Kamu Zinciri Gelir Sürekliliği Analizi: Ethereum, Solana ve TRON'un Karşılaştırmalı Araştırması
Giriş
Blockchain teknolojisinin hızlı gelişimi, kamu blok zincirlerinin gelir sürdürülebilirliğini uzun vadeli gelişim potansiyelini değerlendirmede anahtar bir gösterge haline getirmiştir. Bu rapor, mevcut pazardaki üç ana akıllı kamu blok zinciri - Ethereum, Solana ve TRON - üzerine odaklanmakta olup, bu blok zincirlerinin Gas ücreti gelir bileşenlerini, zincir üzerindeki ekonomik faaliyetleri ve kullanıcı gelir-gider durumlarını analiz ederek, bu kamu blok zincirlerinin gelir modellerini ve sürdürülebilirliğini derinlemesine incelemektedir.
Son verilere göre, son 30 günde Ethereum 99.89 milyon dolarlık Gas ücretiyle açık ara önde, Solana ve TRON sırasıyla 46.21 milyon dolar ve 38.97 milyon dolar ile onu takip ediyor. Ancak, bu gelir avantajı pazar sıcaklığı ve kullanıcı aktifliği üzerinde tam olarak yansımıyor. Önemle belirtmek gerekir ki, Solana'nın son altı aydaki tartışma sıcaklığı Ethereum'u geçmiş durumda ve TRON, düşük işlem ücretleri sayesinde ödeme alanında geniş bir tanınırlık elde etti.
Günlük aktif adres verileri, Gas ücreti gelirinden farklı bir desen sergilemektedir: TRON, 2.1 milyon günlük aktif adresle ilk sırada yer alırken, Solana 1.1 milyon ulaşmakta ve Ethereum yalnızca 316 bin aktif adrese sahiptir. Bu durum, Gas ücreti gelirinin bileşimi, zincir üzerindeki ekonomik faaliyetler ve kullanıcı gelir-gider sürdürülebilirliği arasındaki karmaşık ilişkiyi gözler önüne sermekte ve bu üç büyük blok zincirinin gelir sürdürülebilirliğini derinlemesine analiz etmek için eşsiz bir bakış açısı sunmaktadır.
Ethereum
Gaz ücreti gelir yapısı
Ethereum, PoW'dan PoS'a geçiş ve EIP-1559 önerisinin uygulanması da dahil olmak üzere bir dizi önemli güncellemeye tabi tutuldu, bu da Gas ücret yapısını derinlemesine etkiledi. Yeni Gas ücret yapısı iki parçadan oluşuyor: sistem tarafından otomatik olarak yok edilen temel ücret ve doğrudan doğrulayıcılara ödenen bahşiş. Temel ücretin yok edilme mekanizması, ETH'nin deflasyonist bir duruma girmesini teşvik etme potansiyeline sahip ve bu da değerini artırabilir. Aynı zamanda, dinamik olarak ayarlanan temel ücret, ağ kaynaklarının dağıtımını optimize etmeye yardımcı olurken, bahşişler doğrulayıcılara ek teşvikler sunarak ağ güvenliğini korumaktadır.
Son 30 gün içinde, Ethereum temel ücret mekanizması aracılığıyla yaklaşık 47 milyon dolar değerinde ETH imha etti. İmha miktarına en büyük katkıyı sağlayan varlıklar şunlardır:
DeFi: %60
ETH transfer: %12
MEV：%8
NFT: %8
Layer 2 çözümü: %6
Akıllı sözleşme oluşturma: %2
Bu çeşitlendirilmiş Gas ücreti tüketim dağılımı, Ethereum ekosisteminin canlılığını ve geniş uygulama senaryolarını yansıtarak, ağ değerinin artışı için sağlam bir temel oluşturuyor.
zincir üstü ekonomik faaliyetler
DeFi
Merkeziyetsiz finans (DeFi), Ethereum ekosisteminin temel bileşeni olarak çeşitli alt alanları kapsamaktadır. DEX, stablecoin, DEX ticaret robotları ve kripto cüzdanlar gibi alanlar, Gas tüketimi açısından öne çıkmaktadır.
