọng trong việc hợp pháp hóa tiền mã hóa toàn cầu. Giao ngay ETF tiền mã hóa của Hồng Kông áp dụng cơ chế quy đổi vật lý, cung cấp một con đường để chuyển đổi tài sản mã hóa thành tài sản tài chính truyền thống.
Sau đó, các quốc gia cũng lần lượt bắt đầu phê duyệt và giao dịch ETF giao ngay Bitcoin. Vào ngày 4 tháng 6, ETF giao ngay Bitcoin đầu tiên của Úc chính thức bắt đầu giao dịch, Ủy ban Chứng khoán Thái Lan cũng đã phê duyệt ETF giao ngay Bitcoin đầu tiên tại địa phương.
Ngày 23 tháng 9, Mỹ phê duyệt quyền chọn ETF Bitcoin của BlackRock niêm yết trên Nasdaq, vào ngày 19 tháng 10 phê duyệt giao dịch quyền chọn của nhiều ETF Bitcoin giao ngay. Phạm vi các sản phẩm phái sinh liên quan đến Bitcoin đã được mở rộng hơn nữa, mang lại cho thị trường các sản phẩm quyền chọn vừa tuân thủ quy định vừa có độ sâu giao dịch. Quyền chọn ETF Bitcoin cho phép nhà đầu tư thực hiện việc cấu trúc danh mục đầu tư dựa trên thời gian, đặc biệt phù hợp cho đầu tư dài hạn, bơm thêm tính tuân thủ và độ sâu giao dịch vào thị trường.
ETF giao ngay Ethereum thời gian hồi tố 2024
Năm 2024, ETF giao ngay Ethereum đã có những tiến triển quan trọng trên toàn cầu. Từ Hồng Kông đến Hoa Kỳ, rồi đến Úc, nhiều khu vực đang tích cực thúc đẩy việc phê duyệt và niêm yết ETF giao ngay Ethereum.
Vào ngày 24 tháng 4, ETF giao ngay Bitcoin và ETF giao ngay Ethereum tại Hồng Kông chính thức được phê duyệt, đây là lần đầu tiên ETF giao ngay Ethereum ra mắt trên sàn giao dịch lớn. Trong ngày đầu tiên, ETF giao ngay Ethereum tại Hồng Kông ghi nhận dòng tiền ròng 14.200 ETH, với khối lượng giao dịch đạt 2.990.000 USD.
Vào ngày 24 tháng 5, Mỹ đã phê duyệt tài liệu 19b-4 cho ETF giao ngay Ethereum đầu tiên. Đây là một bước quan trọng để ETF giao ngay Ethereum được giao dịch hợp pháp trên thị trường Mỹ.
Ngày 23 tháng 7, Mỹ chính thức phê duyệt ETF giao ngay Ethereum. Khối lượng giao dịch ngày đầu tiên vượt quá 1,019 triệu đô la Mỹ, dòng tiền ròng đạt 106.6 triệu đô la Mỹ.
Ngày 8 tháng 11, Hoa Kỳ lại hoãn quyết định về việc niêm yết Giao ngay Ethereum ETF tùy chọn trên Sở giao dịch chứng khoán New York. Họ cho biết cần thực hiện thêm phân tích và tham khảo ý kiến công chúng, đặc biệt là về việc các thay đổi quy tắc đề xuất có phù hợp với yêu cầu của Luật Chứng khoán hay không.
Các ETF liên quan đến mã hóa khác Thời gian hồi tố 2024
Sau khi Bitcoin và Ethereum Giao ngay ETF, Solana Giao ngay ETF cũng đạt được tiến bộ quan trọng vào năm 2024. Vào ngày 20 tháng 6, đơn xin Giao ngay ETF Solana đầu tiên ở Bắc Mỹ đã được nộp. Sau đó, nhiều tổ chức cũng đã nộp đơn xin ETF Solana lên cơ quan quản lý.
Vào ngày 8 tháng 8, Brazil đã phê duyệt quỹ ETF Giao ngay Solana đầu tiên trên thế giới, và vào ngày 21 tháng 8 đã phê duyệt quỹ thứ hai. Đây là một bước đi tiên phong của Brazil, mang lại nhiều tâm trạng lạc quan hơn cho những người ủng hộ mã hóa.
