BTC yüksek seviyelerde dalgalanıyor, yapısı sağlam, ETH adım adım 4,000 USDT'ye yaklaşırken, kısa vadeli performans görece güçlü. Volatilite açısından, BTC stabil, ETH ise genişliyor, bu da piyasa ayrışmasının arttığını yansıtıyor.
Uzun/kısa oranı ve finansman oranı nötr ve temkinli bir aralığa geri döndü, pozisyon miktarı yüksek seviyelerde kalmaya devam ediyor, ETH kaldıraç artışı daha belirgin.
Kırılma yapısı genel olarak rasyonel, 23 Temmuz'da boğa kırılması 630 milyon dolara ulaştı, bu da yüksek seviyelerde temizleme ve enerji serbest bırakma sağladı.
Genel piyasa yapısal olarak olumlu bir görünüm sergilemeye devam ediyor, fon katılımı temkinli ancak trendin temelinden kopmamış durumda, hala yukarı yönlü bir potansiyele sahip.
Kuantum stratejileri açısından, MACD trend stratejisi SUI kripto para biriminde %150'den fazla getiri sağladı ve iyi bir kısa vadeli ticaret potansiyeli gösterdi.
Piyasa Genel Görünümü
Mevcut kripto para piyasasının fon hareketleri ve işlem yapısı değişikliklerini sistematik bir şekilde sunmak için bu rapor, beş ana boyutta ele alınmaktadır: Bitcoin ve Ethereum'un fiyat volatilitesi, uzun-kısa işlem oranı (LSR), sözleşme pozisyon büyüklüğü, fon oranları ve piyasa tasfiye verileri. Bu beş gösterge, fiyat hareketleri, fon duygusu ve risk durumu gibi unsurları kapsamakta olup, mevcut piyasanın işlem yoğunluğunu ve yapısal özelliklerini kapsamlı bir şekilde yansıtmaktadır. Aşağıda, 15 Temmuz'dan bu yana her bir gösterge için en son değişiklikler analiz edilecektir:
1. Bitcoin ve Ethereum'un fiyat dalgalanma analizi
CoinGecko verilerine göre, 15 Temmuz ile 28 Temmuz arasında kripto piyasası yüksek seviyelerde dalgalanarak konsolide oldu, BTC ve ETH her ikisi de kırılma aşamasındaki zirvelerinin ardından yatay bir alana girdi, kısa vadeli momentum düzleşme eğiliminde, ancak genel yapı boğa görünümünü koruyor.
BTC tarafında, 14 Temmuz'da 123,000 USDT ile tarihî zirveye ulaştıktan sonra yüksek dalgalanma aralığına geçti ve fiyat 119,000 USDT civarında defalarca test edildi. Teknik açıdan, kısa vadeli hareketli ortalamalar ile MA30 yapışkan bir durumda, MACD bir süre altın kesişim oluşturmasına rağmen, momentum çubuğu yavaşladı ve fiyatın daha fazla hacimle destek kırılması eksik. Zirve sonrası işlem hacmi sürekli olarak azaldı ve bu, piyasanın fiyat artışına olan isteğinin düştüğünü gösteriyor. Buna rağmen, genel destek seviyeleri stabil kalıyor ve 115,000–116,000 USDT aralığı belirgin bir alım desteğine sahip.
Temel göstergelere bakıldığında, Bitcoin ekosistemi sürekli genişliyor, yıllık zincir üzerinde işlem hacmi resmi olarak Visa'yı geride bıraktı ve bu, ödeme özelliklerinin dünya çapındaki sermaye piyasaları tarafından giderek daha fazla kabul edildiğini gösteriyor. Aynı zamanda, zincir üzerindeki likidite sıkılaşıyor ve kurumsal pozisyonlar sürekli artış gösteriyor, bu da BTC'nin "dijital altın" ve temel teminat varlığı rolünü güçlendiriyor. Merlin Chain yakın zamanda 2.0 yükseltmesini tamamladı ve bu, Bitcoin'in gelir elde etme kapasitesini ve zincirler arası uygulamaları artırmayı amaçlıyor, BTC'ye daha fazla gerçek kullanım senaryosu kazandırarak uzun vadeli değer yeniden değerlendirmesini teşvik etme potansiyeli taşıyor.
ETH açısından, son iki haftada göreceli olarak sağlam bir yükseliş trendi sergiledi. ETH yaklaşık 3,550 USDT'den başladı, kısa vadeli ortalamalar boyunca sürekli olarak yavaş bir şekilde yükseldi ve 28 Temmuz'da 4,000 USDT seviyesine yaklaştı, teknik yapı tamamlandı. MACD sürekli olarak artıyor, ortalamalar boğa düzeninde, momentumun istikrarlı kaldığını gösteriyor. İşlem hacmi patlayıcı bir artış göstermedi, ancak ılımlı bir artışla birlikteki hareket, piyasa katılım isteğinin yavaş yavaş arttığını gösteriyor.
Özetle, Temmuz ortasından itibaren kripto pazarında genel olarak yüksek seviyelerde bir konsolidasyon dönemine girildi, BTC yükseldikten sonra dar bir aralıkta dalgalanıyor, momentum yavaşladı ve işlem hacmi sürekli olarak azalıyor, ancak aşağıda destek sağlam, temel göstergeler orta ve uzun vadeli hareket için güçlü bir destek sağlıyor. ETH ise daha güçlü bir devam hareketi sergiliyor, teknik yapı tamamlanmış ve hareketli ortalamalar boyunca istikrarlı bir şekilde yükseliyor, fon katılımı giderek artıyor ve 4.000 USDT ana eşiğine yaklaşıyor. Genel olarak, kısa vadede piyasada net bir突破动能 eksik olsa da, ana akım varlıklar yine de sağlıklı bir yükseliş yapısını koruyor, ekosistem genişlemesi ve kurumsal tahsisat hızlanmasıyla birlikte, boğa eğiliminin temeli hala mevcut, piyasa birikim sonrasında yeni bir itme aşamasına girmeyi umuyor.
Resim 1: BTC son iki haftada yüksek seviyelerde dalgalanıyor, 119,000 USDT seviyesinde defalarca engelleniyor, momentum yavaşlıyor; ETH ise 4,000 USDT'ye yaklaşarak istikrarlı bir şekilde yükseliyor, kısa vadeli hareket BTC'den daha güçlü, piyasa güveni yeniden artıyor.
Volatilite açısından, BTC genel olarak hafif dalgalanma sergiliyor, sadece bazı işlem günlerinde kısa süreli bir artış yaşanıyor, genel tempo oldukça istikrarlı, piyasa ana fonlarının işlem temposunun net olduğunu gösteriyor, trend beklentisi oldukça güçlü. Buna karşılık, ETH'nin volatilitesi Temmuz ortasından sonra birkaç belirgin yükseliş yaşadı, özellikle 16 ve 25 Temmuz civarında dalgalanma hızla arttı, bu da piyasanın onun kırılma yönü hakkında daha büyük bir anlaşmazlık içinde olduğunu yansıtıyor, kısa vadeli testler ve ticaret faaliyetleri aktif.
Her iki varlığın volatilitesi tarihi düşük aralıklardan çıkmamış olsa da, ETH'nin son dönemdeki volatilitesindeki tekrar eden artış, piyasa duyarlılığının daha hassas olduğunu ve kısa vadeli haberler veya fon akışları tarafından büyütülmüş tepkilere neden olabileceğini gösteriyor. Eğer ilerleyen dönemlerde işlem hacmi de artarsa, ETH'nin yön seçimini etkilemesi mümkün, bu nedenle fiyat dalgalanmalarının trend hareketine dönüşüp dönüşmeyeceğini sürekli izlemek gerekiyor.
Şekil 2: BTC'nin volatilitesi genel olarak istikrarlı, ETH ise Temmuz ortası ve sonlarında sıklıkla artış gösterdi, bu da kısa vadeli ticaret duygusu ve yön ayrışmasının arttığını yansıtıyor.
Son iki haftadır kripto pazarında genel olarak yüksek seviyelerde dalgalanma devam ediyor. BTC, tarihî zirveyi yeniledikten sonra daha fazla ivme bulamayarak dar bir aralıkta konsolidasyona girdi. Hacim ve volatilite, daralma eğilimindeyken, alt destek sağlam kalıyor ve yapı bozulmamış durumda. ETH ise sağlam bir seyir izliyor, ortalama üzerinde yükselerek 4,000 USDT'ye yaklaşıyor ve görece güçlü bir performans sergiliyor. Volatilite açısından, BTC'nin ritmi istikrarlı; ETH'nin volatilitesi belirgin bir şekilde artıyor, bu da fon ayrışmasını ve test etme duygusunun yükseldiğini yansıtıyor. Genel olarak, piyasa kısa vadeli ivmenin yavaşlamasına rağmen, ana akım varlıkların yapısı hâlâ sağlıklı durumda. Ekosistem gelişimi ve fon katılımı, piyasa hareketlerine destek sağlamaya devam ediyor. Hacim ve fiyat uyumu bir araya geldiğinde, yeni bir trend seçimi için fırsatlar doğabilir.
2. Bitcoin ve Ethereum uzun-kısa işlem ölçek oranı (LSR) analizi
Uzun/Kısa İşlem Büyüklüğü Oranı (LSR, Long/Short Taker Size Ratio), piyasada uzun ve kısa pozisyonların işlem hacmini ölçen önemli bir göstergedir ve genellikle piyasa duygusunu ve trendin gücünü değerlendirmek için kullanılır. LSR 1'den büyük olduğunda, piyasada aktif alım (kısa pozisyonda) miktarının aktif satımdan (uzun pozisyonda) daha fazla olduğunu gösterir, bu da piyasanın daha çok alım yönünde eğilimli olduğunu ve duygunun yükseliş yönünde olduğunu belirtir.
