Maple Finance: plataforma de gestão de ativos na cadeia da era do capital institucional
Com a crescente entrada de investidores institucionais no mercado de criptomoedas, a demanda por soluções de gestão de ativos que atendam aos padrões financeiros tradicionais está aumentando. A Maple Finance surgiu para preencher essa lacuna, estabelecendo sua posição como uma plataforma de gestão de ativos na cadeia.
A Maple não é apenas uma ligação entre credores e devedores. Ela realiza avaliações estruturadas dos mutuários e gerencia estrategicamente as garantias, funcionando mais como uma empresa de gestão de ativos tradicional. Recentemente, a Maple também expandiu sua linha de produtos, lançando um produto de rendimento em Bitcoin, transformando o Bitcoin de um ativo de posse passiva em um ativo que gera rendimento.
Com um número crescente de instituições a entrar no espaço cripto, plataformas de gestão de ativos bem preparadas como a Maple Finance têm a oportunidade de estabelecer relações institucionais precoces - esta vantagem pode traduzir-se numa posição de liderança no mercado a longo prazo.
1. A demanda do mercado de criptomoedas por gestão de ativos
No setor financeiro tradicional, investidores que detêm grandes ativos costumam depender de corretoras para serviços profissionais de gestão de ativos. Mas no mercado de criptomoedas, instituições de gestão de ativos estruturadas e confiáveis são extremamente escassas.
Esta lacuna trouxe oportunidades claras para a gestão de ativos criptográficos. A aplicação de modelos testados no setor financeiro tradicional aos ativos digitais pode liberar um enorme potencial de mercado. À medida que a participação institucional no campo das criptomoedas se aprofunda, a demanda por gestão de ativos profissional e estruturada está se tornando crucial.
Com a aceleração da participação institucional no campo das criptomoedas, essa demanda está se tornando cada vez mais evidente. Um exemplo chave é a compra em massa de bitcoins por uma certa empresa, que começou em 2020. Após a aprovação do ETF de bitcoin à vista nos Estados Unidos e em Hong Kong em 2024, esse impulso foi ainda mais fortalecido.
Portanto, um mercado que já foi dominado por investidores individuais está se aproximando de seu limite. O ambiente atual requer soluções de gestão de ativos profissionais personalizadas para atender às necessidades institucionais.
A Maple Finance foi criada exatamente para atender a essa demanda. Fundada em 2019, a Maple combina conhecimento especializado em finanças tradicionais com infraestrutura de blockchain, estabelecendo-se de forma constante como um dos principais fornecedores de gestão de ativos na cadeia.
2. Gestão de ativos na cadeia: Maple Finance
A estrutura da Maple Finance é simples e clara. Ela conecta os provedores de fundos (LP) com os mutuários institucionais, facilitando empréstimos na cadeia baseados em crédito.
Após examinar a operação real do Maple Finance, a resposta torna-se mais clara. A plataforma adotou práticas de gestão de ativos profissionais que vão além da simples intermediação de empréstimos. Ela realiza uma avaliação de crédito rigorosa para mutuários institucionais e toma decisões estratégicas sobre a alocação de fundos e os termos dos empréstimos.
Durante todo o processo de empréstimo, a Maple também realiza uma gestão ativa de fundos, utilizando mecanismos como penhor de garantias e reempréstimo. Este modelo operacional claramente vai além da simples intermediação de empréstimos, aproximando-se mais das funções de uma moderna empresa de gestão de ativos.
3. Os principais participantes e o mecanismo operacional da Maple Finance
A Maple Finance, como uma plataforma de gestão de ativos na cadeia ( e não apenas como um intermediário de empréstimos ), tem seu papel fundamentado em sua estrutura de participantes claramente definida e em um quadro operacional sistemático. Seu modelo de produto é construído em torno de três papéis principais de participantes:
Mutuário: instituições que necessitam de fundos
Credor: investidor que fornece fundos
Detentores de $SYRUP: participantes da governança do protocolo
Esta estrutura reflete os mecanismos de proteção existentes nas finanças tradicionais. No negócio de empréstimos empresariais dos bancos, os depositantes fornecem fundos, as empresas solicitam empréstimos, e a equipe interna de crédito avalia sua saúde financeira. Os acionistas, por sua vez, participam das decisões de governança que influenciam a direção da instituição.