Đơn xin ETF giao ngay Solana tại Mỹ vẫn đang tiếp tục. Vào ngày 22 tháng 11, có sàn giao dịch đã nộp 4 đơn xin niêm yết ETF giao ngay Solana lên cơ quan quản lý Mỹ, vào ngày 4 tháng 12, một công ty quản lý tài sản đã tìm cách chuyển đổi quỹ tín thác Solana của mình thành ETF giao ngay và niêm yết trên NYSE. Tuy nhiên, sau đó có thông tin cho rằng, cơ quan quản lý đã thông báo cho ít nhất hai tổ chức nộp đơn xin ETF giao ngay Solana rằng tài liệu của họ sẽ bị từ chối. Điều này cho thấy Mỹ vẫn giữ thái độ thận trọng đối với ETF giao ngay Solana.
Ngoài Solana, XRP cũng là điểm chú ý của các tổ chức. Hiện đã có nhiều tổ chức nộp đơn xin ETF giao ngay XRP tại Mỹ.
Ngoài ra, nhiều loại ETF liên quan đến mã hóa đã lần lượt được ra mắt hoặc bước vào giai đoạn đăng ký trong tháng 11 và 12, từ tài sản mã hóa đơn lẻ đến danh mục đa tài sản, từ kiểu chỉ số đến kiểu thu nhập. Xu hướng này đánh dấu sự chuyển mình của thị trường mã hóa tiến dần đến chính thống, đồng thời chứng minh sự hòa nhập sâu sắc hơn với hệ thống tài chính truyền thống. Tài sản mã hóa đang dần trở thành một trong những tài sản cốt lõi được các nhà đầu tư toàn cầu công nhận.
Dữ liệu ETF trong năm nay hoạt động ra sao?
Quỹ ETF niêm yết tại Mỹ quản lý tổng tài sản vượt 10 nghìn tỷ đô la, trong đó 40 tỷ đô la được đầu tư vào lĩnh vực mã hóa. Các quỹ ETF mã hóa hiện chiếm 0.4% tổng thị trường ETF. Tuy nhiên, theo dữ liệu cho thấy, dòng vốn ròng vào quỹ ETF giao ngay Bitcoin năm 2024 chiếm 3.5% tổng dòng vốn ròng vào quỹ ETF tại Mỹ trong năm 2024, tỷ lệ này cao hơn đáng kể so với các loại tài sản truyền thống.
Kể từ khi ra mắt, tốc độ thanh khoản của Bitcoin ETF nhanh gấp 4,5 lần tốc độ thanh khoản của vàng ETF đã điều chỉnh theo lạm phát. Mặc dù tổng lưu lượng vẫn thấp hơn vàng, nhưng quy mô tài sản được quản lý của Bitcoin ETF tại Mỹ đã vượt qua vàng.
Không chỉ vậy, khối lượng BTC nắm giữ của ETF giao ngay Bitcoin tại Mỹ đã vượt qua 1,13 triệu đồng, vượt qua số lượng Bitcoin nắm giữ của Satoshi Nakamoto, trở thành "nhà nắm giữ Bitcoin lớn nhất thế giới". Những thành tựu này chứng minh rằng ETF giao ngay Bitcoin là "ETF thành công nhất từ trước đến nay".
Tính đến ngày 24 tháng 12, tổng dòng vốn ròng tích lũy của ETF Giao ngay Bitcoin tại Mỹ đã đạt 35,49 tỷ USD, tổng giá trị tài sản ròng đạt 110 tỷ USD. Trong đó, giá trị tài sản ròng của một ETF chiếm gần 50%, đạt 5,37 tỷ USD. Đáng chú ý, quy mô tài sản của ETF này tương đương với tổng giá trị của 50 ETF tập trung vào châu Âu (theo khu vực + quốc gia đơn lẻ), trong khi những ETF châu Âu này đã tồn tại được 20 năm.
Quỹ giao ngay ETF Ethereum tại Mỹ trước đây có hiệu suất bình thường, nhưng kể từ tháng 11, lượng tiền vào và thanh khoản đã tăng đáng kể.
Vào ngày 13 tháng 11, một nhà phát hành ETF thông báo mua lại nhà cung cấp dịch vụ staking Ethereum. Vào ngày 20 tháng 11, một nhà phát hành khác công bố thêm chức năng staking cho sản phẩm ETP Ethereum cốt lõi của họ và đổi tên thành "ETP staking Ethereum cốt lõi". Cùng với tin tức Trump chiến thắng, kỳ vọng của thị trường về việc đưa chức năng staking vào ETF giao ngay Ethereum ngày càng mạnh mẽ.