Coinglass verilerine göre, BTC uzun-kısa işlem büyüklüğü oranı (LSR) genel olarak dalgalı bir şekilde aşağı yönlü ilerliyor. Fiyat yüksek seviyelerde kalmasına rağmen, uzun-kısa oranı sürekli olarak biraz yüksek seviyelerde kalmayı başaramadı ve birkaç kez 1'in altına düştü. 28 Temmuz'da 0.90'ın altına bile düştü ve bu da piyasanın yüksek seviyelerde fiyat artırma isteğinin zayıfladığını gösteriyor. Kısa vadeli fonlar daha temkinli hale geliyor ve BTC yapısının hala güçlü olmasına rağmen, piyasa sıcaklığının bir miktar azaldığını gösteriyor. Genel olarak, BTC'nin zirve noktasından sonra uzun-kısa oranının düşmesi, piyasanın kısa vadeli iyimserliğinin zayıfladığını ve bazı fonların kademeli olarak pozisyon azaltmayı ya da beklemeyi tercih ettiğini gösteriyor.
ETH pozitif-negatif oranı, fiyat hareketlerinden bağımsız bir özellik göstermektedir. Fiyat 15 Temmuz'dan itibaren istikrarlı bir şekilde yükselerek 4,000 USDT'ye yaklaşmasına rağmen, pozitif-negatif oranı Temmuz ortasından itibaren yavaş yavaş zayıflayarak 0.95 civarında kalmış ve hatta bir ara 0.90'ın altına düşmüştür; bu da piyasa fonlarının işlem konusunda nispeten temkinli olduğunu, ETH'nin yükselişinin sürdürülebilirliği konusunda şüpheler olabileceğini göstermektedir. LSR, birkaç gün boyunca düşüş eğiliminde kalmış ve kısa vadeli fonların temkinli bir şekilde kısa pozisyon almakta tercih ettiklerini yansıtmaktadır; piyasa yükselirken, duygu aynı anda güçlenmemiştir.
Genel olarak, BTC ve ETH fiyatlarının yüksek seviyelerde kalmasına rağmen, uzun ve kısa pozisyon oranı ikisi de zayıflıyor, bu da piyasa duygusunun bölündüğünü ve fon yerleşiminin daha dikkatli hale geldiğini gösteriyor. Kısa vadede, uzun ve kısa pozisyon oranının yeniden yükselip yükselemeyeceğine dikkat edilmesi gerekiyor; bu, fiyatın sonraki yükseliş trendini sürdürüp sürdüremeyeceği konusunda bir öncü sinyal olarak değerlendirilebilir.
Üçüncü resim: BTC yüksek seviyelerde dalgalanma sırasında uzun-kısa oranı kademeli olarak düşüyor, bu da piyasanın fiyat artırma isteğinin zayıfladığını gösteriyor.
Şekil 4: ETH uzun-kısa oranı sürekli olarak düşüş bölgesinde kalıyor, fon katılım tutumu nispeten temkinli.
3. Sözleşme Pozisyon Tutarı Analizi
Coinglass verilerine göre, BTC ve ETH sözleşme pozisyonları genel olarak yüksek seviyelerde dalgalanıyor ve piyasa kaldıraç fonlarının önceden aktif bir şekilde girmesinin ardından kısa vadede bekleyiş veya yüksek seviyelerde spekülasyon durumuna geçtiğini gösteriyor. BTC sözleşme pozisyonlarının değeri, Temmuz ortasından bu yana 85 milyar ile 88 milyar dolar aralığını defalarca test etti, belirgin bir şekilde aşamadı, ancak genel seviyeler son bir ayın yükseklerinde kalmaya devam ediyor; ETH sözleşme pozisyonları ise sürekli olarak istikrarlı bir şekilde artış gösterdi, Temmuz ortasında 50 milyar doları aştı ve 28 Temmuz itibarıyla 57 milyar dolar civarında kalmaya devam ederek yıl içindeki en yüksek seviyesini yeniledi.
Önemli bir nokta, ETH sözleşme pozisyonundaki artış hızının Temmuz ayı ortası ve sonlarında BTC'den belirgin şekilde daha hızlı olmasıdır. Bu, piyasanın ETH'nin gelecekteki fiyat hareketlerine yönelik kaldıraçlı bahis isteğinin daha istekli olduğunu yansıtmaktadır ve ayrıca spot fiyatının yavaş yavaş yükselmesi ve fon sıcaklığının artma trendiyle de örtüşmektedir.
Genel olarak, BTC ve ETH kaldıraç fonları yüksek seviyelerde aktif bir şekilde işlem görüyor, piyasa risk iştahı ise iyileşme göstermeye devam ediyor. Ancak fiyatlar ve kaldıraç seviyeleri göreceli olarak yüksek seviyelerde bulunurken, ilerleyen dönemde piyasa dalgalanmaları şiddetlenirse, aşamalı olarak yoğun tasfiye baskısının tetiklenmesi olasılığı göz ardı edilemez. Pozisyon değişiklikleri ve tasfiye riski üzerinde dikkatli olunması önerilir, böylece piyasa psikolojisindeki ani değişikliklerden kaçınılabilir.
Şekil 5: BTC ve ETH sözleşme pozisyon büyüklüğü yüksek seviyelerde dalgalanarak devam ediyor, bu da kaldıraçlı fonların hâlâ güçlü olduğunu gösteriyor, ETH'nin büyüme hızı daha da üstün.
4. Fonlama Oranı
Son iki haftada BTC ve ETH'nin finansman oranı genel olarak sıfır ekseninde hafif dalgalandı ve piyasanın alım-satım güçlerinin dengede olduğunu gösterdi. Yatırımcıların fiyatları artırma isteği sınırlı, kaldıraçlı fonlar henüz büyük ölçüde devreye girmedi. Fiyat yüksek seviyelerde kalırken, finansman oranında önemli bir artış görülmemesi, bu yükselişin daha çok nakit ve düşük kaldıraçlı fonlar tarafından desteklendiğini yansıtıyor. Piyasa yapısı görece sağlam ve kısa vadeli balon riskinin önlenmesine yardımcı oluyor.
Görünüm açısından, ETH finansman oranı bu süre zarfında birçok kez kısa süreli olarak negatife geçti, özellikle 24 Temmuz ile 26 Temmuz arasında bir noktada derin bir geri çekilme yaşandı ve en düşük -0.015% seviyesine yaklaşsa da, hemen ardından hızlı bir şekilde toparlandı ve büyük ölçekli tasfiyelere veya fiyat dönüşlerine yol açmadı, bu da piyasanın genel dayanıklılığının iyi olduğunu gösteriyor. Dikkate değer bir nokta, BTC'nin finansman oranı dalgalanmalarının görece daha az olması ve yüksek bir istikrar göstermesi, kurumsal ve sağlam fonların ona olan ilgisinin devam ettiğini gösteriyor; oysa ETH finansman oranı biraz daha dalgalı, bu da piyasanın gelecekteki hareketleri hakkında hala fikir ayrılıkları olduğunu yansıtıyor ve işlemlere daha fazla eğilim gösteriyor.
Genel olarak, mevcut likidite durumu belirgin bir destek sağlamamış olsa da, aynı zamanda önemli bir baskı da oluşturmuyor. Eğer ilerleyen dönemlerde fon maliyet oranı istikrarlı bir şekilde pozitif değerlere geçer ve yüksek seviyelerde kalırsa, aynı zamanda işlem hacmi de artarsa, bu durum piyasanın hızla yükselmesi için önemli bir sinyal olacaktır ve dikkatle izlenmelidir.
Şekil 6: BTC ve ETH fonlama oranları sıfır ekseni etrafında dalgalanıyor, kısa vadeli fonlama gözlemci bir ruh hali içinde, kaldıraç enerjisi henüz büyümedi.
5. Kripto Para Sözleşmesi Tasfiye Grafiği
Coinglass verilerine göre, son iki haftada kripto pazarında sözleşme likidasyon yapısının genel olarak dengeyi koruduğu, sistematik bir ayaklanma veya yoğun bir tasfiye yaşanmadığı, ancak aşamalı dalgalanma sürecinde yine de yerel likidasyonların arttığı görülmektedir. Uzun pozisyonlar açısından, 18 Temmuz ve 23 Temmuz tarihlerinde iki belirgin likidasyon dalgası meydana geldi, özellikle 23 Temmuz'da tek günlük likidasyon miktarı 630 milyon dolara ulaşarak bu aşamanın en yüksek değeri oldu; bu, yüksek seviyelerde pozisyon açan fonların dalgalanma sırasında ters tasfiye ile karşılaştığını göstermektedir. Pazarın yukarı yönlü hareket etme potansiyeli olsa da, temposu belirgin şekilde yavaşlamıştır.
Kısa pozisyonun tasfiye edilmesi görece hafifti, yalnızca 18 Temmuz'da piyasa güçlü bir şekilde yukarı çıkarken yoğun durdurma kayıpları meydana geldi, diğer zamanlarda genel olarak düşük seviyelerde kaldı, bu da kısa pozisyon fonlarının işlemlerinin daha temkinli hale geldiğini yansıtıyor. "Zirveyi bulmaya çalışmak" şeklindeki ticaret davranışı büyük ölçekli tasfiyeleri tetiklemeyi başaramadı.
Genel olarak, mevcut sözleşme tasfiye yapısı sistematik bir dengesizlik göstermiyor ve piyasanın yüksek seviyelerde düzenlenirken sağlıklı bir likidite akışı ve pozisyon gerilimi sürdürdüğünü ortaya koyuyor. Aşamalı uzun pozisyon tasfiyeleri, kısa vadeli aşırı heyecanı serbest bırakmaya yardımcı olur, dalgalı sermayeyi temizler ve aksine, sonraki piyasalar için enerji biriktirir. Eğer sonraki dalgalanmalar yavaşlarsa ve tasfiye sıklığı azalırsa, bu, piyasanın trendi yeniden başlatması için daha sağlam bir temel sağlayabilir.