Uniswap (DEX): Son 30 günde 54.23 milyon dolar gelir elde etti, 8.15 milyon dolar Gas ücreti yaktı, Ethereum ekosistemine yaklaşık %17.3 katkıda bulundu.
1inch (DEX): Yaklaşık 121,000 ABD Doları Gas ücreti katkısı, toplamın %3'ünü oluşturuyor.
Tüm DEX alanı, DeFi alanında %40'tan fazla bir paya sahip ve Ethereum ekosisteminde %25'ten fazla, bu da en aktif alan olarak konumunu vurguluyor.
Stabil kripto para transferi
Stablecoin transferleri Ethereum ekosisteminde DEX'ten sonra ikinci sırada yer almakta, son bir ayda yakılan Gas ücreti 4,01 milyon dolar olup, bu dönemde toplam Gas ücreti yok edilmesinin yaklaşık %8,5'ini oluşturmaktadır. Bu, zincir üzerindeki canlı para talebini ve etkinliği yansıtmaktadır.
DEX Ticaret Botu
DEX Ticaret Botu, Meme coinlerinin popülerliği nedeniyle ortaya çıktı ve esasen kullanıcıların Meme coinlerini kolayca satın almasını sağlamak için kullanılıyor. Banana Gun ve Maestro gibi projeler, Gas ücreti katkısı açısından ön sıralarda yer alıyor ve toplamda Ethereum ekosisteminin Gas ücretinin yaklaşık %6,9'unu oluşturuyor.
Kripto para cüzdanı
MetaMask, şu anda en yaygın kullanılan zincir üstü cüzdan projesi olarak, son 30 günde 291 milyon dolar Gas ücreti katkısında bulundu ve bu, toplam Ethereum zincir üstü Gas ücretinin yaklaşık %2'sini oluşturuyor.
Zincir üzeri transfer
Ethereum ağı üzerindeki transferler son bir ayda 3.83 milyon dolar Gas ücreti yaktı ve toplam Gas ücretine yaklaşık 25.5 milyon dolar katkıda bulundu, bu da Ethereum ekosisteminin toplam Gas ücretinin yaklaşık %12'sini oluşturuyor.
MEV
Ethereum zincirindeki MEV yakma maliyeti yaklaşık 3,76 milyon dolar olup, zincir üzerindeki toplam yakma maliyetinin %8'ini oluşturmakta, bu da Meme coin projelerine katılımın Ethereum ekosisteminde baskın bir rol oynamadığını göstermektedir.
Ethereum ekosistem özeti
Ethereum ekosistemi, birkaç ana alanda yoğunlaşmış çeşitlilik gösteren bir gelişim durumu sergilemektedir. DeFi alanı %60'lık Gas ücreti payı ile öne çıkmakta, ETH transferi (%12), MEV (%8) ve NFT (%8) onu takip etmektedir. Zincir üzerindeki en yüksek Gas ücreti yakan alt alanlar DEX (%26), zincir üzerindeki transferler ve stabilcoinler (%17), DEX Ticaret Botu (%7) ve cüzdan alanı (%3) olup, toplamda %53'lük bir paya sahiptir. Bu dağıtılmış Gas ücreti dağılımı, Ethereum'un çeşitli alanlarının göreceli olarak dengeli bir şekilde gelişimini yansıtarak ekosistemin genel sağlık durumunu göstermektedir.
Solana
İşlem Ücreti Bileşimi
Solana zincirindeki ücretler ve maliyetler üç ana parçaya ayrılabilir: işlem ücretleri, öncelik ücretleri ve kira. Solana, her işlem ücreti için sabit bir oranın (ilk başta %50) yok edilmesini belirler ve geri kalanını doğrulayıcıların almasına izin verir. Solana staking yapanların son 30 günde elde ettiği işlem ücreti ödüllerinin değeri 23.1 milyon dolardır.
Solana zincirindeki etkileşim dağılımı aşağıdaki gibidir:
DEX etkinliği: %86
Fırlatıcı: %4
Diğer etkinlikler: %10
zincir üzerindeki ekonomik faaliyetler
DEX
Raydium ve Orca, Solana zincirindeki DEX etkileşimlerinin %70'ini oluşturuyor.
