Розмова з трейдером HighFreedom: від макро до мікро щодо ринку Біткойн

Нещодавно відомий трейдер HighFreedom взяв участь у діалоговій події, де поділився своїми торговими стратегіями, поглядами на макроекономіку та прогнозами щодо майбутньої динаміки ринку криптовалют. HighFreedom раніше працював у брокерській компанії в сфері макроекономічного аналізу, має глибоке розуміння Біткойну, альткойнів та їхніх відносин з традиційними фінансовими ринками.

Один, торгові стратегії HighFreedom

Торгові стратегії HighFreedom в основному включають два аспекти:

1. Заробіток на напрямкових доходах: утримуючи Біткойн протягом бичачого ринку і не торкаючись до нього, заробляти на загальному зростанні ринку.

2. Заробіток на волатильності: за умови контролю над важелем, коли ціна Біткойна впаде в підходящий діапазон, відкриваємо довгу позицію в монетах. Після зростання ціни закриваємо довгу позицію, щоб збільшити кількість Біткойнів у володінні.

Переваги цієї стратегії:

• Можна уникнути пропуску основного зростання на бичачому ринку
• Збільшити обсяг володіння Біткойном під час бичачого ринку
• Відповідає власному ризиковому профілю та стратегії управління капіталом

Потрібно звернути увагу на те:

• Суворо контролюйте рівень кредитного плеча, зазвичай рекомендується тримати кредитне плече в межах 50%.
• Вибір відповідного ринкового моменту, ця стратегія найкраще підходить для бічної тенденції під час бичачого ринку
• Уникайте використання в середині бичачого ринку або під час надмірного попиту на ринку, оскільки в цей час вартість коштів для покупки висока.

HighFreedom очікує, що в рамках повного циклу бичачого та ведмежого ринку ця стратегія може забезпечити загальний дохід 3-5 разів, з максимальною просадкою, що контролюється на рівні близько 20%-30%.

Два, макроекономіка, американський фондовий ринок та ринок криптовалют

HighFreedom вважає, що з розвитком ринку криптовалют вплив позабіржових коштів стає все більшим, тому, крім уваги до внутрішніх показників крипторинку, потрібно також звертати увагу на фондовий ринок США та загальну макроекономічну ситуацію в США.

Він порівняв ринок американських акцій з пірамідальною структурою:

• Основні активи: фонди грошового ринку, короткострокові державні облігації та інші низькоризикові низькодохідні активи
• Середній рівень: блакитні фішки, технологічні гіганти тощо
• Верхній рівень: акції малих компаній, акції нових технологій та інші активи з високим ризиком та високою доходністю
• Топ: надзвичайно спекулятивні "мрійливі" акції

HighFreedom вважає, що ризики та вигоди Біткойна можна приблизно порівняти з індексом Russell 2000 та фондом ARKK, він є певним «цифровим золотом» з основою та потенціалом зростання. Натомість альткоїни мають вищий ризик, подібно до високоризикових акцій на американському ринку.

Він рекомендує інвесторам звернути увагу на такі показники:

• Індекс Russell 2000 (RUT)
• Фонд ARKK
• високо ризикові акції, такі як GME, AMC
• Індекс страху VIX

Ці показники можуть відобразити зміни в ризикових уподобаннях всього ринку, що дозволяє оцінити потенційний напрямок ринку криптовалют.

Три, прогнози щодо майбутнього ринку

1. Біткойн: HighFreedom вважає, що з постійним входженням інституційних інвесторів, позиціонування Біткойна як "цифрового золота" стане ще більш стійким. Він прогнозує, що в цьому циклі бичачого ринку частка ринкової капіталізації Біткойна від ринкової капіталізації золота може зрости з нинішніх 7%-8% до 15%-20%.

2. Альткоїни: Хоча на ринку альткоїнів існує невизначеність, HighFreedom вважає, що в цьому циклі бичачого ринку все ще може виникнути ринок альткоїнів. Причина в тому, що більшість Біткойнів все ще знаходиться в руках досвідчених учасників крипторинку, які після зростання Біткойна, імовірно, перекинуть частину капіталу в альткоїни.

3. Прогноз часу: HighFreedom прогнозує, що в четвертому кварталі може початися новий підйом. Він зробив ставку з ведучим, вважаючи, що ціна Біткойн досягне 100 тисяч доларів до 31 грудня.

Чотири, поради для новачків

1. Систематичне навчання: отримати сертифікат CFA рівня 1, систематично вивчати основи фінансових ринків.

2. Щоденне тренування: щодня слідкуйте за ринковими змінами, аналізуйте причини зростання токенів, розвивайте чутливість до ринку.

3. Багатовимірний аналіз: окрім фундаментального аналізу фінансових ринків, слід звернути увагу на дані в ланцюгу, основи різних монет тощо, щоб побудувати свою власну логіку та систему торгівлі.

4. Контроль ризиків: навчитися управлінню ризиками, особливо тому, як контролювати важіль на ринках з високою волатильністю.

5. Трейдери, на яких варто звернути увагу

1. Фу Пенг: з Північно-Східної цінної папери, має глибоке розуміння доларових активів, спеціалізується на системному аналізі.

2. Артур Хейс: має глибоке розуміння макроекономіки США, хоча в статті вживаються складні терміни, але думки мають високу цінність для посилання.

3. Віктор: керуючий фондом, досвідчений гравець у світі монет, ранній майнер, має унікальний погляд на ринок.

4. Бенсон Цзанг: досвідчений учасник попереднього бичачого ринку, деякі ключові циклічні індикатори, які він надав, корисні для торгівлі.