Şekil 7: 23 Temmuz'da uzun pozisyonların tasfiye miktarı 630 milyon dolara ulaştı, bu da yüksek seviyelerdeki alım baskısının geri çekildiğini gösteriyor.
Mevcut yapısal olarak pozitif bir ortamda, fon akışlarının kısıtlı olduğu bir arka planda, kripto varlıkların yükseliş temelinin devam ettiği görülmektedir. Ancak piyasa yüksek seviyelerde konsolidasyona girdikten sonra, kısa vadeli duygu dalgalanmaları artmakta, hem yükseliş hem de düşüş beklentileri aşamalı risklerle karşı karşıya kalmaktadır. Piyasa hareketleri farklılaşmaya başlamakta, yatırımcılar daha hassas teknik araçlarla işlem temposunu ve risk kontrolünü sağlamalıdır. Bu nedenle, bir sonraki içerik, nicel teknik göstergeler arasında yer alan MACD (Hareketli Ortalama Yakınsama ve Uzaklaşma) üzerine odaklanacak ve bunun yüksek seviyelerde dalgalanma ve dalga dönüşümlü piyasada trend dönüşümünü tanımlama, giriş ve çıkış sinyallerini yakalama konusundaki pratik etkisini tartışacaktır. "MACD Trend Stratejisi"ni merkez alarak, farklı kripto paralar ve piyasa yapıları altında bu stratejinin performansını test edecek ve piyasa hareketlerini takip etme, geri çekilmeleri kontrol etme ve ara trend kazançlarını artırma konusundaki uyumunu ve istikrarını değerlendireceğiz.
Kuantitatif Analiz - MACD Trend Stratejisi
（Feragatname：Bu makalede yer alan tüm tahminler, geçmiş veriler ve piyasa trendlerine dayanan analiz sonuçlarıdır, yalnızca referans amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi veya gelecekteki piyasa hareketlerinin garantisi olarak görülmemelidir. Yatırımcılar ilgili yatırımları yaparken riskleri dikkate almalı ve temkinli kararlar almalıdır.）
1. Strateji Özeti
Bu strateji, MACD (Hareketli Ortalamaların Ayrışımı) teknik göstergesine dayanmakta olup, momentum dönüş sinyalleri ve risk kontrol mekanizması ile birleştirilmektedir. Trend takip eden ticaret işlemlerini gerçekleştirmek için kullanılır. MACD göstergesi altın kesişim (MACD'nin sinyal çizgisini yukarı kesmesi) gerçekleştiğinde alım sinyali tetiklenir ve sabit kar alım ve zarar durdurma yöntemleriyle risk kontrol edilir, disiplinli bir giriş ve çıkış sağlanır. Bu strateji, dalgalı piyasalarda trend yönüne dönüş için uygundur ve ana yükseliş dalgalarını yakalamayı hedefler.
Bu geri test, kripto para piyasasında en yüksek piyasa değerine sahip ilk on proje (stable coinler hariç) üzerinden gerçekleştirilecektir. Ana akım kamu blok zincirleri ve yüksek likiditeye sahip varlıkları kapsar. Stratejinin farklı kripto paralar ve piyasa aşamaları altında adaptasyonunu ve uygulanabilirliğini test eder, ayrıca gerçek piyasa uygulamalarındaki uygulanabilirliği ve sağlamlığını doğrular.
2. Temel parametre ayarları
3. Strateji Mantığı ve İşleyiş Mekanizması
Giriş Koşulları
Pozisyon yokken, MACD altın kesişim (MACD yukarı doğru sinyal çizgisini kırar) meydana gelir, alım sinyali tetiklenir.
Çıkış Koşulları:
MACD Tersine Çevirme: MACD ölüm kesişimi (MACD'nin sinyal hattını aşağıya doğru kırması), yani trend tersine çevirme sinyali ortaya çıkar, pozisyon kapama sinyali tetiklenir.
Zarar Durdurma: Eğer fiyat alım fiyatına * (1 - stop_loss_percent) düşerse, zorunlu zarar durdurma tetiklenir.
Kar Alım Kapatma: Eğer fiyat alım fiyatına * (1 + take_profit_percent) yükselirse, kar alım kapatma tetiklenir.
Uygulama Örneği Görseli
Ticaret sinyali tetiklendi
Aşağıdaki resim, stratejinin 19 Temmuz 2025'te giriş sinyali verdiği SUI/USDT 1 saatlik mum grafiklerini göstermektedir. Bu noktada MACD hızlı çizgisi aşağıdan yukarıya sinyal çizgisini aşarak standart altın kesişim sinyali oluşturmuş ve stratejideki "momentumun güçlenmesi" koşulunu sağlamıştır. Aynı zamanda, fiyat kısa vadeli hareketli ortalamaların (MA5 ve MA10) üzerine çıkmış, kısa vadeli yapının yükselişe geçtiğini göstermekte ve kısa vadeli hareketli ortalamalar yukarı yönlü bir eğilim göstermektedir, bu da giriş onayını daha da güçlendirmektedir.
Bu dönemde işlem hacmi arttı ve MACD histogramı negatiften pozitif hale geçti, momentum dönüşü belirginleşti, bu da piyasa duygusunun daha olumlu bir hal aldığını gösteriyor. Fiyatın önceki yatay aralıktan çıkmasıyla birlikte, strateji buna dayanarak boğa pozisyonu açma işlemini tetikledi ve %1 sabit zararı durdurma ile %15 sabit kar alma hedefi belirledi, hedef sonraki trend yukarı hareketini yakalamak. Grafik üzerindeki sonraki hareketten görüldüğü gibi, bu sinyal başarılı bir şekilde aşamalı yükselişin başlangıç noktasında yer aldı ve stratejinin trendin başlangıç aşamasındaki tepki yeteneğini ve işlem etkinliğini doğruladı.
Şekil 8: SUI/USDT strateji giriş pozisyonu şeması (19 Temmuz 2025)
İşlem Eylemi ve Sonuçları
SUI, 21 Temmuz 2025'te MACD ölüm kesişimi yaşadı, program buna dayanarak çıkış sinyali vererek pozisyon kapatma işlemi gerçekleştirdi. Görüldüğü gibi, MACD çizgisi yukarıdan aşağıya sinyal çizgisini kırarak tipik bir trend zayıflama sinyali oluşturdu. Aynı zamanda, çubuk grafiği daralıyor, bu da momentumun giderek zayıfladığını gösteriyor. Fiyat hala kısa vadeli ortalamanın üzerinde olmasına rağmen, yükseliş hızı yavaşladı ve ardışık yüksek noktalar etkili bir şekilde kırılmadı; piyasa momentumunda marjinal bir zayıflama var. İşlem hacmi de devamlı bir şekilde artmadı, bu da piyasanın yükseklere talep arzusunun sınırlı olduğunu yansıtıyor. Bu bağlamda, strateji "MACD ölüm kesişimi"ni bir trend dönüşü için öngörücü bir sinyal olarak kullanarak, yükseliş momentumunun tükenmeden önce aktif bir şekilde çıkmayı ve önceki aralığın bir kısmındaki kazancı kilitlemeyi seçti.
Bu çıkış, stratejinin trend dönüşü risk kontrol mekanizmasına aittir ve durdurma veya kar alma seviyeleri tetiklenmeden önce, momentum göstergelerinin sinyallerine göre zamanında çıkış yaparak, sonraki yüksek seviye dalgalanmaları veya trend dönüşlerinin getirdiği potansiyel geri çekilmeleri etkili bir şekilde önleyebilir. Gelecekte, trendin gücü veya hacim değişiklikleri ile daha fazla birleştirilirse, çıkış sinyallerinin doğruluğunu ve getirilerini koruma yeteneğini artırma potansiyeline sahip.
Resim 9: SUI/USDT strateji çıkış noktası şeması (21 Temmuz 2025)
Yukarıdaki pratik örneği geçerek, MACD göstergesine dayalı trend stratejisinin piyasa evrimi sürecindeki giriş-çıkış mantığını ve dinamik risk yönetim mekanizmasını görsel olarak sunduk. Bu strateji, MACD altın kesişimini güçlü bir momentum sinyali olarak alır, kararlı bir şekilde trende katılır ve sabit kar al ve zarar durdurma ayarlarıyla işlem riskini etkili bir şekilde yönetir; MACD ölüm kesişimi ortaya çıktığında ve momentum zayıfladığında, aşamalı kazançları güvenceye almak için zamanında çıkış yapar.
Geri çekmeyi kontrol ederken, strateji yüksek seviyedeki dalgalanmanın getirebileceği kâr gerilemelerinden başarılı bir şekilde kaçındı ve bu, trendin zayıflama aşamasındaki savunma yeteneği ve ticaret disiplinini göstermektedir. Bu vaka, yalnızca MACD stratejisinin gerçek piyasa koşullarındaki uygulanabilirliğini ve istikrarını doğrulamakla kalmayıp, aynı zamanda sonrasında trend gücü değerlendirmesi, hacim-fiyat uyumu veya çok faktörlü sinyallerle strateji optimizasyonu için ampirik bir temel sağlamaktadır.
