MEV-сендвіч-атака: системний виклик в екосистемі Децентралізованих фінансів
З розвитком технології блокчейн та зростанням складності екосистеми MEV (максимально можливе витягування вартості) еволюціонувала з початкового сприйняття як випадковий дефект, викликаний помилками в сортуванні транзакцій, у високо складний, системний механізм збору прибутку. При цьому, атаки-сендвічі привертають особливу увагу завдяки своїм унікальним операційним способам і стали одним з найбільш суперечливих і руйнівних методів атак у екосистемі Децентралізовані фінанси.
Один, основні поняття MEV та атаки з сендвічем
Походження та технологічна еволюція MEV
MEV спочатку називався майнерською вилучуваною вартістю, що означає додатковий економічний прибуток, який можуть отримати майнери або валідатори під час процесу формування блоку, маніпулюючи порядком транзакцій, правом включення або виключення. Теоретично це базується на відкритості транзакцій у блокчейні та невизначеності порядку транзакцій у мемпулі. З розвитком інструментів, таких як блискавичні позики та пакування транзакцій, спочатку розрізнені арбітражні можливості поступово були розширені, створюючи повний ланцюг збору прибутку. MEV перетворився з першопочаткової випадкової події у нинішню систематизовану, індустріалізовану модель арбітражу, яка існує не лише в Ethereum, але й проявляє різні характеристики на інших публічних блокчейнах.
Принцип атаки «сандвіч»
Атака "сендвіч" є типовим способом витягання MEV. Зловмисник використовує можливість моніторингу транзакцій у пам'яті в реальному часі, щоб подати транзакції до та після цільової транзакції, формуючи порядок транзакцій "попередня --- цільова транзакція --- наступна", реалізуючи арбітраж через маніпуляцію цінами. Її основні принципи включають:
Попередня торгівля: зловмисник виявляє великі або високі угоди з ковзанням і негайно подає ордер на купівлю, щоб підвищити або знизити ринкову ціну.
Цільова торговельна атака: цільова угода виконується після маніпуляцій з ціною, оскільки фактична ціна виконання має суттєві відхилення від очікуваної, трейдер несе додаткові витрати.
Післяторгові операції: одразу після цільової угоди зловмисник подає зворотну угоду, продаючи раніше отримані активи за високою ціною або купуючи їх за низькою ціною, фіксуючи прибуток від цінової різниці.
Два, еволюція та сучасний стан MEV-сандвіч-атаки
Від поодиноких вразливостей до системного механізму
Атаки MEV спочатку виникали лише зрідка і мали невеликий масштаб. З ростом обсягів торгівлі в екосистемі Децентралізовані фінанси та розвитком інструментів, таких як високочастотні торгові роботи і миттєві кредити, зловмисники почали створювати високоавтоматизовані арбітражні системи, перетворюючи цей спосіб атаки на систематизовану, індустріалізовану модель арбітражу. Завдяки високошвидкісним мережам та складним алгоритмам, зловмисники можуть за дуже короткий час здійснювати передні та задні угоди, використовуючи миттєві кредити для отримання великих сум коштів, і в тій же угоді виконувати арбітражні операції. Наразі вже є випадки, коли прибуток з однієї угоди становить десятки тисяч, а навіть понад мільйон доларів.
різні моделі атак на особливості платформ
Різні блокчейн-мережі мають різні характеристики реалізації атаки з сендвічем через відмінності в концепції дизайну, механізмах обробки транзакцій та структурі валідаторів:
Ефір: публічний та прозорий мемпул дозволяє моніторити всю інформацію про непідтверджені транзакції, зловмисники зазвичай намагаються обійти порядок пакування транзакцій, сплачуючи вищі Gas-кошти.
Solana: Незважаючи на відсутність традиційного пулу пам'яті, вузли валідації відносно централізовані, що може сприяти змові з атаками, що призводить до витоку даних транзакцій, що дозволяє зловмисникам швидко захоплювати та використовувати цільові транзакції.