Đến ngày 24 tháng 12, tổng dòng vốn ròng tích lũy của ETF giao ngay Ethereum ở Mỹ đạt 2.51 tỷ USD, tổng giá trị tài sản ròng đạt 12.35 tỷ USD. Vào ngày 5 tháng 12, lượng dòng vốn ròng đạt 428 triệu USD, thiết lập kỷ lục lịch sử.
Trong ETF giao ngay Ethereum tại Mỹ, giá trị tài sản ròng cao nhất đạt 4.91 tỷ đô la, tiếp theo là 3.65 tỷ đô la. Cả hai tổng cộng chiếm 69.3% tổng tài sản của ETF giao ngay Ethereum tại Mỹ.
Có những ETF mã hóa nào sẽ được phê duyệt vào năm 2025?
Nhiều đơn xin ETF Solana sẽ gặp hạn chót xem xét đầu tiên từ ngày 23 đến 25 tháng 1 năm 2025. Tuy nhiên, theo báo cáo, các cơ quan quản lý đã thông báo cho ít nhất hai cơ sở nộp đơn cho SOL Giao ngay ETF rằng tài liệu họ nộp sẽ bị từ chối. Cũng có tin tức cho rằng, trong thời gian chính phủ hiện tại nắm quyền, các cơ quan quản lý có thể sẽ không phê duyệt bất kỳ đơn xin ETF mã hóa mới nào.
Có phân tích dự đoán rằng nhà phát hành sẽ nộp lại đơn xin sau khi chủ tịch cơ quan quản lý mới nhậm chức. Chủ tịch mới giữ chức chủ tịch liên lạc của Hiệp hội Token thuộc Phòng Thương mại Kỹ thuật số, cam kết nghiên cứu và thúc đẩy sự phát triển của ngành tài sản số. Việc ông nhậm chức có thể mang đến cơ hội mới cho việc phê duyệt Solana ETF.
Một tổ chức đã nộp 10 loại chỉ số ETF mã hóa lên cơ quan quản lý, với thời hạn xem xét đầu tiên vào ngày 18 tháng 1 năm 2025. ETF này bao gồm nhiều tài sản mã hóa chính trên thị trường hiện nay, bao gồm BTC, XRP, Solana, Cardano, Uniswap, Polkadot, Chainlink, Ethereum, Avalanche, Bitcoin Cash.
Quỹ ETF Bitcoin và Ethereum sẽ có thời hạn xem xét đầu tiên vào ngày 30 tháng 1 năm 2025, quỹ ETF này là một quỹ chỉ số mã hóa giao ngay dự kiến bao gồm BTC và ETH, nhằm "cung cấp cho các nhà đầu tư một cách dễ dàng để cân bằng đầu tư vào hai loại tài sản mã hóa lớn nhất thế giới".
Ngoài ra, các ETF mã hóa sau đây cũng đang chờ phê duyệt:
XRP ETF
ETF XRP của nhiều tổ chức
Litecoin ETF
ETF Litecoin của một tổ chức
HBAR ETF
HBAR ETF của một tổ chức
Ngoài ETF, việc phê duyệt các tùy chọn ETF giao ngay Ethereum cũng sẽ diễn ra vào năm 2025. Một số nhà phân tích cho biết quyết định cuối cùng của cơ quan quản lý có thể được đưa ra vào khoảng ngày 9 tháng 4 năm 2025. Tuy nhiên, cơ quan quản lý không phải là cơ quan ra quyết định duy nhất, mà còn cần phải được phê duyệt bởi các cơ quan khác.
Triển vọng 2025
Năm 2025, nhiều tài sản mã hóa có thể sẽ gia nhập lĩnh vực ETF. Mặc dù những thách thức về quy định vẫn còn đó, nhưng sự tham gia liên tục của các nhà đầu tư tổ chức và sự trưởng thành dần dần của thị trường sẽ cung cấp thêm động lực cho sự phát triển tương lai của ngành công nghiệp tiền mã hóa. Chúng ta có thể dự đoán rằng tài sản mã hóa sẽ không còn chỉ là công cụ đầu cơ, mà sẽ trở thành một phần quan trọng trong danh mục đầu tư toàn cầu, thúc đẩy sự hội nhập sâu sắc giữa tài chính truyền thống và tài sản kỹ thuật số.