Raydium: Son 30 günde 52.37 milyon dolar işlem ücreti elde edildi, gelirlerin çoğu Meme coin işlem çiftlerinden gelmektedir.
Orca: Son 30 günde 12.25 milyon dolar işlem ücreti oluşturdu, gelirin %50'sinden fazlası Meme coin işlem çiftlerinden geliyor.
Tüm Solana ekosisteminde, Meme token ticareti tarafından katkıda sağlanan Gas ücreti %55'ten fazladır, yaklaşık 30 milyon Amerikan doları.
MEV
Solana zincirindeki öncelikli ücretli (MEV) işlemlerin toplam işlem hacmindeki payı %82,45'tir. MEV ücretleri, işlem ücretleri içinde %80'e kadar çıkmakta olup, son 30 günde 30 milyon dolardan fazla olmuştur.
DEX Ticaret Botu
İlk üçteki DEX Trading Bot projeleri (Photon, Bonkbot ve Trojan) bu zincirin ticaret payının %90'ından fazlasını elinde bulunduruyor ve son 30 günde yaklaşık 33.67 milyon dolar gelir elde etti.
Solana ekosistem özeti
Solana'nın şu anda Meme parasıyla yürütülen ekosisteminin refah modeli önemli sürdürülebilirlik riskleri taşımaktadır. Aylık 100 milyon dolardan fazla sabit oyuncu kaybı, yıllık 1.3 milyar dolara kadar yükselmekte ve mevcut modelin sürdürülemezliğini vurgulamaktadır. Solana ekosistemi zorlu bir mücadeleyle karşı karşıya ve daha dengeli, sürdürülebilir bir gelişim yolu aramaktadır.
TRON (Tron)
Tron zinciri benzersiz bir tasarıma sahiptir, zincir üzerindeki işlem ücretleri esas olarak ağ enerjisi ve bant genişliği tüketimini telafi etmek için kullanılır. Kullanıcılar bant genişliği veya enerji yetersiz olduğunda işlem kaynaklarını ödemek için TRX yakmak zorundadır, bu da TRX'in deflasyonunu teşvik eder.
29 Ekim 2021'den itibaren, TRX dolaşım miktarı sürekli bir deflasyon eğilimi göstermektedir; bu durum, USDT'nin Tron ağındaki yaygın kullanımı ve işlem hacmindeki önemli artıştan kaynaklanmaktadır.
22 Temmuz 2024'te, USDT transferleri Tron ağındaki faaliyetlerin %94.51'ini oluşturarak Tron ekosistemindeki mutlak hakimiyetini vurguladı. Tron'un düşük transfer ücretleri, hızlı blok oluşturma süresi ve ek öncelik ücreti ödemeden işlem yapabilme gibi özellikleri, onu zincir üzerindeki ödeme alanında belirgin bir rekabet avantajı sağlamaktadır.
Ağustos 2024'te, Meme projelerinin büyük ölçekte katılımıyla birlikte, Tron ağındaki enerji tüketim yapısında önemli değişiklikler yaşandı: USDT transferlerinin oranı %52'ye düşerken, DEX aktivitelerinin oranı %47'ye fırladı. Ancak, USDT transferlerinin gerçek enerji tüketimi istikrarlı kalmaya devam ederek 80B-90B aralığında sürdü, bu da onun Tron ekosisteminin temel taşı olarak konumunu vurguladı.
Tron zincirindeki işlem ücretleri gelirinin yüksek oranda USDT transferlerine yoğunlaşmasına rağmen, bu yoğunlaşma kullanıcıların stabilcoin transferlerine olan katı talebini yansıtmaktadır ve Tron ekosisteminin Gas ücreti gelir yapısının sağlıklılığını ve sürdürülebilirliğini doğrulamaktadır.
Özet
Bu rapor, Ethereum, Solana ve TRON'un gelir bileşenlerini ve sürdürülebilirliğini derinlemesine analiz etmekte ve aşağıdaki ana sonuçları ortaya koymaktadır:
Ethereum: En dengeli, sürdürülebilir gelişim modelini sergiliyor
Gelir kaynaklarının çeşitlendirilmesi: DeFi, ETH transferleri, MEV ve NFT gibi birçok alanda dengeli gelişim.