Бінанс Смарт Чейн: нижчі торгові витрати та спрощена структура створюють можливості для арбітражних дій, різноманітні роботи використовують подібні стратегії для отримання прибутку.
Останній випадок
13 березня 2025 року на платформі Uniswap V3 відбулася торгова подія, в якій один трейдер зазнав збитків у розмірі до 732 тисяч доларів США під час угоди на приблизно 5 SOL через атаку «сендвіч». Зловмисник скористався правом на упаковку блоку, здійснюючи попередні угоди, вставляючи угоди перед і після цільової угоди, що призвело до суттєвого відхилення фактичної ціни угоди жертви від очікуваної.
У екосистемі Solana атаки типу "сендвіч" не лише часті, але й з'явилися нові моделі атак. Деякі валідатори підозрюються у змові з нападниками, розкриваючи дані про транзакції, щоб заздалегідь дізнатися про наміри користувачів, здійснюючи точкові удари. Це призвело до того, що прибуток деяких нападників на ланцюзі Solana зріс з десятків мільйонів доларів до понад ста мільйонів доларів.
Три. Механізм дій та технічні виклики атаки «сендвіч»
Для здійснення сендвіч-атаки необхідно виконати наступні умови:
Моніторинг та захоплення угод: реальний моніторинг угод, що очікують підтвердження в пам'яті, виявлення угод з великим впливом на ціну.
Конкуренція за право на пріоритетну упаковку: використання вищих комісій за газ або пріоритетних платежів, щоб забезпечити виконання своїх угод до або після цільової угоди.
Точний розрахунок та контроль за сліпими втратами: точний розрахунок обсягу торгівлі та очікуваних сліпих втрат, які повинні сприяти коливанням цін, а також забезпечити, щоб цільова угода не провалилася через перевищення встановлених сліпих втрат.
Такий напад не лише потребує високопродуктивних торгових роботів та швидкої мережевої реакції, а й необхідно сплачувати великі хабарі майнерам. У жорсткій конкуренції кілька роботів можуть одночасно намагатися захопити одну й ту ж цільову угоду, що ще більше стискає прибутковість.
Чотири, Відповідь галузі та стратегії запобігання
Стратегії запобігання для звичайних користувачів
Встановіть розумний захист від ковзання: відповідно до поточних коливань ринку та очікуваного стану ліквідності, розумно налаштуйте допустимість ковзання.
Використання інструментів приватних транзакцій: за допомогою приватного RPC, аукціонів з упаковкою замовлень та інших технологій, приховати дані транзакцій за межами публічного мемпулу.
Пропозиції щодо технологічних удосконалень на рівні екосистеми
Сортування транзакцій та розділення пропонувальника і будівельника (PBS): обмеження контролю одного вузла над сортуванням транзакцій.
MEV-Boost та механізм прозорості: впровадження сторонніх релейних сервісів та таких рішень, як MEV-Boost, для підвищення прозорості процесу побудови блоків.
Офлайн аукціон замовлень і механізм аутсорсингу: реалізація масового зведення замовлень, підвищення ймовірності отримання користувачем найкращої ціни.
Смарт-контракти та алгоритмічні оновлення: за допомогою штучного інтелекту та технологій машинного навчання підвищити здатність до реального моніторингу та прогнозування аномальних коливань даних на ланцюгу.
П'ять, Висновок
Атака MEV-сендвічів перетворилася з початкової випадкової вразливості на системний механізм збору прибутку, що становить серйозний виклик для екосистеми Децентралізовані фінанси та безпеки активів користувачів. Останні випадки 2025 року показують, що, незалежно від того, чи йдеться про основні платформи, ризик атак сендвічів все ще існує і постійно зростає. Щоб захистити активи користувачів та ринкову справедливість, екосистема блокчейн повинна спільно працювати над технологічними інноваціями, оптимізацією торгових механізмів та регуляторною співпрацею. Лише так екосистема Децентралізовані фінанси зможе знайти баланс між інноваціями та ризиками, досягти сталого розвитку.
