LSDFi Пламя войны нарастает: Анализ 5 стратегий сверхдоходности
LSDFi — это DeFi продукт, основанный на LSD. С помощью LSD, стейкеры могут преобразовать свои заложенные ETH в торгуемые активы, разблокируя ликвидность. LSD снижает порог входа для стейкинга ETH, позволяя делать залог в любом количестве и получать LSD после стейкинга, одновременно используя LSD для получения множественных доходов.
За LSDFi стоит DeFi-лего, а за комбинацией DeFi стоит лего доходности. Новички привлекают пользователей к ставкам ETH/LSD с помощью стимулов или использования собственных токенов, чтобы получить долю рынка и контроль над LSD. Некоторые проекты LSDFi используют динамические стимулы, чтобы побудить пользователей ставить на небольших децентрализованных платформах, способствуя децентрализации валидаторов.
Вот пять форм LSDFi:
1. LP( доход 10% + )
Перед обновлением Шанхая, LSD нельзя было напрямую обменять на ETH, многие проекты DeFi создали ликвидные пулы LSD-ETH. Например, в случае stETH, базовая доходность составляет менее 5%, в основном APY повышается за счет субсидий токенов. Стейкеры, кроме получения вознаграждений за ставку ETH, также могут получать вознаграждения от LP. С ростом масштаба LSD, после обновления Шанхая, масштаб LP может продолжать расширяться.
2. Циклический заём( доход 10%+)
Проведение левериджа на основной сети Ethereum после слияния с использованием STETH от AAVE и LIDO:
Ставьте ETH в LIDO для получения STETH
Вложите STETH в AAVE и займитесь ETH
Повторите вышеуказанную операцию
Риск ликвидации высок, доход зависит от количества циклов. Теоретически все кредитные соглашения могут быть реализованы, в будущем могут появиться автоматизированные продукты по круговому кредитованию.
3. Доходность(10%+)
Yearn Finance создала ликвидный пул на Curve, повысив APY LSD до 5,89%. Пользователи могут напрямую ставить stETH, в настоящее время стоимость пула составляет 16,4 миллиона долларов. Похожие старые проекты увеличивают доходность за счет агрегации доходов с нескольких платформ и субсидий.
Участие таких старых DeFi проектов, как Yearn, в области LSD, косвенно отражает важность этой ниши.
4. Доходы EigenLayer( неизвестны)
EigenLayer предлагает различные способы стейкинга, включая ликвидный стейкинг и сверхликвидный стейкинг. Сверхликвидный стейкинг позволяет LP стейкать:
LSD-ставка: Активы, уже ставленные в Lido или Rocket Pool, снова ставятся в EigenLayer
LSD LP-стейкинг: как Curve stETH-ETH LP Token снова ставится на EigenLayer
5. Стимулирующие проекты LSDFi
Повышение эффективности капитала за счет использования кредитного плеча, структурированных стратегий, опционов, производных облигаций и т.д., либо привлечение сбережений с помощью высокой APY или достижение других целей.
Представленные проекты включают:
Pendle: DeFi доходный протокол, предлагающий услуги по ставке ETH и ликвидные пулы
Ion Protocol: токены LSD и токены залоговых активов токенизируются в allETH и vaETH
unshETH: Повышение степени децентрализованности валидаторов через динамическое распределение стимулов
LSDx Finance: стремится стать высокобарьеры DEX на рынке сегментации активов LSD
Ликвидные Стейкинг Производные: LSD агрегатор, максимизирующий эффект рычага активов через токенизацию и производные инструменты
Stader Ethereum: Скоро будет выпущен ETHx, сотрудничая с более чем 30 DeFi протоколами для раскрытия совместимости.
Hord: Достижение более высокого APR через ставку ETH, награды MEV и субсидии HORD
Parallax Finance: предоставляет инфраструктуру ликвидности на L2
bestLSD: Реальный доход агрегатор, использующий агрегированные доходы для субсидирования собственного LSD
0xAcid DAO: Управляющий протокол для максимизации дохода от активов LSD
EigenLayer: предоставляет потенциальные возможности DeFi, такие как Re-staking и другие.