Ekosistem sağlığı: Temel uygulamaların oranı makul, gerçek ve sürekli kullanıcı taleplerini yansıtıyor.
Yenilik ve yükseltme: EIP-1559 gibi yükseltmeler, ücret mekanizmasını optimize etti ve ETH'nin yok edilmesi yoluyla uzun vadeli değer yarattı.
Uzun vadeli potansiyel: Çeşitli uygulama senaryoları ve sürekli teknoloji yeniliği güçlü bir uzun vadeli gelişim ivmesi sağlamaktadır.
Solana: Hızlı büyüme ama sürdürülebilirlik zorluklarıyla karşı karşıya
Gelir yüksek oranda yoğunlaşmış: DEX faaliyetleri %86, Meme coin işlemleri %55'ten fazla Gas ücreti katkısı sağlıyor.
MEV kullanımı yaygın: İşlemlerin %82.45'i MEV kullanıyor, bu da yüksek spekülatif bir ortamı yansıtıyor.
Kullanıcı maliyetleri yüksek: Meme coin oyuncularının aylık kayıplarının yaklaşık 110 milyon dolar, yıllık ise 1.3 milyar dolar olduğu tahmin ediliyor.
Sürdürülebilirlik riski: Meme coin ticaretine aşırı bağımlılık, uzun vadede sürdürülmesi zor bir modeldir ve stratejik ayarlamalar gerektirir.
TRON: Ödeme alanına odaklanarak benzersiz avantajlar sunuyor.
Stabil coin hakimiyeti: USDT transferleri, zincir üzerindeki aktivitelerin %94.51'ini oluşturuyor ve bu da ödeme alanındaki güçlü konumunu yansıtıyor.
Belirgin teknik avantajlar: Düşük ücretler, hızlı onay ve sabit işlem ücreti modeli büyük ölçekli ödeme uygulamaları için uygundur.
Yapısal dayanıklılık: Meme coin çılgınlığı sırasında bile, çekirdek USDT transfer hizmeti istikrarlı kalıyor.
Uzun vadeli sürdürülebilirlik: Sert talebe dayalı stablecoin transferi, Tron'a güvenilir bir uzun vadeli gelir kaynağı sağlar.
kapsamlı değerlendirme
Ethereum, çok yönlü ekosistemi ve sürekli teknoloji inovasyonu sayesinde en güçlü uzun vadeli sürdürülebilirliği sergiliyor. Solana hızlı bir şekilde büyüse de, Meme coin ticaretine aşırı bağımlılığı önemli riskler taşıyor ve uzun vadeli gelişimi sağlamak için stratejik dönüşüm gerekiyor. Tron, özellikle stabilcoin transferlerine odaklanarak ödeme alanında benzersiz bir pazar konumu ve sürdürülebilir bir gelir modeli oluşturdu.
 and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
17 Likes
Reward
17
8
Share
Comment
0/400
BridgeTrustFund
· 17h ago
Bu gas ücretiyle liderlik iddia mı ediyorlar?
View OriginalReply0
TestnetScholar
· 21h ago
SOL son zamanlarda bu kadar güçlü bir yükseliş gösterdi, başka bir şeye gerek var mı?
View OriginalReply0
MEVHunterWang
· 21h ago
Bu kadar yüksek gas ücreti kim kullanırsa aptaldır.
View OriginalReply0
FUD_Vaccinated
· 21h ago
ETH bir süredir pahalı, SOL'u bir kez daha Copy-Trading ile geçemedi.
View OriginalReply0
SchrodingerWallet
· 21h ago
Kim alırsa zarar eder, zincir çok fazla oldu değil mi?
View OriginalReply0
OnchainUndercover
· 21h ago
sol yükseliş iyi kimse sıcaklığı umursamıyor
View OriginalReply0
BoredRiceBall
· 21h ago
Sürekli istikrarı kim sevmez ki, hızlı yükselişler?~
Açık zincir gelir modeli karşılaştırması: Ethereum çok yönlü ve sağlam, Solana yüksek büyüme bekliyor, TRON'un ödeme avantajları belirgin.