Dưới đây là dự đoán của các tổ chức trong ngành và KOL về sự phát triển của mã hóa ETF vào năm 2025:
Một phương tiện truyền thông tài chính dự đoán: Việc staking sẽ lần đầu tiên được tích hợp vào ETF Ethereum vào năm 2025. Các ETF của các loại tiền điện tử khác (như Solana) sẽ sớm được ra mắt, và có khả năng sẽ có sự ra mắt của ETF chỉ số mã hóa có trọng số.
Một tổ chức đầu tư Liên sáng dự đoán: kế hoạch niêm yết ETF của các loại mã hóa khác ngoài Bitcoin và Ethereum sẽ bị trì hoãn đến năm 2026.
Một tổ chức nghiên cứu dự đoán: Lượng vốn đầu tư vào ETF sẽ tiếp tục tăng vào năm 2025, đặc biệt là khi một quỹ chuyển GBTC sang dòng vốn ròng dương, việc ra mắt ETF Solana Giao ngay trong một hai năm tới dường như là không thể tránh khỏi.
Một sàn giao dịch mã hóa cho biết: Nhìn về tương lai, sự chú ý của ngành công nghiệp tập trung vào khả năng các nhà phát hành có thể mở rộng phạm vi tài sản của ETF, thêm nhiều mã thông báo như XRP, SOL, LTC và HBAR, nhưng chúng tôi cho rằng những phê duyệt tiềm năng này có thể chỉ có lợi cho một nhóm tài sản hạn chế.
Một nhà phát hành ETF dự đoán: Lãnh đạo quản lý mới (hoặc có thể là các cơ quan quản lý khác) sẽ phê duyệt nhiều sản phẩm giao ngay mã hóa mới trên các sàn giao dịch của Mỹ (ETP), bao gồm sản phẩm Solana. Chức năng của ETP Ethereum đã mở rộng để bao gồm staking, tăng cường thêm tính hữu dụng của nó đối với người nắm giữ, trong khi cả ETP Ethereum và Bitcoin đều hỗ trợ việc tạo/rút tiền thực. Dù cơ quan quản lý hay Quốc hội bãi bỏ một quy định nào đó, sẽ tạo điều kiện cho các ngân hàng và nhà môi giới lưu ký giao ngay mã hóa.
Một nhà phát hành ETF khác dự đoán: dòng tiền vào ETF Bitcoin trong năm 2025 sẽ vượt quá năm 2024. Hàng trăm tỷ đô la mà công ty quản lý sẽ bắt đầu chảy vào ETF Bitcoin.
 và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Năm cột mốc ETF giao ngay mã hóa: Quy mô vượt 40 tỷ USD, nhiều tài sản sẽ sẵn sàng vào năm 2025
Bảng điểm ETF Giao ngay mã hóa năm 2024: Quy mô vượt 40 tỷ USD trong vòng một năm
Năm 2024 là một năm mang tính bước ngoặt cho thị trường tiền mã hóa. Sau mười năm chờ đợi dài đằng đẵng, Mỹ cuối cùng đã phê duyệt việc niêm yết ETF giao ngay Bitcoin vào ngày 11 tháng 1 năm 2024. Quyết định này đã mở ra một kỷ nguyên mới cho tài sản mã hóa tiến vào dòng chính. Ngày giao dịch đầu tiên đã lập kỷ lục với khối lượng giao dịch 4,6 tỷ đô la và dòng vốn ròng 628 triệu đô la. Sau đó, nhiều quốc gia và khu vực như Hong Kong, Úc cũng lần lượt ra mắt ETF giao ngay Bitcoin, thúc đẩy hơn nữa quá trình hợp pháp hóa tài sản mã hóa toàn cầu. Đến nay, quy mô tài sản của ETF mã hóa ở Mỹ đã vượt qua 122,39 tỷ đô la, Hong Kong đạt 467 triệu đô la.
Năm 2024 chứng kiến sự chuyển mình thật sự của tài sản mã hóa sang sản phẩm đầu tư chính thống. Theo dữ liệu công khai mới nhất, hiện tại các loại nhà đầu tư tổ chức khác nhau đã trở thành chủ sở hữu của các quỹ ETF mã hóa, bao gồm quỹ từ thiện, quỹ hưu trí, quỹ phòng hộ, cố vấn đầu tư và văn phòng gia đình. Trong làn sóng chính thống hóa tài sản mã hóa này, các quỹ ETF của các tài sản số khác như Solana và XRP cũng dần dần tiến vào tầm nhìn công chúng, tạo nền tảng cho sự phát triển vào năm 2025.