O funcionamento do Maple Finance é semelhante. Quando um mutuário solicita um empréstimo, a equipe de crédito do Maple define os termos com base na relação de colateral e na qualidade dos ativos. Os credores fornecem fundos, desempenhando uma função semelhante à dos depositantes, enquanto os detentores de $SYRUP assumem um papel de governança semelhante ao dos acionistas, participando na tomada de decisões a nível do protocolo.
Uma diferença chave é que os detentores de $SYRUP também receberão recompensas de staking financiadas pela receita do protocolo. Vale a pena notar que 20% da receita é alocada para recompra, para apoiar essas recompensas.
Considere um exemplo concreto. O principal formador de mercado TIGER 77 precisa de 10 milhões de dólares em capital operacional para expandir as posições de negociação quando a volatilidade do mercado aumenta. No entanto, os bancos tradicionais recusaram o pedido, alegando confiança limitada no setor das criptomoedas — o que levou a TIGER 77 a não conseguir obter os fundos necessários.
O departamento de empréstimos internos e consultoria da Maple Finance, Maple Direct, preenche essa lacuna através do seu produto empresarial de alta rentabilidade (High-Yield Corporate Product). Investidores qualificados que reconhecem o desempenho da Maple Direct depositam 10 milhões de USDC no pool de empréstimos.
Quando o TIGER 77 solicita um empréstimo, a Maple Direct realiza uma avaliação de crédito abrangente, examinando a situação financeira da empresa, o histórico operacional e o estado de risco. Após a avaliação, aprova um empréstimo de 10 milhões de USDC, com Ethereum como colateral, a uma taxa de juro de 12,5%.
Após a execução do empréstimo, a distribuição de rendimentos começa. A TIGER 77 paga juros mensais, dos quais a Maple Direct retém 12% como taxa de gestão. O restante dos juros é distribuído entre os investidores qualificados.
Aqui, as diferenças do Maple tornam-se claramente visíveis. Ele vai além do básico de intermediário de empréstimos, gerenciando ativamente as garantias - incluindo a melhoria da eficiência de capital através de empréstimos secundários e o staking de garantias. Em certos casos, o Maple também constrói empréstimos com base na garantia corporativa da empresa-mãe ( em vez de garantias tradicionais ).
Na verdade, os serviços oferecidos pela Maple podem ser comparáveis aos das instituições financeiras tradicionais. Ela gere ativamente os fundos, e não se limita apenas a conectar credores e devedores. Esta abordagem reforça a posição da Maple como uma empresa de gestão de ativos de nível institucional confiável, e não apenas como mais uma plataforma de empréstimos DeFi.
4. Produtos principais da Maple Finance
4.1. Maple Institutional
A Maple Finance estabeleceu a sua posição como uma legítima instituição de gestão de ativos na cadeia, ao oferecer uma gama diversificada e estruturada de produtos. Os seus produtos estão principalmente divididos em duas grandes categorias: produtos de empréstimo e produtos de gestão de ativos, cada uma destinada a corresponder a diferentes perfis de risco e objetivos de retorno dos investidores.
Primeira classe - produtos de empréstimo - inclui o Maple's Blue Chip ( e o High Yield ). A linha de produtos Blue Chip é projetada para investidores conservadores que valorizam a preservação do capital. Aceita apenas ativos maduros como Bitcoin e Ethereum como colateral e segue práticas rigorosas de gestão de risco.
Em comparação, os produtos de alta rentabilidade são direcionados a investidores que buscam retornos mais elevados e estão dispostos a assumir maiores riscos. A sua estratégia central envolve a gestão ativa de ativos supercolateralizados — através de staking ou empréstimos secundários — para gerar rendimento adicional, em vez de simplesmente manter os colaterais.
O segundo tipo de produto da Maple Finance - gestão de ativos - começou com o seu produto de rendimento BTC (BTC Yield). Este produto foi lançado no início deste ano, em resposta à crescente demanda das instituições por Bitcoin. A sua proposta de valor é simples: as instituições não precisam manter Bitcoin passivamente, mas podem depositar BTC para ganhar juros, gerando rendimento a partir de ativos existentes.
Isso naturalmente levanta uma questão: se as instituições podem comprar e manter Bitcoin diretamente, por que não gerenciá-lo elas mesmas? A resposta está nas limitações práticas - principalmente na falta de infraestruturas tecnológicas ou conhecimentos operacionais especializados para gerar segurança.