4. Uygulamalı Örnekler
Parametre Geri Test Ayarları
En iyi parametre kombinasyonunu bulmak için aşağıdaki aralıkta sistematik bir ızgara araması yaptık:
Örnek olarak, kripto piyasa değeri bakımından ilk on proje (stablecoin'ler hariç) ele alınarak, bu makalede 2024 Mayıs ile 2025 Temmuz dönemine ait 1 saatlik K-line verileri test edilmiştir. Sistem toplamda 384 grup parametre kombinasyonunu test etmiş ve yıllık getiri oranı en iyi performansı gösteren beş grubu seçmiştir. Değerlendirme kriterleri arasında yıllık getiri oranı, Sharpe oranı, maksimum geri çekilme ve ROMAD (getiri ile maksimum geri çekilme oranı) yer almakta olup, stratejinin farklı piyasa koşullarındaki istikrarı ve risk ayarlı performansını kapsamlı bir şekilde değerlendirmektedir.
Şekil 10: Beş grup en iyi strateji performans karşılaştırma tablosu
Strateji Mantığı Açıklaması
Program, MACD çizgisinin sinyal çizgisini yukarı doğru kırdığını (yani altın kesişim meydana geldiğini) tespit ettiğinde, bu piyasa momentumunun güçlendiğini ve yükseliş trendine girebileceğini gösterir, strateji hemen alım işlemini tetikler. Bu mantık, trendin başlangıcındaki kritik dönüş noktalarını yakalamayı amaçlar ve MACD'yi kullanarak boğa ve ayı dönüş sinyallerini tespit eder, böylece piyasanın dalgalanmalardan tek yönlü bir harekete geçme olasılığını doğrular. Giriş yapıldıktan sonra, sistem sabit kar al ve sabit zararı durdurma mekanizmasını birleştirerek risk yönetimini güçlendirir. Eğer sonraki fiyat belirlenen kar hedefine ulaşır veya alım fiyatının belirli bir yüzdesinin altına düşerse, sistem otomatik olarak çıkış işlemini gerçekleştirir ve mevcut karı zamanında kilitleyerek riski kontrol eder.
SUI örneğinde, bu stratejinin kullandığı ayarlar aşağıdaki gibidir:
macd_fast= 12
macd_slow= 30
macd_signal= 11
stop_loss_percent = %1
take_profit_percent = 15%
Bu mantık, fiyat kırılma sinyalleri ile sabit oran risk kontrol kurallarını birleştirerek, net bir trendin ve belirgin dalga yapısının olduğu piyasa ortamlarına uygundur. Trendleri takip ederken geri çekilmeleri etkili bir şekilde kontrol ederek, ticaretin istikrarını ve genel getiri kalitesini artırır.
Performans ve Sonuç Analizi
Geri test dönemi 2024 Mayıs ile 2025 Temmuz arasındadır; strateji, MACD altın kesişimi ile giriş yapma ve sabit kar alma/zarar durdurma mantığına dayanmaktadır ve piyasa değeri en yüksek on ana kripto varlığa (stabilcoinler hariç) uygulanmaktadır. Genel olarak, stratejinin toplam getiri performansı BTC ve ETH’nin Buy and Hold stratejilerinden daha iyidir ve belirgin bir momentum izleme yeteneği ile iyi bir risk kontrolü başarısı sergilemektedir.
Görüldüğü gibi, SUI ve TRX strateji getiri eğrileri en dikkat çekici performansı sergiliyor, genel trend sürekli bir yükseliş gösteriyor, toplam getiriler %100'ü aşıyor, birçok kez trendin başlangıcında pozisyona girip başarılı bir şekilde kar alarak iyi bir trend takip yeteneği sergiliyor. Bu arada, SUI stratejisi uzun vadede en iyi performansı gösteren strateji olup, 2024 Ekim'inden itibaren sürekli ve istikrarlı bir şekilde yükseliyor ve 2025 ortasında strateji zirvesini yakalayıp, toplam getiri bakımından tüm kripto paralar arasında en üst sırada yer alıyor.
Buna karşılık, Buy and Hold stratejisi aynı dönemde belirgin dalgalanma gösterdi, özellikle ETH'nin %50'den fazla aşamalı maksimum geri çekilme yaşadığı dönemler, yüksek dalgalı piyasalarda uzun vadeli tutmanın risklerini ortaya koydu. MACD stratejisi, net bir şekilde tanımlanmış giriş ve çıkış mekanizması sayesinde dalgalı piyasalarda zamanında çıkış yapabilir, piyasa düzeltmelerinde etkili bir savunma sağlar ve sağlam bir birikim gerçekleştirir. Ayrıca, DOGE ve XRP'nin performanslarından görüldüğü gibi, strateji orta-yüksek dalgalı kripto paralarda da iyi bir uyum sergilemektedir; hem yükseliş dalgalarını yakalayabilir hem de derin düzeltmelerden etkili bir şekilde kaçınabilir.
Sonuç olarak, MACD altın kesişimi ile sabit kâr al ve zarar durdurma stratejisi, kârlılık, geri çekilmelere karşı dayanıklılık ve çoklu varlık uygunluğu açısından iyi bir performans sergilemekte ve pratik uygulama değeri taşımaktadır. Gelecekte, dinamik kâr alma mekanizması, işlem hacmi değişiklikleri veya trend doğrulama göstergeleri ile birleştirilerek stratejinin piyasa dönüşlerine duyarlılığı optimize edilebilir ve genel ticaret verimliliği ile kâr kalitesi artırılabilir.
Şekil 11: Beş grup en iyi parametre stratejisi ile BTC, ETH tutma stratejisinin son bir yıldaki toplam getiri oranı karşılaştırması
5. Ticaret Stratejisi Özeti
Bu strateji, MACD göstergesi temelinde giriş ve çıkış mantığını oluşturur. Altın kesişim sinyallerini tespit ederek trendin başlangıç zamanını belirler ve sabit kar alma ile zarar durdurma mekanizmaları ile birlikte, çeşitli ana akım kripto varlıklar üzerinde sağlam risk kontrol yetenekleri ve sürekli artan kazanç performansı sergilemektedir. Geri test dönemi boyunca, bu strateji birden fazla kez trendin başlangıcındaki kritik dönüşleri başarıyla yakalamıştır. Özellikle piyasa dalgalı veya trend değişim aşamalarında iyi bir uyum yeteneğine sahiptir ve genel performansı, geleneksel Al ve Tut stratejisinden belirgin şekilde üstündür.
Çoklu para birimi geri test sonuçlarına göre, SUI ve TRX stratejileri en dikkat çekici performansı sergiledi, toplam getirileri %100'ü aştı. Bu arada, SUI stratejisinin uzun vadeli performansı en iyi olup, genel getiri tüm para birimleri arasında en üst sırada yer alıyor. Ayrıca, bu strateji, ETH gibi varlıkların spot tutulumu sırasında karşılaşabileceği derin geri çekilme risklerini etkili bir şekilde bertaraf etti ve bununla birlikte gerçek piyasa ortamındaki istikrarı ve güvenilirliğini daha da doğruladı.
Dikkate değer olan, çoğu kripto para stratejisinin geri testlerdeki kazanma oranının %50'den yüksek olmayabileceği, ancak net giriş-çıkış disiplinleri ve asimetrik kar-zarar yapıları sayesinde, stratejinin kayıpları kontrol etme ve kazançları uzatma sürecinde sürekli birikim sağladığıdır. Bu tasarım, düşük kazanma oranı ortamında risk yönetimi sisteminin ve pozisyon yönetiminin önemini ve etkinliğini vurgulamaktadır.
Genel olarak, MACD trend stratejisi kârlılık, geri çekilme kontrolü ve sermaye kullanım verimliliği arasında iyi bir denge sağlamaktadır; özellikle orta-yüksek volatiliteye sahip, belirsiz trendlerin olduğu piyasa yapıları için uygundur. Gelecekte, işlem hacmi doğrulaması, hareketli ortalama filtrelemesi veya çoklu zaman dilimi sinyal rezonans mekanizmaları eklenerek sinyal hassasiyetinin artırılması ve çok faktörlü, çok ürünlü bir nicel strateji çerçevesine genişletilmesi önerilmektedir; bu, stratejinin adaptasyon ve genişleme yeteneğini sürekli olarak artıracaktır.
Özet
15 Temmuz 2025 ile 28 Temmuz 2025 arasında, kripto para piyasası genel olarak yapısal olarak boğa eğiliminde kalmaya devam etti, ana akım varlıklar yüksek seviyelerde dalgalanma ve düzeltme yaşadı, teknik yapı ve temel veriler hala oldukça sağlıklı. Ancak, uzun/kısa oranı, finansman oranları ve tasfiye yapısı gibi anahtar göstergelere bakıldığında, kısa vadeli piyasa duygusu temkinli bir hal alıyor, sermaye giriş temposu daha temkinli, kaldıraç gücü henüz tam anlamıyla serbest bırakılmadı. BTC ve ETH yüksek seviyelerde işlem görmeye devam etse de, uzun/kısa güçleri sürekli olarak çekişiyor, piyasa ritmi giderek dalgalı bir mücadele ve test edici tekrarlar yönüne kayıyor.
Pazarın sonraki hareketleri, özellikle işlem hacmi uyumu, fonlama oranlarının yükselmesi ve pozisyon istikrarı gibi faktörlerin, trend devamını sağlayacak katalizör koşullarını oluşturup oluşturamayacağına bağlı olarak, fon durumu ve işlem yapısının daha fazla evrimine yüksek derecede bağımlı olacaktır. Eğer fiyat yüksek seviyelerde konsolidasyon sonrası hacim artışı ile kırılma gerçekleştirirse ve teknik göstergelerle eş zamanlı güçlenirse, ana akım varlıkların yeni bir yükseliş döngüsüne başlayacağı umulmaktadır; aksi takdirde, eğer dalgalanma süresi uzarsa ve piyasa ayrışması artarsa, dönemsel bir düzeltme veya el değiştirme konsolidasyonu olasılığı göz ardı edilmemelidir.