Bài viết này sẽ xem xét các cột mốc quan trọng của ETF giao ngay mã hóa năm 2024, phân tích chi tiết hiệu suất thị trường của ETF mã hóa trong năm qua và dự báo triển vọng phát triển của ETF mã hóa trong năm 2025.
Nhìn lại quá trình quan trọng: Năm ra đời của ETF giao ngay mã hóa
Bitcoin Giao ngay ETF 2024 thời gian hồi tố
Vào lúc nửa đêm ngày 11 tháng 1 năm 2024, các nhà đầu tư toàn cầu nín thở chờ đợi, ETF giao ngay Bitcoin của Mỹ cuối cùng đã được phê duyệt chính thức. Quyết định này đã đáp ứng mong đợi của ngành công nghiệp trong nhiều năm qua.
Khối lượng giao dịch trong ngày đầu tiên vượt quá 4,6 tỷ USD, dòng tiền ròng đạt 628 triệu USD. Trong ba ngày đầu niêm yết, khối lượng giao dịch gần 10 tỷ USD.
Vào ngày 19 tháng 1, chỉ sau một tuần, quy mô tài sản quản lý của ETF Bitcoin tại Mỹ đã vượt qua ETF bạc, trở thành loại hàng hóa ETF lớn thứ hai tại Mỹ.
Vào ngày 15 tháng 4, Hong Kong về nguyên tắc phê duyệt BTC và ETH Giao ngay ETF; Ngày 24 tháng 4 chính thức được phê duyệt; Ngày 30 tháng 4, 6 quỹ ETF tài sản ảo Giao ngay được niêm yết giao dịch tại Sở Giao dịch Chứng khoán Hồng Kông.
Quỹ ETF mã hóa giao ngay tại Hồng Kông huy động khoảng 2 tỷ HKD trong ngày đầu tiên, giá trị tài sản ròng là 2.93 triệu USD. Tổng khối lượng giao dịch của 6 quỹ ETF trong ngày đầu tiên khoảng 87.58 triệu HKD.
Việc ra mắt Giao ngay ETF tiền mã hóa tại Hồng Kông có ảnh hưởng sâu sắc đến cấu trúc tài chính của cộng đồng người Hoa, đồng thời cũng là một bước quan trọng trong việc hợp pháp hóa tiền mã hóa toàn cầu. Giao ngay ETF tiền mã hóa của Hồng Kông áp dụng cơ chế quy đổi vật lý, cung cấp một con đường để chuyển đổi tài sản mã hóa thành tài sản tài chính truyền thống.
Sau đó, các quốc gia cũng lần lượt bắt đầu phê duyệt và giao dịch ETF giao ngay Bitcoin. Vào ngày 4 tháng 6, ETF giao ngay Bitcoin đầu tiên của Úc chính thức bắt đầu giao dịch, Ủy ban Chứng khoán Thái Lan cũng đã phê duyệt ETF giao ngay Bitcoin đầu tiên tại địa phương.
Ngày 23 tháng 9, Mỹ phê duyệt quyền chọn ETF Bitcoin của BlackRock niêm yết trên Nasdaq, vào ngày 19 tháng 10 phê duyệt giao dịch quyền chọn của nhiều ETF Bitcoin giao ngay. Phạm vi các sản phẩm phái sinh liên quan đến Bitcoin đã được mở rộng hơn nữa, mang lại cho thị trường các sản phẩm quyền chọn vừa tuân thủ quy định vừa có độ sâu giao dịch. Quyền chọn ETF Bitcoin cho phép nhà đầu tư thực hiện việc cấu trúc danh mục đầu tư dựa trên thời gian, đặc biệt phù hợp cho đầu tư dài hạn, bơm thêm tính tuân thủ và độ sâu giao dịch vào thị trường.
ETF giao ngay Ethereum thời gian hồi tố 2024
Năm 2024, ETF giao ngay Ethereum đã có những tiến triển quan trọng trên toàn cầu. Từ Hồng Kông đến Hoa Kỳ, rồi đến Úc, nhiều khu vực đang tích cực thúc đẩy việc phê duyệt và niêm yết ETF giao ngay Ethereum.
Vào ngày 24 tháng 4, ETF giao ngay Bitcoin và ETF giao ngay Ethereum tại Hồng Kông chính thức được phê duyệt, đây là lần đầu tiên ETF giao ngay Ethereum ra mắt trên sàn giao dịch lớn. Trong ngày đầu tiên, ETF giao ngay Ethereum tại Hồng Kông ghi nhận dòng tiền ròng 14.200 ETH, với khối lượng giao dịch đạt 2.990.000 USD.