Kamu Zinciri Gelir Sürekliliği Analizi: Ethereum, Solana ve TRON'un Karşılaştırmalı Araştırması
Giriş
Blockchain teknolojisinin hızlı gelişimi, kamu blok zincirlerinin gelir sürdürülebilirliğini uzun vadeli gelişim potansiyelini değerlendirmede anahtar bir gösterge haline getirmiştir. Bu rapor, mevcut pazardaki üç ana akıllı kamu blok zinciri - Ethereum, Solana ve TRON - üzerine odaklanmakta olup, bu blok zincirlerinin Gas ücreti gelir bileşenlerini, zincir üzerindeki ekonomik faaliyetleri ve kullanıcı gelir-gider durumlarını analiz ederek, bu kamu blok zincirlerinin gelir modellerini ve sürdürülebilirliğini derinlemesine incelemektedir.
Son verilere göre, son 30 günde Ethereum 99.89 milyon dolarlık Gas ücretiyle açık ara önde, Solana ve TRON sırasıyla 46.21 milyon dolar ve 38.97 milyon dolar ile onu takip ediyor. Ancak, bu gelir avantajı pazar sıcaklığı ve kullanıcı aktifliği üzerinde tam olarak yansımıyor. Önemle belirtmek gerekir ki, Solana'nın son altı aydaki tartışma sıcaklığı Ethereum'u geçmiş durumda ve TRON, düşük işlem ücretleri sayesinde ödeme alanında geniş bir tanınırlık elde etti.
Günlük aktif adres verileri, Gas ücreti gelirinden farklı bir desen sergilemektedir: TRON, 2.1 milyon günlük aktif adresle ilk sırada yer alırken, Solana 1.1 milyon ulaşmakta ve Ethereum yalnızca 316 bin aktif adrese sahiptir. Bu durum, Gas ücreti gelirinin bileşimi, zincir üzerindeki ekonomik faaliyetler ve kullanıcı gelir-gider sürdürülebilirliği arasındaki karmaşık ilişkiyi gözler önüne sermekte ve bu üç büyük blok zincirinin gelir sürdürülebilirliğini derinlemesine analiz etmek için eşsiz bir bakış açısı sunmaktadır.
Ethereum
Gaz ücreti gelir yapısı
Ethereum, PoW'dan PoS'a geçiş ve EIP-1559 önerisinin uygulanması da dahil olmak üzere bir dizi önemli güncellemeye tabi tutuldu, bu da Gas ücret yapısını derinlemesine etkiledi. Yeni Gas ücret yapısı iki parçadan oluşuyor: sistem tarafından otomatik olarak yok edilen temel ücret ve doğrudan doğrulayıcılara ödenen bahşiş. Temel ücretin yok edilme mekanizması, ETH'nin deflasyonist bir duruma girmesini teşvik etme potansiyeline sahip ve bu da değerini artırabilir. Aynı zamanda, dinamik olarak ayarlanan temel ücret, ağ kaynaklarının dağıtımını optimize etmeye yardımcı olurken, bahşişler doğrulayıcılara ek teşvikler sunarak ağ güvenliğini korumaktadır.
Son 30 gün içinde, Ethereum temel ücret mekanizması aracılığıyla yaklaşık 47 milyon dolar değerinde ETH imha etti. İmha miktarına en büyük katkıyı sağlayan varlıklar şunlardır:
Bu çeşitlendirilmiş Gas ücreti tüketim dağılımı, Ethereum ekosisteminin canlılığını ve geniş uygulama senaryolarını yansıtarak, ağ değerinin artışı için sağlam bir temel oluşturuyor.
zincir üstü ekonomik faaliyetler
DeFi
Merkeziyetsiz finans (DeFi), Ethereum ekosisteminin temel bileşeni olarak çeşitli alt alanları kapsamaktadır. DEX, stablecoin, DEX ticaret robotları ve kripto cüzdanlar gibi alanlar, Gas tüketimi açısından öne çıkmaktadır.
Tüm DEX alanı, DeFi alanında %40'tan fazla bir paya sahip ve Ethereum ekosisteminde %25'ten fazla, bu da en aktif alan olarak konumunu vurguluyor.