Mevcut yapının daha fazla yükseliş eğiliminde olduğu ancak ayrışmaların arttığı kritik bir noktada, kısa vadeli stratejiler ritim yakalamaya ve risk kontrolüne daha fazla odaklanmalıdır. Karmaşık piyasalarda sağlam ve belirgin fırsatlar bulmak için trend araçları ile pozisyon yönetimini esnek bir şekilde birleştirin. Bu bağlamda, MACD altın kesişimi ile giriş yapmayı ve sabit kar al/zarar durdur seviyeleri ile çıkışı içeren trend tabanlı strateji, iyi bir orta ve kısa vadeli ticaret avantajı göstermektedir. Bu strateji, momentum göstergeleri aracılığıyla piyasa dönüşlerini tanımlar ve belirgin giriş-çıkış mantığı ile risk kontrolünü ve uygulama disiplinini güçlendirir. Geri test sonuçları, stratejinin SUI, TRX gibi ana akım kripto paralarda belirgin bir performans sergilediğini ve toplamda %150'den fazla getiri sağladığını, ayrıca genel geri çekilmenin iyi kontrol edildiğini göstermektedir.
%50'den düşük bir kazanma oranına rağmen, asimetrik kar-zarar yapısı ve sıkı zararı durdurma mekanizması sayesinde, yüksek volatilite piyasalarında bile istikrarlı bir şekilde pozitif getiri sağlanabiliyor, bu da onun sağlamlığını gösteriyor. Genel olarak, bu MACD trend stratejisi, getiri potansiyeli, geri çekilmelere dayanıklılık ve uygulama verimliliği arasında iyi bir denge sağlıyor ve pratik uygulama değeri taşıyor. Gelecekte, işlem hacmi, trend gücü veya çoklu döngü rezonansı gibi nicel faktörlerle daha fazla entegrasyon sağlanır ve daha esnek risk kontrol mekanizmaları getirilirse, karmaşık piyasa yapılarındaki uyum sağlama ve genişleme yeteneğini sürekli olarak artırma potansiyeline sahip.
Referanslar:
[Gate Araştırma Enstitüsü](https://www.gate.com/learn/category/research), okuyuculara teknik analiz, güncel içgörüler, piyasa değerlendirmeleri, sektör araştırmaları, trend tahminleri ve makroekonomik politika analizi gibi derinlemesine içerikler sunan kapsamlı bir blok zinciri ve kripto para araştırma platformudur.
Feragatname
Kripto para piyasası yatırımları yüksek risk içerir, kullanıcıların herhangi bir yatırım kararı vermeden önce bağımsız araştırma yapmalarını ve satın alacakları varlıkların ve ürünlerin doğasını tam olarak anlamalarını öneririz. Gate Bu tür yatırım kararlarından kaynaklanan herhangi bir kayıp veya zarardan sorumlu değildir.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
Gate Araştırma Enstitüsü: ETH zorlu bir eşik aşıyor, MACD trend stratejisi %150'den fazla kazanç sağladı.
Özet
Piyasa Genel Görünümü
Mevcut kripto para piyasasının fon hareketleri ve işlem yapısı değişikliklerini sistematik bir şekilde sunmak için bu rapor, beş ana boyutta ele alınmaktadır: Bitcoin ve Ethereum'un fiyat volatilitesi, uzun-kısa işlem oranı (LSR), sözleşme pozisyon büyüklüğü, fon oranları ve piyasa tasfiye verileri. Bu beş gösterge, fiyat hareketleri, fon duygusu ve risk durumu gibi unsurları kapsamakta olup, mevcut piyasanın işlem yoğunluğunu ve yapısal özelliklerini kapsamlı bir şekilde yansıtmaktadır. Aşağıda, 15 Temmuz'dan bu yana her bir gösterge için en son değişiklikler analiz edilecektir:
1. Bitcoin ve Ethereum'un fiyat dalgalanma analizi
CoinGecko verilerine göre, 15 Temmuz ile 28 Temmuz arasında kripto piyasası yüksek seviyelerde dalgalanarak konsolide oldu, BTC ve ETH her ikisi de kırılma aşamasındaki zirvelerinin ardından yatay bir alana girdi, kısa vadeli momentum düzleşme eğiliminde, ancak genel yapı boğa görünümünü koruyor.
BTC tarafında, 14 Temmuz'da 123,000 USDT ile tarihî zirveye ulaştıktan sonra yüksek dalgalanma aralığına geçti ve fiyat 119,000 USDT civarında defalarca test edildi. Teknik açıdan, kısa vadeli hareketli ortalamalar ile MA30 yapışkan bir durumda, MACD bir süre altın kesişim oluşturmasına rağmen, momentum çubuğu yavaşladı ve fiyatın daha fazla hacimle destek kırılması eksik. Zirve sonrası işlem hacmi sürekli olarak azaldı ve bu, piyasanın fiyat artışına olan isteğinin düştüğünü gösteriyor. Buna rağmen, genel destek seviyeleri stabil kalıyor ve 115,000–116,000 USDT aralığı belirgin bir alım desteğine sahip.
Temel göstergelere bakıldığında, Bitcoin ekosistemi sürekli genişliyor, yıllık zincir üzerinde işlem hacmi resmi olarak Visa'yı geride bıraktı ve bu, ödeme özelliklerinin dünya çapındaki sermaye piyasaları tarafından giderek daha fazla kabul edildiğini gösteriyor. Aynı zamanda, zincir üzerindeki likidite sıkılaşıyor ve kurumsal pozisyonlar sürekli artış gösteriyor, bu da BTC'nin "dijital altın" ve temel teminat varlığı rolünü güçlendiriyor. Merlin Chain yakın zamanda 2.0 yükseltmesini tamamladı ve bu, Bitcoin'in gelir elde etme kapasitesini ve zincirler arası uygulamaları artırmayı amaçlıyor, BTC'ye daha fazla gerçek kullanım senaryosu kazandırarak uzun vadeli değer yeniden değerlendirmesini teşvik etme potansiyeli taşıyor.
ETH açısından, son iki haftada göreceli olarak sağlam bir yükseliş trendi sergiledi. ETH yaklaşık 3,550 USDT'den başladı, kısa vadeli ortalamalar boyunca sürekli olarak yavaş bir şekilde yükseldi ve 28 Temmuz'da 4,000 USDT seviyesine yaklaştı, teknik yapı tamamlandı. MACD sürekli olarak artıyor, ortalamalar boğa düzeninde, momentumun istikrarlı kaldığını gösteriyor. İşlem hacmi patlayıcı bir artış göstermedi, ancak ılımlı bir artışla birlikteki hareket, piyasa katılım isteğinin yavaş yavaş arttığını gösteriyor.
Özetle, Temmuz ortasından itibaren kripto pazarında genel olarak yüksek seviyelerde bir konsolidasyon dönemine girildi, BTC yükseldikten sonra dar bir aralıkta dalgalanıyor, momentum yavaşladı ve işlem hacmi sürekli olarak azalıyor, ancak aşağıda destek sağlam, temel göstergeler orta ve uzun vadeli hareket için güçlü bir destek sağlıyor. ETH ise daha güçlü bir devam hareketi sergiliyor, teknik yapı tamamlanmış ve hareketli ortalamalar boyunca istikrarlı bir şekilde yükseliyor, fon katılımı giderek artıyor ve 4.000 USDT ana eşiğine yaklaşıyor. Genel olarak, kısa vadede piyasada net bir突破动能 eksik olsa da, ana akım varlıklar yine de sağlıklı bir yükseliş yapısını koruyor, ekosistem genişlemesi ve kurumsal tahsisat hızlanmasıyla birlikte, boğa eğiliminin temeli hala mevcut, piyasa birikim sonrasında yeni bir itme aşamasına girmeyi umuyor.
Resim 1: BTC son iki haftada yüksek seviyelerde dalgalanıyor, 119,000 USDT seviyesinde defalarca engelleniyor, momentum yavaşlıyor; ETH ise 4,000 USDT'ye yaklaşarak istikrarlı bir şekilde yükseliyor, kısa vadeli hareket BTC'den daha güçlü, piyasa güveni yeniden artıyor.![]()
Volatilite açısından, BTC genel olarak hafif dalgalanma sergiliyor, sadece bazı işlem günlerinde kısa süreli bir artış yaşanıyor, genel tempo oldukça istikrarlı, piyasa ana fonlarının işlem temposunun net olduğunu gösteriyor, trend beklentisi oldukça güçlü. Buna karşılık, ETH'nin volatilitesi Temmuz ortasından sonra birkaç belirgin yükseliş yaşadı, özellikle 16 ve 25 Temmuz civarında dalgalanma hızla arttı, bu da piyasanın onun kırılma yönü hakkında daha büyük bir anlaşmazlık içinde olduğunu yansıtıyor, kısa vadeli testler ve ticaret faaliyetleri aktif.
Her iki varlığın volatilitesi tarihi düşük aralıklardan çıkmamış olsa da, ETH'nin son dönemdeki volatilitesindeki tekrar eden artış, piyasa duyarlılığının daha hassas olduğunu ve kısa vadeli haberler veya fon akışları tarafından büyütülmüş tepkilere neden olabileceğini gösteriyor. Eğer ilerleyen dönemlerde işlem hacmi de artarsa, ETH'nin yön seçimini etkilemesi mümkün, bu nedenle fiyat dalgalanmalarının trend hareketine dönüşüp dönüşmeyeceğini sürekli izlemek gerekiyor.