Vào ngày 24 tháng 5, Mỹ đã phê duyệt tài liệu 19b-4 cho ETF giao ngay Ethereum đầu tiên. Đây là một bước quan trọng để ETF giao ngay Ethereum được giao dịch hợp pháp trên thị trường Mỹ.
Ngày 23 tháng 7, Mỹ chính thức phê duyệt ETF giao ngay Ethereum. Khối lượng giao dịch ngày đầu tiên vượt quá 1,019 triệu đô la Mỹ, dòng tiền ròng đạt 106.6 triệu đô la Mỹ.
Ngày 8 tháng 11, Hoa Kỳ lại hoãn quyết định về việc niêm yết Giao ngay Ethereum ETF tùy chọn trên Sở giao dịch chứng khoán New York. Họ cho biết cần thực hiện thêm phân tích và tham khảo ý kiến công chúng, đặc biệt là về việc các thay đổi quy tắc đề xuất có phù hợp với yêu cầu của Luật Chứng khoán hay không.
Các ETF liên quan đến mã hóa khác Thời gian hồi tố 2024
Sau khi Bitcoin và Ethereum Giao ngay ETF, Solana Giao ngay ETF cũng đạt được tiến bộ quan trọng vào năm 2024. Vào ngày 20 tháng 6, đơn xin Giao ngay ETF Solana đầu tiên ở Bắc Mỹ đã được nộp. Sau đó, nhiều tổ chức cũng đã nộp đơn xin ETF Solana lên cơ quan quản lý.
Vào ngày 8 tháng 8, Brazil đã phê duyệt quỹ ETF Giao ngay Solana đầu tiên trên thế giới, và vào ngày 21 tháng 8 đã phê duyệt quỹ thứ hai. Đây là một bước đi tiên phong của Brazil, mang lại nhiều tâm trạng lạc quan hơn cho những người ủng hộ mã hóa.
Đơn xin ETF giao ngay Solana tại Mỹ vẫn đang tiếp tục. Vào ngày 22 tháng 11, có sàn giao dịch đã nộp 4 đơn xin niêm yết ETF giao ngay Solana lên cơ quan quản lý Mỹ, vào ngày 4 tháng 12, một công ty quản lý tài sản đã tìm cách chuyển đổi quỹ tín thác Solana của mình thành ETF giao ngay và niêm yết trên NYSE. Tuy nhiên, sau đó có thông tin cho rằng, cơ quan quản lý đã thông báo cho ít nhất hai tổ chức nộp đơn xin ETF giao ngay Solana rằng tài liệu của họ sẽ bị từ chối. Điều này cho thấy Mỹ vẫn giữ thái độ thận trọng đối với ETF giao ngay Solana.
Ngoài Solana, XRP cũng là điểm chú ý của các tổ chức. Hiện đã có nhiều tổ chức nộp đơn xin ETF giao ngay XRP tại Mỹ.
Ngoài ra, nhiều loại ETF liên quan đến mã hóa đã lần lượt được ra mắt hoặc bước vào giai đoạn đăng ký trong tháng 11 và 12, từ tài sản mã hóa đơn lẻ đến danh mục đa tài sản, từ kiểu chỉ số đến kiểu thu nhập. Xu hướng này đánh dấu sự chuyển mình của thị trường mã hóa tiến dần đến chính thống, đồng thời chứng minh sự hòa nhập sâu sắc hơn với hệ thống tài chính truyền thống. Tài sản mã hóa đang dần trở thành một trong những tài sản cốt lõi được các nhà đầu tư toàn cầu công nhận.
Dữ liệu ETF trong năm nay hoạt động ra sao?
Quỹ ETF niêm yết tại Mỹ quản lý tổng tài sản vượt 10 nghìn tỷ đô la, trong đó 40 tỷ đô la được đầu tư vào lĩnh vực mã hóa. Các quỹ ETF mã hóa hiện chiếm 0.4% tổng thị trường ETF. Tuy nhiên, theo dữ liệu cho thấy, dòng vốn ròng vào quỹ ETF giao ngay Bitcoin năm 2024 chiếm 3.5% tổng dòng vốn ròng vào quỹ ETF tại Mỹ trong năm 2024, tỷ lệ này cao hơn đáng kể so với các loại tài sản truyền thống.