Os produtos de rendimento em Bitcoin da Maple Finance utilizam a dupla garantia (dual staking) fornecida pela Core DAO. Neste modelo, as instituições armazenam com segurança o seu Bitcoin em certos custódias de nível institucional, obtendo retornos de staking através do compromisso de não movimentar os seus ativos durante um período pré-definido. Em suma, as instituições bloqueiam os seus ativos de forma segura e obtêm rendimento.
No entanto, o processo de operação real é mais complexo do que parece. Por trás da simples aparência de "ganhar rendimento em Bitcoin", existe uma série de etapas técnicas e operacionais - a assinatura de contratos com instituições de custódia, a participação na staking do Core DAO, a conversão das recompensas de staking de $CORE em dinheiro. Cada passo requer conhecimento especializado, e a maioria das instituições não possui esse conhecimento internamente.
Isto reflete um padrão familiar no financiamento tradicional. Embora as empresas possam gerir ativos diretamente, geralmente dependem de empresas de gestão de ativos profissionais para realizar esta tarefa de forma eficiente e segura. No campo das criptomoedas, a demanda por este tipo de especialização é ainda maior – tendo em conta a complexidade tecnológica, supervisão regulatória, segurança e gestão de riscos, entre outros aspectos.
A partir dos produtos de rendimento em Bitcoin, a Maple Finance planeia expandir para uma gama mais ampla de produtos de gestão de ativos. Esta estratégia é crucial para colmatar a lacuna entre investidores institucionais e o mercado de criptomoedas, abordando uma necessidade de longa data que não foi satisfeita.
Ao fornecer serviços abrangentes e geridos de forma profissional, a Maple permite que as instituições busquem retornos estáveis a partir de ativos digitais - sem desviar do seu foco central de negócios.
( 4.2 syrupUSDC
Os produtos discutidos até agora são principalmente direcionados a investidores qualificados, limitando o acesso de participantes de varejo em geral. Para resolver esse problema, a Maple Finance lançou o syrupUSDC e o syrupUSDT — que são pools de liquidez destinados a investidores de varejo, construídos sobre a infraestrutura de empréstimos existente da Maple e na rede de mutuários.
Os fundos levantados através do syrupUSDC serão emprestados a mutuários institucionais provenientes das pools de blue chip e de alto rendimento da Maple, que passam pelo mesmo processo de avaliação de crédito que outros produtos da Maple. Os juros gerados por estes empréstimos são diretamente distribuídos aos depositantes do syrupUSDC.
Apesar de a estrutura ser semelhante aos produtos institucionais da Maple, o pool syrup é gerido de forma independente. Este design reduz a barreira de entrada para os utilizadores individuais, mantendo a rigidez operacional dos produtos institucionais, aumentando a acessibilidade sem comprometer a estabilidade da estrutura.
Embora a taxa de rendimento seja ligeiramente inferior ao nível oferecido aos participantes institucionais, a Maple introduziu o sistema de recompensas "Drips" para aumentar o envolvimento a longo prazo. Os Drips oferecem recompensas adicionais em tokens, calculadas em forma de juros compostos a cada quatro horas. No final de cada temporada, os pontos podem ser convertidos em tokens SYRUP. Através deste mecanismo de incentivo e de uma estratégia de angariação de fundos positiva, a Maple Finance atraiu cerca de 1.9 bilhões de USDC e USDT.
Em suma, syrupUSDC/USDT estende produtos de nível institucional a investidores de varejo, combinando acessibilidade com um mecanismo de recompensas estruturado. Ao integrar Drips, a Maple demonstra uma compreensão profunda das dinâmicas de participação no Web3, oferecendo um modelo que incentiva tanto a participação contínua quanto a manutenção da disciplina financeira.
![Análise profunda do Maple Finance: Gestão de ativos na cadeia para a era do capital institucional])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-8e74c11aa1251a5883c006fdfe3ea9fa.webp###
5. Vantagens diferenciadoras da Maple Finance
A principal vantagem diferenciadora da Maple Finance reside na implementação de seu sistema de nível institucional completamente implantado na cadeia. A Maple não depende apenas de protocolos de empréstimos algorítmicos, mas combina a infraestrutura na cadeia com conhecimento humano, criando um ambiente que atende aos padrões institucionais.