Şekil 2: BTC'nin volatilitesi genel olarak istikrarlı, ETH ise Temmuz ortası ve sonlarında sıklıkla artış gösterdi, bu da kısa vadeli ticaret duygusu ve yön ayrışmasının arttığını yansıtıyor.![]()
Son iki haftadır kripto pazarında genel olarak yüksek seviyelerde dalgalanma devam ediyor. BTC, tarihî zirveyi yeniledikten sonra daha fazla ivme bulamayarak dar bir aralıkta konsolidasyona girdi. Hacim ve volatilite, daralma eğilimindeyken, alt destek sağlam kalıyor ve yapı bozulmamış durumda. ETH ise sağlam bir seyir izliyor, ortalama üzerinde yükselerek 4,000 USDT'ye yaklaşıyor ve görece güçlü bir performans sergiliyor. Volatilite açısından, BTC'nin ritmi istikrarlı; ETH'nin volatilitesi belirgin bir şekilde artıyor, bu da fon ayrışmasını ve test etme duygusunun yükseldiğini yansıtıyor. Genel olarak, piyasa kısa vadeli ivmenin yavaşlamasına rağmen, ana akım varlıkların yapısı hâlâ sağlıklı durumda. Ekosistem gelişimi ve fon katılımı, piyasa hareketlerine destek sağlamaya devam ediyor. Hacim ve fiyat uyumu bir araya geldiğinde, yeni bir trend seçimi için fırsatlar doğabilir.
2. Bitcoin ve Ethereum uzun-kısa işlem ölçek oranı (LSR) analizi
Coinglass verilerine göre, BTC uzun-kısa işlem büyüklüğü oranı (LSR) genel olarak dalgalı bir şekilde aşağı yönlü ilerliyor. Fiyat yüksek seviyelerde kalmasına rağmen, uzun-kısa oranı sürekli olarak biraz yüksek seviyelerde kalmayı başaramadı ve birkaç kez 1'in altına düştü. 28 Temmuz'da 0.90'ın altına bile düştü ve bu da piyasanın yüksek seviyelerde fiyat artırma isteğinin zayıfladığını gösteriyor. Kısa vadeli fonlar daha temkinli hale geliyor ve BTC yapısının hala güçlü olmasına rağmen, piyasa sıcaklığının bir miktar azaldığını gösteriyor. Genel olarak, BTC'nin zirve noktasından sonra uzun-kısa oranının düşmesi, piyasanın kısa vadeli iyimserliğinin zayıfladığını ve bazı fonların kademeli olarak pozisyon azaltmayı ya da beklemeyi tercih ettiğini gösteriyor.
ETH pozitif-negatif oranı, fiyat hareketlerinden bağımsız bir özellik göstermektedir. Fiyat 15 Temmuz'dan itibaren istikrarlı bir şekilde yükselerek 4,000 USDT'ye yaklaşmasına rağmen, pozitif-negatif oranı Temmuz ortasından itibaren yavaş yavaş zayıflayarak 0.95 civarında kalmış ve hatta bir ara 0.90'ın altına düşmüştür; bu da piyasa fonlarının işlem konusunda nispeten temkinli olduğunu, ETH'nin yükselişinin sürdürülebilirliği konusunda şüpheler olabileceğini göstermektedir. LSR, birkaç gün boyunca düşüş eğiliminde kalmış ve kısa vadeli fonların temkinli bir şekilde kısa pozisyon almakta tercih ettiklerini yansıtmaktadır; piyasa yükselirken, duygu aynı anda güçlenmemiştir.
Genel olarak, BTC ve ETH fiyatlarının yüksek seviyelerde kalmasına rağmen, uzun ve kısa pozisyon oranı ikisi de zayıflıyor, bu da piyasa duygusunun bölündüğünü ve fon yerleşiminin daha dikkatli hale geldiğini gösteriyor. Kısa vadede, uzun ve kısa pozisyon oranının yeniden yükselip yükselemeyeceğine dikkat edilmesi gerekiyor; bu, fiyatın sonraki yükseliş trendini sürdürüp sürdüremeyeceği konusunda bir öncü sinyal olarak değerlendirilebilir.
Üçüncü resim: BTC yüksek seviyelerde dalgalanma sırasında uzun-kısa oranı kademeli olarak düşüyor, bu da piyasanın fiyat artırma isteğinin zayıfladığını gösteriyor.![]()
Şekil 4: ETH uzun-kısa oranı sürekli olarak düşüş bölgesinde kalıyor, fon katılım tutumu nispeten temkinli.![]()
3. Sözleşme Pozisyon Tutarı Analizi
Coinglass verilerine göre, BTC ve ETH sözleşme pozisyonları genel olarak yüksek seviyelerde dalgalanıyor ve piyasa kaldıraç fonlarının önceden aktif bir şekilde girmesinin ardından kısa vadede bekleyiş veya yüksek seviyelerde spekülasyon durumuna geçtiğini gösteriyor. BTC sözleşme pozisyonlarının değeri, Temmuz ortasından bu yana 85 milyar ile 88 milyar dolar aralığını defalarca test etti, belirgin bir şekilde aşamadı, ancak genel seviyeler son bir ayın yükseklerinde kalmaya devam ediyor; ETH sözleşme pozisyonları ise sürekli olarak istikrarlı bir şekilde artış gösterdi, Temmuz ortasında 50 milyar doları aştı ve 28 Temmuz itibarıyla 57 milyar dolar civarında kalmaya devam ederek yıl içindeki en yüksek seviyesini yeniledi.
Önemli bir nokta, ETH sözleşme pozisyonundaki artış hızının Temmuz ayı ortası ve sonlarında BTC'den belirgin şekilde daha hızlı olmasıdır. Bu, piyasanın ETH'nin gelecekteki fiyat hareketlerine yönelik kaldıraçlı bahis isteğinin daha istekli olduğunu yansıtmaktadır ve ayrıca spot fiyatının yavaş yavaş yükselmesi ve fon sıcaklığının artma trendiyle de örtüşmektedir.
Genel olarak, BTC ve ETH kaldıraç fonları yüksek seviyelerde aktif bir şekilde işlem görüyor, piyasa risk iştahı ise iyileşme göstermeye devam ediyor. Ancak fiyatlar ve kaldıraç seviyeleri göreceli olarak yüksek seviyelerde bulunurken, ilerleyen dönemde piyasa dalgalanmaları şiddetlenirse, aşamalı olarak yoğun tasfiye baskısının tetiklenmesi olasılığı göz ardı edilemez. Pozisyon değişiklikleri ve tasfiye riski üzerinde dikkatli olunması önerilir, böylece piyasa psikolojisindeki ani değişikliklerden kaçınılabilir.
Şekil 5: BTC ve ETH sözleşme pozisyon büyüklüğü yüksek seviyelerde dalgalanarak devam ediyor, bu da kaldıraçlı fonların hâlâ güçlü olduğunu gösteriyor, ETH'nin büyüme hızı daha da üstün.![]()
4. Fonlama Oranı
Son iki haftada BTC ve ETH'nin finansman oranı genel olarak sıfır ekseninde hafif dalgalandı ve piyasanın alım-satım güçlerinin dengede olduğunu gösterdi. Yatırımcıların fiyatları artırma isteği sınırlı, kaldıraçlı fonlar henüz büyük ölçüde devreye girmedi. Fiyat yüksek seviyelerde kalırken, finansman oranında önemli bir artış görülmemesi, bu yükselişin daha çok nakit ve düşük kaldıraçlı fonlar tarafından desteklendiğini yansıtıyor. Piyasa yapısı görece sağlam ve kısa vadeli balon riskinin önlenmesine yardımcı oluyor.
Görünüm açısından, ETH finansman oranı bu süre zarfında birçok kez kısa süreli olarak negatife geçti, özellikle 24 Temmuz ile 26 Temmuz arasında bir noktada derin bir geri çekilme yaşandı ve en düşük -0.015% seviyesine yaklaşsa da, hemen ardından hızlı bir şekilde toparlandı ve büyük ölçekli tasfiyelere veya fiyat dönüşlerine yol açmadı, bu da piyasanın genel dayanıklılığının iyi olduğunu gösteriyor. Dikkate değer bir nokta, BTC'nin finansman oranı dalgalanmalarının görece daha az olması ve yüksek bir istikrar göstermesi, kurumsal ve sağlam fonların ona olan ilgisinin devam ettiğini gösteriyor; oysa ETH finansman oranı biraz daha dalgalı, bu da piyasanın gelecekteki hareketleri hakkında hala fikir ayrılıkları olduğunu yansıtıyor ve işlemlere daha fazla eğilim gösteriyor.
Genel olarak, mevcut likidite durumu belirgin bir destek sağlamamış olsa da, aynı zamanda önemli bir baskı da oluşturmuyor. Eğer ilerleyen dönemlerde fon maliyet oranı istikrarlı bir şekilde pozitif değerlere geçer ve yüksek seviyelerde kalırsa, aynı zamanda işlem hacmi de artarsa, bu durum piyasanın hızla yükselmesi için önemli bir sinyal olacaktır ve dikkatle izlenmelidir.
Şekil 6: BTC ve ETH fonlama oranları sıfır ekseni etrafında dalgalanıyor, kısa vadeli fonlama gözlemci bir ruh hali içinde, kaldıraç enerjisi henüz büyümedi.![]()
5. Kripto Para Sözleşmesi Tasfiye Grafiği
Coinglass verilerine göre, son iki haftada kripto pazarında sözleşme likidasyon yapısının genel olarak dengeyi koruduğu, sistematik bir ayaklanma veya yoğun bir tasfiye yaşanmadığı, ancak aşamalı dalgalanma sürecinde yine de yerel likidasyonların arttığı görülmektedir. Uzun pozisyonlar açısından, 18 Temmuz ve 23 Temmuz tarihlerinde iki belirgin likidasyon dalgası meydana geldi, özellikle 23 Temmuz'da tek günlük likidasyon miktarı 630 milyon dolara ulaşarak bu aşamanın en yüksek değeri oldu; bu, yüksek seviyelerde pozisyon açan fonların dalgalanma sırasında ters tasfiye ile karşılaştığını göstermektedir. Pazarın yukarı yönlü hareket etme potansiyeli olsa da, temposu belirgin şekilde yavaşlamıştır.