Kể từ khi ra mắt, tốc độ thanh khoản của Bitcoin ETF nhanh gấp 4,5 lần tốc độ thanh khoản của vàng ETF đã điều chỉnh theo lạm phát. Mặc dù tổng lưu lượng vẫn thấp hơn vàng, nhưng quy mô tài sản được quản lý của Bitcoin ETF tại Mỹ đã vượt qua vàng.
Không chỉ vậy, khối lượng BTC nắm giữ của ETF giao ngay Bitcoin tại Mỹ đã vượt qua 1,13 triệu đồng, vượt qua số lượng Bitcoin nắm giữ của Satoshi Nakamoto, trở thành "nhà nắm giữ Bitcoin lớn nhất thế giới". Những thành tựu này chứng minh rằng ETF giao ngay Bitcoin là "ETF thành công nhất từ trước đến nay".
Tính đến ngày 24 tháng 12, tổng dòng vốn ròng tích lũy của ETF Giao ngay Bitcoin tại Mỹ đã đạt 35,49 tỷ USD, tổng giá trị tài sản ròng đạt 110 tỷ USD. Trong đó, giá trị tài sản ròng của một ETF chiếm gần 50%, đạt 5,37 tỷ USD. Đáng chú ý, quy mô tài sản của ETF này tương đương với tổng giá trị của 50 ETF tập trung vào châu Âu (theo khu vực + quốc gia đơn lẻ), trong khi những ETF châu Âu này đã tồn tại được 20 năm.
Quỹ giao ngay ETF Ethereum tại Mỹ trước đây có hiệu suất bình thường, nhưng kể từ tháng 11, lượng tiền vào và thanh khoản đã tăng đáng kể.
Vào ngày 13 tháng 11, một nhà phát hành ETF thông báo mua lại nhà cung cấp dịch vụ staking Ethereum. Vào ngày 20 tháng 11, một nhà phát hành khác công bố thêm chức năng staking cho sản phẩm ETP Ethereum cốt lõi của họ và đổi tên thành "ETP staking Ethereum cốt lõi". Cùng với tin tức Trump chiến thắng, kỳ vọng của thị trường về việc đưa chức năng staking vào ETF giao ngay Ethereum ngày càng mạnh mẽ.
Đến ngày 24 tháng 12, tổng dòng vốn ròng tích lũy của ETF giao ngay Ethereum ở Mỹ đạt 2.51 tỷ USD, tổng giá trị tài sản ròng đạt 12.35 tỷ USD. Vào ngày 5 tháng 12, lượng dòng vốn ròng đạt 428 triệu USD, thiết lập kỷ lục lịch sử.
Trong ETF giao ngay Ethereum tại Mỹ, giá trị tài sản ròng cao nhất đạt 4.91 tỷ đô la, tiếp theo là 3.65 tỷ đô la. Cả hai tổng cộng chiếm 69.3% tổng tài sản của ETF giao ngay Ethereum tại Mỹ.
Có những ETF mã hóa nào sẽ được phê duyệt vào năm 2025?
Nhiều đơn xin ETF Solana sẽ gặp hạn chót xem xét đầu tiên từ ngày 23 đến 25 tháng 1 năm 2025. Tuy nhiên, theo báo cáo, các cơ quan quản lý đã thông báo cho ít nhất hai cơ sở nộp đơn cho SOL Giao ngay ETF rằng tài liệu họ nộp sẽ bị từ chối. Cũng có tin tức cho rằng, trong thời gian chính phủ hiện tại nắm quyền, các cơ quan quản lý có thể sẽ không phê duyệt bất kỳ đơn xin ETF mã hóa mới nào.
Có phân tích dự đoán rằng nhà phát hành sẽ nộp lại đơn xin sau khi chủ tịch cơ quan quản lý mới nhậm chức. Chủ tịch mới giữ chức chủ tịch liên lạc của Hiệp hội Token thuộc Phòng Thương mại Kỹ thuật số, cam kết nghiên cứu và thúc đẩy sự phát triển của ngành tài sản số. Việc ông nhậm chức có thể mang đến cơ hội mới cho việc phê duyệt Solana ETF.
Một tổ chức đã nộp 10 loại chỉ số ETF mã hóa lên cơ quan quản lý, với thời hạn xem xét đầu tiên vào ngày 18 tháng 1 năm 2025. ETF này bao gồm nhiều tài sản mã hóa chính trên thị trường hiện nay, bao gồm BTC, XRP, Solana, Cardano, Uniswap, Polkadot, Chainlink, Ethereum, Avalanche, Bitcoin Cash.