Index Coop: выпуск dsETH и icETH и других индексных продуктов, связанных с LSDFi
Gitcoin: совместно с Index Coop запустил gtcETH, часть доходов будет использована для пожертвований на общественные блага
В целом, проект LSDFi сталкивается с высокой конкуренцией, и в будущем, возможно, останется лишь несколько игроков. Стабильность стратегии и высокая доходность — это противоречие, с которым сталкивается проект LSDFi. Разные стратегии подходят для пользователей с различными уровнями риска, от чисто стремящихся к высокой доходности до надежных и защитных вариантов. Влияние LSDFi на децентрализацию валидаторов еще предстоит наблюдать, но в долгосрочной перспективе это может способствовать децентрализации валидации. Существует широкий потенциал для сотрудничества между проектами, и в будущем может сформироваться многоуровняя система доходных продуктов.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
10 Лайков
Награда
10
5
Поделиться
комментарий
0/400
Blockwatcher9000
· 07-22 20:25
Это всего лишь новая модная тема.
Посмотреть ОригиналОтветить0
TideReceder
· 07-22 20:25
Не могу позволить себе, не могу позволить себе, при виде 10% голова кружится.
Посмотреть ОригиналОтветить0
GasOptimizer
· 07-22 20:19
Стратегия хороша, но каждая операция съедает 3% газа, это немного обидно.
Посмотреть ОригиналОтветить0
AirdropCollector
· 07-22 20:19
Чем больше играешь, тем беднее становишься. Динамический доход и так сойдет.
Полный анализ стратегии доходности LSDFi: 5 основных стратегий для максимизации доходности ETH за стейкинг.
LSDFi Пламя войны нарастает: Анализ 5 стратегий сверхдоходности
LSDFi — это DeFi продукт, основанный на LSD. С помощью LSD, стейкеры могут преобразовать свои заложенные ETH в торгуемые активы, разблокируя ликвидность. LSD снижает порог входа для стейкинга ETH, позволяя делать залог в любом количестве и получать LSD после стейкинга, одновременно используя LSD для получения множественных доходов.
За LSDFi стоит DeFi-лего, а за комбинацией DeFi стоит лего доходности. Новички привлекают пользователей к ставкам ETH/LSD с помощью стимулов или использования собственных токенов, чтобы получить долю рынка и контроль над LSD. Некоторые проекты LSDFi используют динамические стимулы, чтобы побудить пользователей ставить на небольших децентрализованных платформах, способствуя децентрализации валидаторов.
Вот пять форм LSDFi:
1. LP( доход 10% + )
Перед обновлением Шанхая, LSD нельзя было напрямую обменять на ETH, многие проекты DeFi создали ликвидные пулы LSD-ETH. Например, в случае stETH, базовая доходность составляет менее 5%, в основном APY повышается за счет субсидий токенов. Стейкеры, кроме получения вознаграждений за ставку ETH, также могут получать вознаграждения от LP. С ростом масштаба LSD, после обновления Шанхая, масштаб LP может продолжать расширяться.
2. Циклический заём( доход 10%+)
Проведение левериджа на основной сети Ethereum после слияния с использованием STETH от AAVE и LIDO:
Риск ликвидации высок, доход зависит от количества циклов. Теоретически все кредитные соглашения могут быть реализованы, в будущем могут появиться автоматизированные продукты по круговому кредитованию.
3. Доходность(10%+)
Yearn Finance создала ликвидный пул на Curve, повысив APY LSD до 5,89%. Пользователи могут напрямую ставить stETH, в настоящее время стоимость пула составляет 16,4 миллиона долларов. Похожие старые проекты увеличивают доходность за счет агрегации доходов с нескольких платформ и субсидий.
Участие таких старых DeFi проектов, как Yearn, в области LSD, косвенно отражает важность этой ниши.
4. Доходы EigenLayer( неизвестны)
EigenLayer предлагает различные способы стейкинга, включая ликвидный стейкинг и сверхликвидный стейкинг. Сверхликвидный стейкинг позволяет LP стейкать:
5. Стимулирующие проекты LSDFi
Повышение эффективности капитала за счет использования кредитного плеча, структурированных стратегий, опционов, производных облигаций и т.д., либо привлечение сбережений с помощью высокой APY или достижение других целей.
Представленные проекты включают:
В целом, проект LSDFi сталкивается с высокой конкуренцией, и в будущем, возможно, останется лишь несколько игроков. Стабильность стратегии и высокая доходность — это противоречие, с которым сталкивается проект LSDFi. Разные стратегии подходят для пользователей с различными уровнями риска, от чисто стремящихся к высокой доходности до надежных и защитных вариантов. Влияние LSDFi на децентрализацию валидаторов еще предстоит наблюдать, но в долгосрочной перспективе это может способствовать децентрализации валидации. Существует широкий потенциал для сотрудничества между проектами, и в будущем может сформироваться многоуровняя система доходных продуктов.