( 5.1. Serviço desenvolvido por especialistas financeiros tradicionais
Esta distinção começa na composição da equipe da Maple. Muitas plataformas de finanças na cadeia carecem de profissionais com formação em finanças tradicionais. Embora tal experiência não seja absolutamente necessária, é difícil fornecer serviços verdadeiramente de nível institucional sem uma compreensão profunda das necessidades dos investidores institucionais e das expectativas de risco.
Este é precisamente o destaque da Maple. A sua equipa inclui profissionais com décadas de experiência em finanças tradicionais e avaliação de crédito. O seu conhecimento permite realizar avaliações de crédito rigorosas e uma gestão de risco sólida, constituindo a base de confiança necessária para os clientes institucionais.
O background da equipa de liderança da Maple ajuda a explicar por que conseguiu ganhar a confiança dos investidores institucionais.
O CEO Sidney Powell trouxe experiência em gestão de ativos de um banco e da Angle Finance. O cofundador Joe Flanagan foi consultor de uma firma de contabilidade, focando na análise financeira corporativa, e depois atuou como CFO da Axsesstoday )CFO###.
Em termos técnicos, o Chief Technology Officer Matt Collum foi engenheiro sénior na Wave HQ e é fundador da fintech Every. O Chief Operating Officer Ryan O'Shea foi responsável por trabalho estratégico numa determinada plataforma de criptomoeda.
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ShibaMillionairen't
· 07-24 21:37
Seguir o TradFi? É interessante.
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MemeCoinSavant
· 07-24 21:36
gm fren... a análise de regressão mostra que a tese do maple é baseada af fr fr
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ChainSpy
· 07-24 21:31
Difícil encontrar novos projetos de pista confiáveis.
Maple Finance: A ascensão da plataforma de gestão de ativos na cadeia de nível institucional
Maple Finance: plataforma de gestão de ativos na cadeia da era do capital institucional
Com a crescente entrada de investidores institucionais no mercado de criptomoedas, a demanda por soluções de gestão de ativos que atendam aos padrões financeiros tradicionais está aumentando. A Maple Finance surgiu para preencher essa lacuna, estabelecendo sua posição como uma plataforma de gestão de ativos na cadeia.
A Maple não é apenas uma ligação entre credores e devedores. Ela realiza avaliações estruturadas dos mutuários e gerencia estrategicamente as garantias, funcionando mais como uma empresa de gestão de ativos tradicional. Recentemente, a Maple também expandiu sua linha de produtos, lançando um produto de rendimento em Bitcoin, transformando o Bitcoin de um ativo de posse passiva em um ativo que gera rendimento.
Com um número crescente de instituições a entrar no espaço cripto, plataformas de gestão de ativos bem preparadas como a Maple Finance têm a oportunidade de estabelecer relações institucionais precoces - esta vantagem pode traduzir-se numa posição de liderança no mercado a longo prazo.
1. A demanda do mercado de criptomoedas por gestão de ativos
No setor financeiro tradicional, investidores que detêm grandes ativos costumam depender de corretoras para serviços profissionais de gestão de ativos. Mas no mercado de criptomoedas, instituições de gestão de ativos estruturadas e confiáveis são extremamente escassas.
Esta lacuna trouxe oportunidades claras para a gestão de ativos criptográficos. A aplicação de modelos testados no setor financeiro tradicional aos ativos digitais pode liberar um enorme potencial de mercado. À medida que a participação institucional no campo das criptomoedas se aprofunda, a demanda por gestão de ativos profissional e estruturada está se tornando crucial.
Com a aceleração da participação institucional no campo das criptomoedas, essa demanda está se tornando cada vez mais evidente. Um exemplo chave é a compra em massa de bitcoins por uma certa empresa, que começou em 2020. Após a aprovação do ETF de bitcoin à vista nos Estados Unidos e em Hong Kong em 2024, esse impulso foi ainda mais fortalecido.
Portanto, um mercado que já foi dominado por investidores individuais está se aproximando de seu limite. O ambiente atual requer soluções de gestão de ativos profissionais personalizadas para atender às necessidades institucionais.
A Maple Finance foi criada exatamente para atender a essa demanda. Fundada em 2019, a Maple combina conhecimento especializado em finanças tradicionais com infraestrutura de blockchain, estabelecendo-se de forma constante como um dos principais fornecedores de gestão de ativos na cadeia.