Quỹ ETF Bitcoin và Ethereum sẽ có thời hạn xem xét đầu tiên vào ngày 30 tháng 1 năm 2025, quỹ ETF này là một quỹ chỉ số mã hóa giao ngay dự kiến bao gồm BTC và ETH, nhằm "cung cấp cho các nhà đầu tư một cách dễ dàng để cân bằng đầu tư vào hai loại tài sản mã hóa lớn nhất thế giới".
Ngoài ra, các ETF mã hóa sau đây cũng đang chờ phê duyệt:
XRP ETF
Litecoin ETF
HBAR ETF
Ngoài ETF, việc phê duyệt các tùy chọn ETF giao ngay Ethereum cũng sẽ diễn ra vào năm 2025. Một số nhà phân tích cho biết quyết định cuối cùng của cơ quan quản lý có thể được đưa ra vào khoảng ngày 9 tháng 4 năm 2025. Tuy nhiên, cơ quan quản lý không phải là cơ quan ra quyết định duy nhất, mà còn cần phải được phê duyệt bởi các cơ quan khác.
Triển vọng 2025
Năm 2025, nhiều tài sản mã hóa có thể sẽ gia nhập lĩnh vực ETF. Mặc dù những thách thức về quy định vẫn còn đó, nhưng sự tham gia liên tục của các nhà đầu tư tổ chức và sự trưởng thành dần dần của thị trường sẽ cung cấp thêm động lực cho sự phát triển tương lai của ngành công nghiệp tiền mã hóa. Chúng ta có thể dự đoán rằng tài sản mã hóa sẽ không còn chỉ là công cụ đầu cơ, mà sẽ trở thành một phần quan trọng trong danh mục đầu tư toàn cầu, thúc đẩy sự hội nhập sâu sắc giữa tài chính truyền thống và tài sản kỹ thuật số.
Dưới đây là dự đoán của các tổ chức trong ngành và KOL về sự phát triển của mã hóa ETF vào năm 2025:
Một phương tiện truyền thông tài chính dự đoán: Việc staking sẽ lần đầu tiên được tích hợp vào ETF Ethereum vào năm 2025. Các ETF của các loại tiền điện tử khác (như Solana) sẽ sớm được ra mắt, và có khả năng sẽ có sự ra mắt của ETF chỉ số mã hóa có trọng số.
Một tổ chức đầu tư Liên sáng dự đoán: kế hoạch niêm yết ETF của các loại mã hóa khác ngoài Bitcoin và Ethereum sẽ bị trì hoãn đến năm 2026.
Một tổ chức nghiên cứu dự đoán: Lượng vốn đầu tư vào ETF sẽ tiếp tục tăng vào năm 2025, đặc biệt là khi một quỹ chuyển GBTC sang dòng vốn ròng dương, việc ra mắt ETF Solana Giao ngay trong một hai năm tới dường như là không thể tránh khỏi.
Một sàn giao dịch mã hóa cho biết: Nhìn về tương lai, sự chú ý của ngành công nghiệp tập trung vào khả năng các nhà phát hành có thể mở rộng phạm vi tài sản của ETF, thêm nhiều mã thông báo như XRP, SOL, LTC và HBAR, nhưng chúng tôi cho rằng những phê duyệt tiềm năng này có thể chỉ có lợi cho một nhóm tài sản hạn chế.
Một nhà phát hành ETF dự đoán: Lãnh đạo quản lý mới (hoặc có thể là các cơ quan quản lý khác) sẽ phê duyệt nhiều sản phẩm giao ngay mã hóa mới trên các sàn giao dịch của Mỹ (ETP), bao gồm sản phẩm Solana. Chức năng của ETP Ethereum đã mở rộng để bao gồm staking, tăng cường thêm tính hữu dụng của nó đối với người nắm giữ, trong khi cả ETP Ethereum và Bitcoin đều hỗ trợ việc tạo/rút tiền thực. Dù cơ quan quản lý hay Quốc hội bãi bỏ một quy định nào đó, sẽ tạo điều kiện cho các ngân hàng và nhà môi giới lưu ký giao ngay mã hóa.
Một nhà phát hành ETF khác dự đoán: dòng tiền vào ETF Bitcoin trong năm 2025 sẽ vượt quá năm 2024. Hàng trăm tỷ đô la mà công ty quản lý sẽ bắt đầu chảy vào ETF Bitcoin.
![Bảng điểm Giao ngay mã hóa ETF 2024: 1 Năm, 40 tỷ USD](