Stabil kripto para transferi
Stablecoin transferleri Ethereum ekosisteminde DEX'ten sonra ikinci sırada yer almakta, son bir ayda yakılan Gas ücreti 4,01 milyon dolar olup, bu dönemde toplam Gas ücreti yok edilmesinin yaklaşık %8,5'ini oluşturmaktadır. Bu, zincir üzerindeki canlı para talebini ve etkinliği yansıtmaktadır.
DEX Ticaret Botu
DEX Ticaret Botu, Meme coinlerinin popülerliği nedeniyle ortaya çıktı ve esasen kullanıcıların Meme coinlerini kolayca satın almasını sağlamak için kullanılıyor. Banana Gun ve Maestro gibi projeler, Gas ücreti katkısı açısından ön sıralarda yer alıyor ve toplamda Ethereum ekosisteminin Gas ücretinin yaklaşık %6,9'unu oluşturuyor.
Kripto para cüzdanı
MetaMask, şu anda en yaygın kullanılan zincir üstü cüzdan projesi olarak, son 30 günde 291 milyon dolar Gas ücreti katkısında bulundu ve bu, toplam Ethereum zincir üstü Gas ücretinin yaklaşık %2'sini oluşturuyor.
Zincir üzeri transfer
Ethereum ağı üzerindeki transferler son bir ayda 3.83 milyon dolar Gas ücreti yaktı ve toplam Gas ücretine yaklaşık 25.5 milyon dolar katkıda bulundu, bu da Ethereum ekosisteminin toplam Gas ücretinin yaklaşık %12'sini oluşturuyor.
MEV
Ethereum zincirindeki MEV yakma maliyeti yaklaşık 3,76 milyon dolar olup, zincir üzerindeki toplam yakma maliyetinin %8'ini oluşturmakta, bu da Meme coin projelerine katılımın Ethereum ekosisteminde baskın bir rol oynamadığını göstermektedir.
Ethereum ekosistem özeti
Ethereum ekosistemi, birkaç ana alanda yoğunlaşmış çeşitlilik gösteren bir gelişim durumu sergilemektedir. DeFi alanı %60'lık Gas ücreti payı ile öne çıkmakta, ETH transferi (%12), MEV (%8) ve NFT (%8) onu takip etmektedir. Zincir üzerindeki en yüksek Gas ücreti yakan alt alanlar DEX (%26), zincir üzerindeki transferler ve stabilcoinler (%17), DEX Ticaret Botu (%7) ve cüzdan alanı (%3) olup, toplamda %53'lük bir paya sahiptir. Bu dağıtılmış Gas ücreti dağılımı, Ethereum'un çeşitli alanlarının göreceli olarak dengeli bir şekilde gelişimini yansıtarak ekosistemin genel sağlık durumunu göstermektedir.
Solana
İşlem Ücreti Bileşimi
Solana zincirindeki ücretler ve maliyetler üç ana parçaya ayrılabilir: işlem ücretleri, öncelik ücretleri ve kira. Solana, her işlem ücreti için sabit bir oranın (ilk başta %50) yok edilmesini belirler ve geri kalanını doğrulayıcıların almasına izin verir. Solana staking yapanların son 30 günde elde ettiği işlem ücreti ödüllerinin değeri 23.1 milyon dolardır.
Solana zincirindeki etkileşim dağılımı aşağıdaki gibidir:
zincir üzerindeki ekonomik faaliyetler
DEX
Raydium ve Orca, Solana zincirindeki DEX etkileşimlerinin %70'ini oluşturuyor.
Tüm Solana ekosisteminde, Meme token ticareti tarafından katkıda sağlanan Gas ücreti %55'ten fazladır, yaklaşık 30 milyon Amerikan doları.
MEV
Solana zincirindeki öncelikli ücretli (MEV) işlemlerin toplam işlem hacmindeki payı %82,45'tir. MEV ücretleri, işlem ücretleri içinde %80'e kadar çıkmakta olup, son 30 günde 30 milyon dolardan fazla olmuştur.