2. Gestão de ativos na cadeia: Maple Finance
A estrutura da Maple Finance é simples e clara. Ela conecta os provedores de fundos (LP) com os mutuários institucionais, facilitando empréstimos na cadeia baseados em crédito.
Após examinar a operação real do Maple Finance, a resposta torna-se mais clara. A plataforma adotou práticas de gestão de ativos profissionais que vão além da simples intermediação de empréstimos. Ela realiza uma avaliação de crédito rigorosa para mutuários institucionais e toma decisões estratégicas sobre a alocação de fundos e os termos dos empréstimos.
Durante todo o processo de empréstimo, a Maple também realiza uma gestão ativa de fundos, utilizando mecanismos como penhor de garantias e reempréstimo. Este modelo operacional claramente vai além da simples intermediação de empréstimos, aproximando-se mais das funções de uma moderna empresa de gestão de ativos.
3. Os principais participantes e o mecanismo operacional da Maple Finance
A Maple Finance, como uma plataforma de gestão de ativos na cadeia ( e não apenas como um intermediário de empréstimos ), tem seu papel fundamentado em sua estrutura de participantes claramente definida e em um quadro operacional sistemático. Seu modelo de produto é construído em torno de três papéis principais de participantes:
Esta estrutura reflete os mecanismos de proteção existentes nas finanças tradicionais. No negócio de empréstimos empresariais dos bancos, os depositantes fornecem fundos, as empresas solicitam empréstimos, e a equipe interna de crédito avalia sua saúde financeira. Os acionistas, por sua vez, participam das decisões de governança que influenciam a direção da instituição.
O funcionamento do Maple Finance é semelhante. Quando um mutuário solicita um empréstimo, a equipe de crédito do Maple define os termos com base na relação de colateral e na qualidade dos ativos. Os credores fornecem fundos, desempenhando uma função semelhante à dos depositantes, enquanto os detentores de $SYRUP assumem um papel de governança semelhante ao dos acionistas, participando na tomada de decisões a nível do protocolo.
Uma diferença chave é que os detentores de $SYRUP também receberão recompensas de staking financiadas pela receita do protocolo. Vale a pena notar que 20% da receita é alocada para recompra, para apoiar essas recompensas.
Considere um exemplo concreto. O principal formador de mercado TIGER 77 precisa de 10 milhões de dólares em capital operacional para expandir as posições de negociação quando a volatilidade do mercado aumenta. No entanto, os bancos tradicionais recusaram o pedido, alegando confiança limitada no setor das criptomoedas — o que levou a TIGER 77 a não conseguir obter os fundos necessários.
O departamento de empréstimos internos e consultoria da Maple Finance, Maple Direct, preenche essa lacuna através do seu produto empresarial de alta rentabilidade (High-Yield Corporate Product). Investidores qualificados que reconhecem o desempenho da Maple Direct depositam 10 milhões de USDC no pool de empréstimos.
Quando o TIGER 77 solicita um empréstimo, a Maple Direct realiza uma avaliação de crédito abrangente, examinando a situação financeira da empresa, o histórico operacional e o estado de risco. Após a avaliação, aprova um empréstimo de 10 milhões de USDC, com Ethereum como colateral, a uma taxa de juro de 12,5%.
Após a execução do empréstimo, a distribuição de rendimentos começa. A TIGER 77 paga juros mensais, dos quais a Maple Direct retém 12% como taxa de gestão. O restante dos juros é distribuído entre os investidores qualificados.
Aqui, as diferenças do Maple tornam-se claramente visíveis. Ele vai além do básico de intermediário de empréstimos, gerenciando ativamente as garantias - incluindo a melhoria da eficiência de capital através de empréstimos secundários e o staking de garantias. Em certos casos, o Maple também constrói empréstimos com base na garantia corporativa da empresa-mãe ( em vez de garantias tradicionais ).
Na verdade, os serviços oferecidos pela Maple podem ser comparáveis aos das instituições financeiras tradicionais. Ela gere ativamente os fundos, e não se limita apenas a conectar credores e devedores. Esta abordagem reforça a posição da Maple como uma empresa de gestão de ativos de nível institucional confiável, e não apenas como mais uma plataforma de empréstimos DeFi.
4. Produtos principais da Maple Finance
4.1. Maple Institutional
A Maple Finance estabeleceu a sua posição como uma legítima instituição de gestão de ativos na cadeia, ao oferecer uma gama diversificada e estruturada de produtos. Os seus produtos estão principalmente divididos em duas grandes categorias: produtos de empréstimo e produtos de gestão de ativos, cada uma destinada a corresponder a diferentes perfis de risco e objetivos de retorno dos investidores.
