Compreender os mecanismos por trás da troca descentralizada (DEX) da Loopring é essencial para entender como ela consegue alcançar alta eficiência e baixos custos de transação. A DEX da Loopring emprega uma combinação de funcionalidade de criador de mercado automatizado (AMM) e negociação baseada em livro de ordens, o que a distingue de outras bolsas descentralizadas. Ao utilizar a tecnologia zkRollup, a Loopring processa transações off-chain, reduzindo significativamente as taxas de gás e melhorando a escalabilidade.

Exchange Descentralizada na Loopring

Loopring facilita a negociação de alto rendimento e baixo custo. Sua principal oferta é a sua exchange descentralizada (DEX), que combina as funcionalidades dos criadores de mercado automatizados (AMMs) e a negociação tradicional baseada em livro de ordens. Esse modelo permite que os usuários se beneficiem da liquidez fornecida pelos AMMs, ao mesmo tempo que mantêm a precisão e o controle da negociação de livro de ordens.

A DEX utiliza a tecnologia zkRollup que permite à bolsa lidar com milhares de transações por segundo (TPS), em comparação com as capacidades nativas da Ethereum de aproximadamente 15 TPS. Todas as negociações são finalmente liquidadas na mainnet Ethereum, garantindo a segurança e transparência inerentes à tecnologia blockchain.

Negociação baseada em livro de ordens e correspondência em anel

Loopring emprega um modelo de negociação baseado em livro de ordens, que é familiar aos utilizadores das bolsas financeiras tradicionais. Neste modelo, os utilizadores colocam ordens de compra e venda especificando a quantidade e o preço a que desejam negociar tokens. Estas ordens são recolhidas e exibidas num livro de ordens público, mantido por retransmissores, que fornece uma visão transparente do mercado, permitindo aos utilizadores ver a liquidez disponível e tomar decisões de negociação informadas.

O mecanismo de correspondência de anéis é uma característica do protocolo que, em vez de depender exclusivamente de correspondências diretas entre ordens de compra e venda, é capaz de combinar várias ordens em um loop de negociação circular, conhecido como um anel, melhorando a liquidez ao combinar ordens que envolvem diferentes pares de tokens, aumentando as chances de execução mesmo quando correspondências diretas não estão disponíveis. O algoritmo de correspondência de anéis é projetado para maximizar a eficiência e minimizar o deslize.

Ao criar anéis que agregam liquidez da Gate.io de várias fontes, a Loopring garante que grandes ordens possam ser executadas sem impactar significativamente o preço de mercado, o que pode ser vantajoso para traders que procuram executar negociações de alto volume sem causar flutuações de preço.

Estruturas de Taxas, Incentivos para Mineradores e Divisões de Margem

A estrutura de taxas na Loopring foi concebida para ser competitiva e amigável para o utilizador. As taxas de transação são pagas em LRC, o token nativo do protocolo Loopring. Os detentores de tokens LRC e os stakers podem receber descontos nessas taxas, incentivando a retenção a longo prazo e a participação na rede.

Os mineiros de anéis, que facilitam a correspondência e execução de ordens, são incentivados através de um sistema de recompensas flexível, onde podem ganhar taxas em LRC ou receber uma divisão de margem das negociações que facilitam. A divisão de margem é a diferença entre o preço especificado pelo usuário e o preço de execução real, que pode ser reclamado pelo mineiro. Isso garante que os mineiros sejam adequadamente recompensados pelo seus esforços, promovendo a participação ativa e melhorando a liquidez.

Loopring também emprega um mecanismo deflacionário onde uma parte das taxas de transação pagas em LRC é queimada, reduzindo o fornecimento total do token ao longo do tempo. Este aspecto deflacionário pode potencialmente aumentar o valor do LRC à medida que a demanda pelo token cresce, incentivando ainda mais o seu uso dentro do ecossistema.

Destaques

• Loopring opera como uma DEX baseada em livro de ordens não custodial com tecnologia zkRollup para alta taxa de transferência e baixos custos.
• O modelo de livro de ordens suporta ordens de limite e de mercado, com recamadas descentralizadas mantendo livros de pedidos públicos.
• O algoritmo de correspondência de anéis aumenta a liquidez ao combinar várias ordens em circuitos de negociação circulares.
• O LRC é usado para taxas de transação, staking e governança, incentivando provedores de liquidez e mineradores de anéis.
• A execução da negociação envolve a correspondência de pedidos fora da cadeia e o ajuste atômico na cadeia para garantir segurança e finalidade.