Звіт про ризикові інвестиції в шифрування та Блокчейн за другий квартал 2023 року
Основні точки зору
Ризикові інвестиції в сфері шифрування ще не досягли дна. У другому кварталі кількість угод трохи зросла, але загальна сума інвестицій продовжує знижуватися.
Оцінка продовжує знижуватися. У другому кварталі медіанне попереднє оцінювання угод у сфері шифрування венчурного капіталу знизилося до 17,93 мільйона доларів, що є найнижчим показником за останні два роки.
Проекти класу Web3 домінують за кількістю угод, тоді як проекти класу угод залучили найбільше фінансування.
США зберігає провідні позиції в сфері шифрування стартапів. Американські стартапи становлять понад 43% від кількості угод і отримують понад 45% інвестицій.
Фінансова середа все ще сповнена викликів. У другому кварталі було створено лише 10 нових фондів венчурного капіталу в сфері шифрування, загальна сума залучених коштів становила 720 мільйонів доларів, що є найнижчим показником за останні 3 роки.
Інвестиційний огляд
У другому кварталі 2023 року обсяги інвестицій у шифрування та Блокчейн склали 2,32 мільярда доларів США, що є новим мінімумом циклу і найнижчим рівнем з четвертого кварталу 2020 року. Це продовжує тенденцію зниження після піку в 13 мільярдів доларів у першому кварталі 2022 року. Загальна сума фінансування за останні три квартали нижча, ніж за аналогічний період минулого року.
Хоча капітальні інвестиції ще не досягли дна, у другому кварталі активність торгівлі дещо зросла, було завершено 456 угод, тоді як у першому кварталі - 439 угод. Це переважно пов'язано зі збільшенням кількості угод серії A з 154 до 174.
На ранніх етапах торгівлі (, насіннєвий етап та раунд A ) становлять 73% від загальної суми інвестицій, тоді як пізні етапи торгівлі становлять 27%.
Аналіз за роком заснування компанії
Компанії, засновані в 2021 та 2022 роках, здійснили найбільше венчурних угод у другому кварталі. Компанії, засновані в 2022 році, зібрали найбільше коштів, а компанії, засновані в 2021 році, йдуть слідом.
Географічний розподіл
Американські компанії домінують як за кількістю угод, так і за залученням коштів. У другому кварталі американські компанії залучили 45% фінансування в сфері шифрування, далі йдуть Великобританія ( 17.7% ), Сінгапур ( 15.7% ) та Південна Корея ( 15.4% ).
У завершених транзакціях американські компанії займають 43%, за ними слідують Сінгапур (7.5%), Великобританія (7.5%) та Південна Корея (3.1%).
Обсяг торгівлі та оцінка
У другому кварталі медіана передінвестиційної оцінки угод у сфері шифрування знизилася до 17,93 мільйона доларів, що є найнижчим рівнем з першого кварталу 2021 року. Медіана обсягу угод становила 3 мільйони доларів, що є незначним зростанням порівняно з попереднім кварталом.
Ця тенденція узгоджується з усією індустрією венчурного капіталу.
Аналіз сегментів
Компанії-стартапи в сфері торгівлі, інвестицій та кредитування залучили найбільше фінансування в другому кварталі - 14.73 мільярдів доларів, що становить 20%. Проекти Web3, NFT, ігри, DAO та метасвіт зайняли друге місце, залучивши 4.42 мільярди доларів, що становить 19%.
З точки зору кількості угод, проєкти в сферах Web3 ігор, NFT, DAO та метасвіту залишаються на чолі, за ними йдуть компанії з угод, бірж, інвестицій та кредитування. Це схоже на тренди першого кварталу. Варто зазначити, що кількість угод компаній, що займаються конфіденційністю та безпекою, зросла найбільше на (275%), за ними йдуть інфраструктурні компанії на (114%).
Збір коштів венчурного фонду
Кількість нових фондів, випущених у другому кварталі, становить (10 штук ), а обсяг залучених коштів (7,2 мільярда доларів ) обидва встановили новий мінімум з третього кварталу 2020 року.
У першій половині 2023 року середній обсяг нових фондів становив 236 мільйонів доларів США, медіана становила 50 мільйонів доларів США, що є значним зниженням порівняно з минулим роком.
Аналіз та висновки
шифрування венчурний капітал веде себе активніше, хоча веде до продовження ведмежого ринку.
Фінансова середа все ще складна, венчурні інвестори стикаються з тиском на залучення капіталу.
Засновники повинні більше уваги приділяти доходам та стійким бізнес-моделям, бути готовими прийняти фінансування меншого масштабу.
Активність торгівлі на початковому етапі підтримується стабільною, на ранньому етапі частка торгівлі становить майже 75%.