Kısa pozisyonun tasfiye edilmesi görece hafifti, yalnızca 18 Temmuz'da piyasa güçlü bir şekilde yukarı çıkarken yoğun durdurma kayıpları meydana geldi, diğer zamanlarda genel olarak düşük seviyelerde kaldı, bu da kısa pozisyon fonlarının işlemlerinin daha temkinli hale geldiğini yansıtıyor. "Zirveyi bulmaya çalışmak" şeklindeki ticaret davranışı büyük ölçekli tasfiyeleri tetiklemeyi başaramadı.
Genel olarak, mevcut sözleşme tasfiye yapısı sistematik bir dengesizlik göstermiyor ve piyasanın yüksek seviyelerde düzenlenirken sağlıklı bir likidite akışı ve pozisyon gerilimi sürdürdüğünü ortaya koyuyor. Aşamalı uzun pozisyon tasfiyeleri, kısa vadeli aşırı heyecanı serbest bırakmaya yardımcı olur, dalgalı sermayeyi temizler ve aksine, sonraki piyasalar için enerji biriktirir. Eğer sonraki dalgalanmalar yavaşlarsa ve tasfiye sıklığı azalırsa, bu, piyasanın trendi yeniden başlatması için daha sağlam bir temel sağlayabilir.
Şekil 7: 23 Temmuz'da uzun pozisyonların tasfiye miktarı 630 milyon dolara ulaştı, bu da yüksek seviyelerdeki alım baskısının geri çekildiğini gösteriyor.![]()
Mevcut yapısal olarak pozitif bir ortamda, fon akışlarının kısıtlı olduğu bir arka planda, kripto varlıkların yükseliş temelinin devam ettiği görülmektedir. Ancak piyasa yüksek seviyelerde konsolidasyona girdikten sonra, kısa vadeli duygu dalgalanmaları artmakta, hem yükseliş hem de düşüş beklentileri aşamalı risklerle karşı karşıya kalmaktadır. Piyasa hareketleri farklılaşmaya başlamakta, yatırımcılar daha hassas teknik araçlarla işlem temposunu ve risk kontrolünü sağlamalıdır. Bu nedenle, bir sonraki içerik, nicel teknik göstergeler arasında yer alan MACD (Hareketli Ortalama Yakınsama ve Uzaklaşma) üzerine odaklanacak ve bunun yüksek seviyelerde dalgalanma ve dalga dönüşümlü piyasada trend dönüşümünü tanımlama, giriş ve çıkış sinyallerini yakalama konusundaki pratik etkisini tartışacaktır. "MACD Trend Stratejisi"ni merkez alarak, farklı kripto paralar ve piyasa yapıları altında bu stratejinin performansını test edecek ve piyasa hareketlerini takip etme, geri çekilmeleri kontrol etme ve ara trend kazançlarını artırma konusundaki uyumunu ve istikrarını değerlendireceğiz.
Kuantitatif Analiz - MACD Trend Stratejisi
（Feragatname：Bu makalede yer alan tüm tahminler, geçmiş veriler ve piyasa trendlerine dayanan analiz sonuçlarıdır, yalnızca referans amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi veya gelecekteki piyasa hareketlerinin garantisi olarak görülmemelidir. Yatırımcılar ilgili yatırımları yaparken riskleri dikkate almalı ve temkinli kararlar almalıdır.）
1. Strateji Özeti
Bu strateji, MACD (Hareketli Ortalamaların Ayrışımı) teknik göstergesine dayanmakta olup, momentum dönüş sinyalleri ve risk kontrol mekanizması ile birleştirilmektedir. Trend takip eden ticaret işlemlerini gerçekleştirmek için kullanılır. MACD göstergesi altın kesişim (MACD'nin sinyal çizgisini yukarı kesmesi) gerçekleştiğinde alım sinyali tetiklenir ve sabit kar alım ve zarar durdurma yöntemleriyle risk kontrol edilir, disiplinli bir giriş ve çıkış sağlanır. Bu strateji, dalgalı piyasalarda trend yönüne dönüş için uygundur ve ana yükseliş dalgalarını yakalamayı hedefler.
Bu geri test, kripto para piyasasında en yüksek piyasa değerine sahip ilk on proje (stable coinler hariç) üzerinden gerçekleştirilecektir. Ana akım kamu blok zincirleri ve yüksek likiditeye sahip varlıkları kapsar. Stratejinin farklı kripto paralar ve piyasa aşamaları altında adaptasyonunu ve uygulanabilirliğini test eder, ayrıca gerçek piyasa uygulamalarındaki uygulanabilirliği ve sağlamlığını doğrular.
2. Temel parametre ayarları
3. Strateji Mantığı ve İşleyiş Mekanizması
Giriş Koşulları
Çıkış Koşulları:
stop_loss_percent) düşerse, zorunlu zarar durdurma tetiklenir.take_profit_percent) yükselirse, kar alım kapatma tetiklenir.Uygulama Örneği Görseli
Şekil 8: SUI/USDT strateji giriş pozisyonu şeması (19 Temmuz 2025)![]()
Resim 9: SUI/USDT strateji çıkış noktası şeması (21 Temmuz 2025)![]()
Yukarıdaki pratik örneği geçerek, MACD göstergesine dayalı trend stratejisinin piyasa evrimi sürecindeki giriş-çıkış mantığını ve dinamik risk yönetim mekanizmasını görsel olarak sunduk. Bu strateji, MACD altın kesişimini güçlü bir momentum sinyali olarak alır, kararlı bir şekilde trende katılır ve sabit kar al ve zarar durdurma ayarlarıyla işlem riskini etkili bir şekilde yönetir; MACD ölüm kesişimi ortaya çıktığında ve momentum zayıfladığında, aşamalı kazançları güvenceye almak için zamanında çıkış yapar.
Geri çekmeyi kontrol ederken, strateji yüksek seviyedeki dalgalanmanın getirebileceği kâr gerilemelerinden başarılı bir şekilde kaçındı ve bu, trendin zayıflama aşamasındaki savunma yeteneği ve ticaret disiplinini göstermektedir. Bu vaka, yalnızca MACD stratejisinin gerçek piyasa koşullarındaki uygulanabilirliğini ve istikrarını doğrulamakla kalmayıp, aynı zamanda sonrasında trend gücü değerlendirmesi, hacim-fiyat uyumu veya çok faktörlü sinyallerle strateji optimizasyonu için ampirik bir temel sağlamaktadır.
4. Uygulamalı Örnekler
Parametre Geri Test Ayarları En iyi parametre kombinasyonunu bulmak için aşağıdaki aralıkta sistematik bir ızgara araması yaptık:
macd_fast：8 ile 15 (adım 2)macd_slow：20 ile 31 (adım 2)macd_signal：5 ile 13 (adım boyu 2)stop_loss_percent: %1 ile %2 (adım boyutu %0.5)take_profit_percent: %10'dan %16'ya (adım büyüklüğü %5)Örnek olarak, kripto piyasa değeri bakımından ilk on proje (stablecoin'ler hariç) ele alınarak, bu makalede 2024 Mayıs ile 2025 Temmuz dönemine ait 1 saatlik K-line verileri test edilmiştir. Sistem toplamda 384 grup parametre kombinasyonunu test etmiş ve yıllık getiri oranı en iyi performansı gösteren beş grubu seçmiştir. Değerlendirme kriterleri arasında yıllık getiri oranı, Sharpe oranı, maksimum geri çekilme ve ROMAD (getiri ile maksimum geri çekilme oranı) yer almakta olup, stratejinin farklı piyasa koşullarındaki istikrarı ve risk ayarlı performansını kapsamlı bir şekilde değerlendirmektedir.
Şekil 10: Beş grup en iyi strateji performans karşılaştırma tablosu![]()
Strateji Mantığı Açıklaması Program, MACD çizgisinin sinyal çizgisini yukarı doğru kırdığını (yani altın kesişim meydana geldiğini) tespit ettiğinde, bu piyasa momentumunun güçlendiğini ve yükseliş trendine girebileceğini gösterir, strateji hemen alım işlemini tetikler. Bu mantık, trendin başlangıcındaki kritik dönüş noktalarını yakalamayı amaçlar ve MACD'yi kullanarak boğa ve ayı dönüş sinyallerini tespit eder, böylece piyasanın dalgalanmalardan tek yönlü bir harekete geçme olasılığını doğrular. Giriş yapıldıktan sonra, sistem sabit kar al ve sabit zararı durdurma mekanizmasını birleştirerek risk yönetimini güçlendirir. Eğer sonraki fiyat belirlenen kar hedefine ulaşır veya alım fiyatının belirli bir yüzdesinin altına düşerse, sistem otomatik olarak çıkış işlemini gerçekleştirir ve mevcut karı zamanında kilitleyerek riski kontrol eder.
SUI örneğinde, bu stratejinin kullandığı ayarlar aşağıdaki gibidir:
macd_fast= 12macd_slow= 30macd_signal= 11stop_loss_percent= %1take_profit_percent= 15%Bu mantık, fiyat kırılma sinyalleri ile sabit oran risk kontrol kurallarını birleştirerek, net bir trendin ve belirgin dalga yapısının olduğu piyasa ortamlarına uygundur. Trendleri takip ederken geri çekilmeleri etkili bir şekilde kontrol ederek, ticaretin istikrarını ve genel getiri kalitesini artırır.
Performans ve Sonuç Analizi Geri test dönemi 2024 Mayıs ile 2025 Temmuz arasındadır; strateji, MACD altın kesişimi ile giriş yapma ve sabit kar alma/zarar durdurma mantığına dayanmaktadır ve piyasa değeri en yüksek on ana kripto varlığa (stabilcoinler hariç) uygulanmaktadır. Genel olarak, stratejinin toplam getiri performansı BTC ve ETH’nin Buy and Hold stratejilerinden daha iyidir ve belirgin bir momentum izleme yeteneği ile iyi bir risk kontrolü başarısı sergilemektedir.