Переглянути оригінал
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
Атака MEV-сендвіч: аналіз системних викликів і стратегій запобігання в екосистемі Децентралізованих фінансів
MEV-сендвіч-атака: системний виклик в екосистемі Децентралізованих фінансів
З розвитком технології блокчейн та зростанням складності екосистеми MEV (максимально можливе витягування вартості) еволюціонувала з початкового сприйняття як випадковий дефект, викликаний помилками в сортуванні транзакцій, у високо складний, системний механізм збору прибутку. При цьому, атаки-сендвічі привертають особливу увагу завдяки своїм унікальним операційним способам і стали одним з найбільш суперечливих і руйнівних методів атак у екосистемі Децентралізовані фінанси.
Один, основні поняття MEV та атаки з сендвічем
Походження та технологічна еволюція MEV
MEV спочатку називався майнерською вилучуваною вартістю, що означає додатковий економічний прибуток, який можуть отримати майнери або валідатори під час процесу формування блоку, маніпулюючи порядком транзакцій, правом включення або виключення. Теоретично це базується на відкритості транзакцій у блокчейні та невизначеності порядку транзакцій у мемпулі. З розвитком інструментів, таких як блискавичні позики та пакування транзакцій, спочатку розрізнені арбітражні можливості поступово були розширені, створюючи повний ланцюг збору прибутку. MEV перетворився з першопочаткової випадкової події у нинішню систематизовану, індустріалізовану модель арбітражу, яка існує не лише в Ethereum, але й проявляє різні характеристики на інших публічних блокчейнах.
Принцип атаки «сандвіч»
Атака "сендвіч" є типовим способом витягання MEV. Зловмисник використовує можливість моніторингу транзакцій у пам'яті в реальному часі, щоб подати транзакції до та після цільової транзакції, формуючи порядок транзакцій "попередня --- цільова транзакція --- наступна", реалізуючи арбітраж через маніпуляцію цінами. Її основні принципи включають:
Попередня торгівля: зловмисник виявляє великі або високі угоди з ковзанням і негайно подає ордер на купівлю, щоб підвищити або знизити ринкову ціну.
Цільова торговельна атака: цільова угода виконується після маніпуляцій з ціною, оскільки фактична ціна виконання має суттєві відхилення від очікуваної, трейдер несе додаткові витрати.
Післяторгові операції: одразу після цільової угоди зловмисник подає зворотну угоду, продаючи раніше отримані активи за високою ціною або купуючи їх за низькою ціною, фіксуючи прибуток від цінової різниці.
Два, еволюція та сучасний стан MEV-сандвіч-атаки
Від поодиноких вразливостей до системного механізму
Атаки MEV спочатку виникали лише зрідка і мали невеликий масштаб. З ростом обсягів торгівлі в екосистемі Децентралізовані фінанси та розвитком інструментів, таких як високочастотні торгові роботи і миттєві кредити, зловмисники почали створювати високоавтоматизовані арбітражні системи, перетворюючи цей спосіб атаки на систематизовану, індустріалізовану модель арбітражу. Завдяки високошвидкісним мережам та складним алгоритмам, зловмисники можуть за дуже короткий час здійснювати передні та задні угоди, використовуючи миттєві кредити для отримання великих сум коштів, і в тій же угоді виконувати арбітражні операції. Наразі вже є випадки, коли прибуток з однієї угоди становить десятки тисяч, а навіть понад мільйон доларів.
різні моделі атак на особливості платформ
Різні блокчейн-мережі мають різні характеристики реалізації атаки з сендвічем через відмінності в концепції дизайну, механізмах обробки транзакцій та структурі валідаторів:
Ефір: публічний та прозорий мемпул дозволяє моніторити всю інформацію про непідтверджені транзакції, зловмисники зазвичай намагаються обійти порядок пакування транзакцій, сплачуючи вищі Gas-кошти.
Solana: Незважаючи на відсутність традиційного пулу пам'яті, вузли валідації відносно централізовані, що може сприяти змові з атаками, що призводить до витоку даних транзакцій, що дозволяє зловмисникам швидко захоплювати та використовувати цільові транзакції.