США продовжує домінувати в екосистемі криптовалютного стартапу, політики повинні розглянути можливість розробки політики, що сприяє інноваціям.
Кількість транзакцій Web3 проектів є провідною, тоді як проекти, пов'язані з транзакціями, отримують найбільше фінансування, продовжуючи нещодавню тенденцію.
Переглянути оригінал
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
Звіт про венчурні інвестиції в шифрування за II квартал 2023 року: інвестиції на історичному мінімумі, проекти Web3 та торгівлі користуються попитом
Звіт про ризикові інвестиції в шифрування та Блокчейн за другий квартал 2023 року
Основні точки зору
Ризикові інвестиції в сфері шифрування ще не досягли дна. У другому кварталі кількість угод трохи зросла, але загальна сума інвестицій продовжує знижуватися.
Оцінка продовжує знижуватися. У другому кварталі медіанне попереднє оцінювання угод у сфері шифрування венчурного капіталу знизилося до 17,93 мільйона доларів, що є найнижчим показником за останні два роки.
Проекти класу Web3 домінують за кількістю угод, тоді як проекти класу угод залучили найбільше фінансування.
США зберігає провідні позиції в сфері шифрування стартапів. Американські стартапи становлять понад 43% від кількості угод і отримують понад 45% інвестицій.
Фінансова середа все ще сповнена викликів. У другому кварталі було створено лише 10 нових фондів венчурного капіталу в сфері шифрування, загальна сума залучених коштів становила 720 мільйонів доларів, що є найнижчим показником за останні 3 роки.
Інвестиційний огляд
У другому кварталі 2023 року обсяги інвестицій у шифрування та Блокчейн склали 2,32 мільярда доларів США, що є новим мінімумом циклу і найнижчим рівнем з четвертого кварталу 2020 року. Це продовжує тенденцію зниження після піку в 13 мільярдів доларів у першому кварталі 2022 року. Загальна сума фінансування за останні три квартали нижча, ніж за аналогічний період минулого року.
Хоча капітальні інвестиції ще не досягли дна, у другому кварталі активність торгівлі дещо зросла, було завершено 456 угод, тоді як у першому кварталі - 439 угод. Це переважно пов'язано зі збільшенням кількості угод серії A з 154 до 174.
На ранніх етапах торгівлі (, насіннєвий етап та раунд A ) становлять 73% від загальної суми інвестицій, тоді як пізні етапи торгівлі становлять 27%.
Аналіз за роком заснування компанії
Компанії, засновані в 2021 та 2022 роках, здійснили найбільше венчурних угод у другому кварталі. Компанії, засновані в 2022 році, зібрали найбільше коштів, а компанії, засновані в 2021 році, йдуть слідом.
Географічний розподіл
Американські компанії домінують як за кількістю угод, так і за залученням коштів. У другому кварталі американські компанії залучили 45% фінансування в сфері шифрування, далі йдуть Великобританія ( 17.7% ), Сінгапур ( 15.7% ) та Південна Корея ( 15.4% ).
У завершених транзакціях американські компанії займають 43%, за ними слідують Сінгапур (7.5%), Великобританія (7.5%) та Південна Корея (3.1%).
Обсяг торгівлі та оцінка
У другому кварталі медіана передінвестиційної оцінки угод у сфері шифрування знизилася до 17,93 мільйона доларів, що є найнижчим рівнем з першого кварталу 2021 року. Медіана обсягу угод становила 3 мільйони доларів, що є незначним зростанням порівняно з попереднім кварталом.
Ця тенденція узгоджується з усією індустрією венчурного капіталу.
Аналіз сегментів
Компанії-стартапи в сфері торгівлі, інвестицій та кредитування залучили найбільше фінансування в другому кварталі - 14.73 мільярдів доларів, що становить 20%. Проекти Web3, NFT, ігри, DAO та метасвіт зайняли друге місце, залучивши 4.42 мільярди доларів, що становить 19%.
З точки зору кількості угод, проєкти в сферах Web3 ігор, NFT, DAO та метасвіту залишаються на чолі, за ними йдуть компанії з угод, бірж, інвестицій та кредитування. Це схоже на тренди першого кварталу. Варто зазначити, що кількість угод компаній, що займаються конфіденційністю та безпекою, зросла найбільше на (275%), за ними йдуть інфраструктурні компанії на (114%).
Збір коштів венчурного фонду
Кількість нових фондів, випущених у другому кварталі, становить (10 штук ), а обсяг залучених коштів (7,2 мільярда доларів ) обидва встановили новий мінімум з третього кварталу 2020 року.
У першій половині 2023 року середній обсяг нових фондів становив 236 мільйонів доларів США, медіана становила 50 мільйонів доларів США, що є значним зниженням порівняно з минулим роком.
Аналіз та висновки