DEX Ticaret Botu
İlk üçteki DEX Trading Bot projeleri (Photon, Bonkbot ve Trojan) bu zincirin ticaret payının %90'ından fazlasını elinde bulunduruyor ve son 30 günde yaklaşık 33.67 milyon dolar gelir elde etti.
Solana ekosistem özeti
Solana'nın şu anda Meme parasıyla yürütülen ekosisteminin refah modeli önemli sürdürülebilirlik riskleri taşımaktadır. Aylık 100 milyon dolardan fazla sabit oyuncu kaybı, yıllık 1.3 milyar dolara kadar yükselmekte ve mevcut modelin sürdürülemezliğini vurgulamaktadır. Solana ekosistemi zorlu bir mücadeleyle karşı karşıya ve daha dengeli, sürdürülebilir bir gelişim yolu aramaktadır.
TRON (Tron)
Tron zinciri benzersiz bir tasarıma sahiptir, zincir üzerindeki işlem ücretleri esas olarak ağ enerjisi ve bant genişliği tüketimini telafi etmek için kullanılır. Kullanıcılar bant genişliği veya enerji yetersiz olduğunda işlem kaynaklarını ödemek için TRX yakmak zorundadır, bu da TRX'in deflasyonunu teşvik eder.
29 Ekim 2021'den itibaren, TRX dolaşım miktarı sürekli bir deflasyon eğilimi göstermektedir; bu durum, USDT'nin Tron ağındaki yaygın kullanımı ve işlem hacmindeki önemli artıştan kaynaklanmaktadır.
22 Temmuz 2024'te, USDT transferleri Tron ağındaki faaliyetlerin %94.51'ini oluşturarak Tron ekosistemindeki mutlak hakimiyetini vurguladı. Tron'un düşük transfer ücretleri, hızlı blok oluşturma süresi ve ek öncelik ücreti ödemeden işlem yapabilme gibi özellikleri, onu zincir üzerindeki ödeme alanında belirgin bir rekabet avantajı sağlamaktadır.
Ağustos 2024'te, Meme projelerinin büyük ölçekte katılımıyla birlikte, Tron ağındaki enerji tüketim yapısında önemli değişiklikler yaşandı: USDT transferlerinin oranı %52'ye düşerken, DEX aktivitelerinin oranı %47'ye fırladı. Ancak, USDT transferlerinin gerçek enerji tüketimi istikrarlı kalmaya devam ederek 80B-90B aralığında sürdü, bu da onun Tron ekosisteminin temel taşı olarak konumunu vurguladı.
Tron zincirindeki işlem ücretleri gelirinin yüksek oranda USDT transferlerine yoğunlaşmasına rağmen, bu yoğunlaşma kullanıcıların stabilcoin transferlerine olan katı talebini yansıtmaktadır ve Tron ekosisteminin Gas ücreti gelir yapısının sağlıklılığını ve sürdürülebilirliğini doğrulamaktadır.
Özet
Bu rapor, Ethereum, Solana ve TRON'un gelir bileşenlerini ve sürdürülebilirliğini derinlemesine analiz etmekte ve aşağıdaki ana sonuçları ortaya koymaktadır:
Ethereum: En dengeli, sürdürülebilir gelişim modelini sergiliyor
Solana: Hızlı büyüme ama sürdürülebilirlik zorluklarıyla karşı karşıya
TRON: Ödeme alanına odaklanarak benzersiz avantajlar sunuyor.
kapsamlı değerlendirme
Ethereum, çok yönlü ekosistemi ve sürekli teknoloji inovasyonu sayesinde en güçlü uzun vadeli sürdürülebilirliği sergiliyor. Solana hızlı bir şekilde büyüse de, Meme coin ticaretine aşırı bağımlılığı önemli riskler taşıyor ve uzun vadeli gelişimi sağlamak için stratejik dönüşüm gerekiyor. Tron, özellikle stabilcoin transferlerine odaklanarak ödeme alanında benzersiz bir pazar konumu ve sürdürülebilir bir gelir modeli oluşturdu.
![Derinlemesine İnceleme: Ethereum, Solana ve Tron'un üç büyük kamu zincirinin gelir sürdürülebilirliği](