Бінанс Смарт Чейн: нижчі торгові витрати та спрощена структура створюють можливості для арбітражних дій, різноманітні роботи використовують подібні стратегії для отримання прибутку.
Останній випадок
13 березня 2025 року на платформі Uniswap V3 відбулася торгова подія, в якій один трейдер зазнав збитків у розмірі до 732 тисяч доларів США під час угоди на приблизно 5 SOL через атаку «сендвіч». Зловмисник скористався правом на упаковку блоку, здійснюючи попередні угоди, вставляючи угоди перед і після цільової угоди, що призвело до суттєвого відхилення фактичної ціни угоди жертви від очікуваної.
У екосистемі Solana атаки типу "сендвіч" не лише часті, але й з'явилися нові моделі атак. Деякі валідатори підозрюються у змові з нападниками, розкриваючи дані про транзакції, щоб заздалегідь дізнатися про наміри користувачів, здійснюючи точкові удари. Це призвело до того, що прибуток деяких нападників на ланцюзі Solana зріс з десятків мільйонів доларів до понад ста мільйонів доларів.
Три. Механізм дій та технічні виклики атаки «сендвіч»
Для здійснення сендвіч-атаки необхідно виконати наступні умови:
Моніторинг та захоплення угод: реальний моніторинг угод, що очікують підтвердження в пам'яті, виявлення угод з великим впливом на ціну.
Конкуренція за право на пріоритетну упаковку: використання вищих комісій за газ або пріоритетних платежів, щоб забезпечити виконання своїх угод до або після цільової угоди.
Точний розрахунок та контроль за сліпими втратами: точний розрахунок обсягу торгівлі та очікуваних сліпих втрат, які повинні сприяти коливанням цін, а також забезпечити, щоб цільова угода не провалилася через перевищення встановлених сліпих втрат.
Такий напад не лише потребує високопродуктивних торгових роботів та швидкої мережевої реакції, а й необхідно сплачувати великі хабарі майнерам. У жорсткій конкуренції кілька роботів можуть одночасно намагатися захопити одну й ту ж цільову угоду, що ще більше стискає прибутковість.
Чотири, Відповідь галузі та стратегії запобігання
Стратегії запобігання для звичайних користувачів
Встановіть розумний захист від ковзання: відповідно до поточних коливань ринку та очікуваного стану ліквідності, розумно налаштуйте допустимість ковзання.
Використання інструментів приватних транзакцій: за допомогою приватного RPC, аукціонів з упаковкою замовлень та інших технологій, приховати дані транзакцій за межами публічного мемпулу.
Пропозиції щодо технологічних удосконалень на рівні екосистеми
Сортування транзакцій та розділення пропонувальника і будівельника (PBS): обмеження контролю одного вузла над сортуванням транзакцій.
MEV-Boost та механізм прозорості: впровадження сторонніх релейних сервісів та таких рішень, як MEV-Boost, для підвищення прозорості процесу побудови блоків.
Офлайн аукціон замовлень і механізм аутсорсингу: реалізація масового зведення замовлень, підвищення ймовірності отримання користувачем найкращої ціни.
Смарт-контракти та алгоритмічні оновлення: за допомогою штучного інтелекту та технологій машинного навчання підвищити здатність до реального моніторингу та прогнозування аномальних коливань даних на ланцюгу.
П'ять, Висновок
Атака MEV-сендвічів перетворилася з початкової випадкової вразливості на системний механізм збору прибутку, що становить серйозний виклик для екосистеми Децентралізовані фінанси та безпеки активів користувачів. Останні випадки 2025 року показують, що, незалежно від того, чи йдеться про основні платформи, ризик атак сендвічів все ще існує і постійно зростає. Щоб захистити активи користувачів та ринкову справедливість, екосистема блокчейн повинна спільно працювати над технологічними інноваціями, оптимізацією торгових механізмів та регуляторною співпрацею. Лише так екосистема Децентралізовані фінанси зможе знайти баланс між інноваціями та ризиками, досягти сталого розвитку.