Görüldüğü gibi, SUI ve TRX strateji getiri eğrileri en dikkat çekici performansı sergiliyor, genel trend sürekli bir yükseliş gösteriyor, toplam getiriler %100'ü aşıyor, birçok kez trendin başlangıcında pozisyona girip başarılı bir şekilde kar alarak iyi bir trend takip yeteneği sergiliyor. Bu arada, SUI stratejisi uzun vadede en iyi performansı gösteren strateji olup, 2024 Ekim'inden itibaren sürekli ve istikrarlı bir şekilde yükseliyor ve 2025 ortasında strateji zirvesini yakalayıp, toplam getiri bakımından tüm kripto paralar arasında en üst sırada yer alıyor.
Buna karşılık, Buy and Hold stratejisi aynı dönemde belirgin dalgalanma gösterdi, özellikle ETH'nin %50'den fazla aşamalı maksimum geri çekilme yaşadığı dönemler, yüksek dalgalı piyasalarda uzun vadeli tutmanın risklerini ortaya koydu. MACD stratejisi, net bir şekilde tanımlanmış giriş ve çıkış mekanizması sayesinde dalgalı piyasalarda zamanında çıkış yapabilir, piyasa düzeltmelerinde etkili bir savunma sağlar ve sağlam bir birikim gerçekleştirir. Ayrıca, DOGE ve XRP'nin performanslarından görüldüğü gibi, strateji orta-yüksek dalgalı kripto paralarda da iyi bir uyum sergilemektedir; hem yükseliş dalgalarını yakalayabilir hem de derin düzeltmelerden etkili bir şekilde kaçınabilir.
Sonuç olarak, MACD altın kesişimi ile sabit kâr al ve zarar durdurma stratejisi, kârlılık, geri çekilmelere karşı dayanıklılık ve çoklu varlık uygunluğu açısından iyi bir performans sergilemekte ve pratik uygulama değeri taşımaktadır. Gelecekte, dinamik kâr alma mekanizması, işlem hacmi değişiklikleri veya trend doğrulama göstergeleri ile birleştirilerek stratejinin piyasa dönüşlerine duyarlılığı optimize edilebilir ve genel ticaret verimliliği ile kâr kalitesi artırılabilir.
Şekil 11: Beş grup en iyi parametre stratejisi ile BTC, ETH tutma stratejisinin son bir yıldaki toplam getiri oranı karşılaştırması![]()
5. Ticaret Stratejisi Özeti
Bu strateji, MACD göstergesi temelinde giriş ve çıkış mantığını oluşturur. Altın kesişim sinyallerini tespit ederek trendin başlangıç zamanını belirler ve sabit kar alma ile zarar durdurma mekanizmaları ile birlikte, çeşitli ana akım kripto varlıklar üzerinde sağlam risk kontrol yetenekleri ve sürekli artan kazanç performansı sergilemektedir. Geri test dönemi boyunca, bu strateji birden fazla kez trendin başlangıcındaki kritik dönüşleri başarıyla yakalamıştır. Özellikle piyasa dalgalı veya trend değişim aşamalarında iyi bir uyum yeteneğine sahiptir ve genel performansı, geleneksel Al ve Tut stratejisinden belirgin şekilde üstündür.
Çoklu para birimi geri test sonuçlarına göre, SUI ve TRX stratejileri en dikkat çekici performansı sergiledi, toplam getirileri %100'ü aştı. Bu arada, SUI stratejisinin uzun vadeli performansı en iyi olup, genel getiri tüm para birimleri arasında en üst sırada yer alıyor. Ayrıca, bu strateji, ETH gibi varlıkların spot tutulumu sırasında karşılaşabileceği derin geri çekilme risklerini etkili bir şekilde bertaraf etti ve bununla birlikte gerçek piyasa ortamındaki istikrarı ve güvenilirliğini daha da doğruladı.
Dikkate değer olan, çoğu kripto para stratejisinin geri testlerdeki kazanma oranının %50'den yüksek olmayabileceği, ancak net giriş-çıkış disiplinleri ve asimetrik kar-zarar yapıları sayesinde, stratejinin kayıpları kontrol etme ve kazançları uzatma sürecinde sürekli birikim sağladığıdır. Bu tasarım, düşük kazanma oranı ortamında risk yönetimi sisteminin ve pozisyon yönetiminin önemini ve etkinliğini vurgulamaktadır.
Genel olarak, MACD trend stratejisi kârlılık, geri çekilme kontrolü ve sermaye kullanım verimliliği arasında iyi bir denge sağlamaktadır; özellikle orta-yüksek volatiliteye sahip, belirsiz trendlerin olduğu piyasa yapıları için uygundur. Gelecekte, işlem hacmi doğrulaması, hareketli ortalama filtrelemesi veya çoklu zaman dilimi sinyal rezonans mekanizmaları eklenerek sinyal hassasiyetinin artırılması ve çok faktörlü, çok ürünlü bir nicel strateji çerçevesine genişletilmesi önerilmektedir; bu, stratejinin adaptasyon ve genişleme yeteneğini sürekli olarak artıracaktır.
Özet
15 Temmuz 2025 ile 28 Temmuz 2025 arasında, kripto para piyasası genel olarak yapısal olarak boğa eğiliminde kalmaya devam etti, ana akım varlıklar yüksek seviyelerde dalgalanma ve düzeltme yaşadı, teknik yapı ve temel veriler hala oldukça sağlıklı. Ancak, uzun/kısa oranı, finansman oranları ve tasfiye yapısı gibi anahtar göstergelere bakıldığında, kısa vadeli piyasa duygusu temkinli bir hal alıyor, sermaye giriş temposu daha temkinli, kaldıraç gücü henüz tam anlamıyla serbest bırakılmadı. BTC ve ETH yüksek seviyelerde işlem görmeye devam etse de, uzun/kısa güçleri sürekli olarak çekişiyor, piyasa ritmi giderek dalgalı bir mücadele ve test edici tekrarlar yönüne kayıyor.
Pazarın sonraki hareketleri, özellikle işlem hacmi uyumu, fonlama oranlarının yükselmesi ve pozisyon istikrarı gibi faktörlerin, trend devamını sağlayacak katalizör koşullarını oluşturup oluşturamayacağına bağlı olarak, fon durumu ve işlem yapısının daha fazla evrimine yüksek derecede bağımlı olacaktır. Eğer fiyat yüksek seviyelerde konsolidasyon sonrası hacim artışı ile kırılma gerçekleştirirse ve teknik göstergelerle eş zamanlı güçlenirse, ana akım varlıkların yeni bir yükseliş döngüsüne başlayacağı umulmaktadır; aksi takdirde, eğer dalgalanma süresi uzarsa ve piyasa ayrışması artarsa, dönemsel bir düzeltme veya el değiştirme konsolidasyonu olasılığı göz ardı edilmemelidir.
Mevcut yapının daha fazla yükseliş eğiliminde olduğu ancak ayrışmaların arttığı kritik bir noktada, kısa vadeli stratejiler ritim yakalamaya ve risk kontrolüne daha fazla odaklanmalıdır. Karmaşık piyasalarda sağlam ve belirgin fırsatlar bulmak için trend araçları ile pozisyon yönetimini esnek bir şekilde birleştirin. Bu bağlamda, MACD altın kesişimi ile giriş yapmayı ve sabit kar al/zarar durdur seviyeleri ile çıkışı içeren trend tabanlı strateji, iyi bir orta ve kısa vadeli ticaret avantajı göstermektedir. Bu strateji, momentum göstergeleri aracılığıyla piyasa dönüşlerini tanımlar ve belirgin giriş-çıkış mantığı ile risk kontrolünü ve uygulama disiplinini güçlendirir. Geri test sonuçları, stratejinin SUI, TRX gibi ana akım kripto paralarda belirgin bir performans sergilediğini ve toplamda %150'den fazla getiri sağladığını, ayrıca genel geri çekilmenin iyi kontrol edildiğini göstermektedir.
%50'den düşük bir kazanma oranına rağmen, asimetrik kar-zarar yapısı ve sıkı zararı durdurma mekanizması sayesinde, yüksek volatilite piyasalarında bile istikrarlı bir şekilde pozitif getiri sağlanabiliyor, bu da onun sağlamlığını gösteriyor. Genel olarak, bu MACD trend stratejisi, getiri potansiyeli, geri çekilmelere dayanıklılık ve uygulama verimliliği arasında iyi bir denge sağlıyor ve pratik uygulama değeri taşıyor. Gelecekte, işlem hacmi, trend gücü veya çoklu döngü rezonansı gibi nicel faktörlerle daha fazla entegrasyon sağlanır ve daha esnek risk kontrol mekanizmaları getirilirse, karmaşık piyasa yapılarındaki uyum sağlama ve genişleme yeteneğini sürekli olarak artırma potansiyeline sahip.
Referanslar:
[Gate Araştırma Enstitüsü](https://www.gate.com/learn/category/research), okuyuculara teknik analiz, güncel içgörüler, piyasa değerlendirmeleri, sektör araştırmaları, trend tahminleri ve makroekonomik politika analizi gibi derinlemesine içerikler sunan kapsamlı bir blok zinciri ve kripto para araştırma platformudur.
Feragatname Kripto para piyasası yatırımları yüksek risk içerir, kullanıcıların herhangi bir yatırım kararı vermeden önce bağımsız araştırma yapmalarını ve satın alacakları varlıkların ve ürünlerin doğasını tam olarak anlamalarını öneririz. Gate Bu tür yatırım kararlarından kaynaklanan herhangi bir kayıp veya zarardan sorumlu değildir.