Primeira classe - produtos de empréstimo - inclui o Maple's Blue Chip ( e o High Yield ). A linha de produtos Blue Chip é projetada para investidores conservadores que valorizam a preservação do capital. Aceita apenas ativos maduros como Bitcoin e Ethereum como colateral e segue práticas rigorosas de gestão de risco.
Em comparação, os produtos de alta rentabilidade são direcionados a investidores que buscam retornos mais elevados e estão dispostos a assumir maiores riscos. A sua estratégia central envolve a gestão ativa de ativos supercolateralizados — através de staking ou empréstimos secundários — para gerar rendimento adicional, em vez de simplesmente manter os colaterais.
O segundo tipo de produto da Maple Finance - gestão de ativos - começou com o seu produto de rendimento BTC (BTC Yield). Este produto foi lançado no início deste ano, em resposta à crescente demanda das instituições por Bitcoin. A sua proposta de valor é simples: as instituições não precisam manter Bitcoin passivamente, mas podem depositar BTC para ganhar juros, gerando rendimento a partir de ativos existentes.
Isso naturalmente levanta uma questão: se as instituições podem comprar e manter Bitcoin diretamente, por que não gerenciá-lo elas mesmas? A resposta está nas limitações práticas - principalmente na falta de infraestruturas tecnológicas ou conhecimentos operacionais especializados para gerar segurança.
Os produtos de rendimento em Bitcoin da Maple Finance utilizam a dupla garantia (dual staking) fornecida pela Core DAO. Neste modelo, as instituições armazenam com segurança o seu Bitcoin em certos custódias de nível institucional, obtendo retornos de staking através do compromisso de não movimentar os seus ativos durante um período pré-definido. Em suma, as instituições bloqueiam os seus ativos de forma segura e obtêm rendimento.
No entanto, o processo de operação real é mais complexo do que parece. Por trás da simples aparência de "ganhar rendimento em Bitcoin", existe uma série de etapas técnicas e operacionais - a assinatura de contratos com instituições de custódia, a participação na staking do Core DAO, a conversão das recompensas de staking de $CORE em dinheiro. Cada passo requer conhecimento especializado, e a maioria das instituições não possui esse conhecimento internamente.
Isto reflete um padrão familiar no financiamento tradicional. Embora as empresas possam gerir ativos diretamente, geralmente dependem de empresas de gestão de ativos profissionais para realizar esta tarefa de forma eficiente e segura. No campo das criptomoedas, a demanda por este tipo de especialização é ainda maior – tendo em conta a complexidade tecnológica, supervisão regulatória, segurança e gestão de riscos, entre outros aspectos.
A partir dos produtos de rendimento em Bitcoin, a Maple Finance planeia expandir para uma gama mais ampla de produtos de gestão de ativos. Esta estratégia é crucial para colmatar a lacuna entre investidores institucionais e o mercado de criptomoedas, abordando uma necessidade de longa data que não foi satisfeita.
Ao fornecer serviços abrangentes e geridos de forma profissional, a Maple permite que as instituições busquem retornos estáveis a partir de ativos digitais - sem desviar do seu foco central de negócios.
( 4.2 syrupUSDC
Os produtos discutidos até agora são principalmente direcionados a investidores qualificados, limitando o acesso de participantes de varejo em geral. Para resolver esse problema, a Maple Finance lançou o syrupUSDC e o syrupUSDT — que são pools de liquidez destinados a investidores de varejo, construídos sobre a infraestrutura de empréstimos existente da Maple e na rede de mutuários.
Os fundos levantados através do syrupUSDC serão emprestados a mutuários institucionais provenientes das pools de blue chip e de alto rendimento da Maple, que passam pelo mesmo processo de avaliação de crédito que outros produtos da Maple. Os juros gerados por estes empréstimos são diretamente distribuídos aos depositantes do syrupUSDC.
Apesar de a estrutura ser semelhante aos produtos institucionais da Maple, o pool syrup é gerido de forma independente. Este design reduz a barreira de entrada para os utilizadores individuais, mantendo a rigidez operacional dos produtos institucionais, aumentando a acessibilidade sem comprometer a estabilidade da estrutura.
Embora a taxa de rendimento seja ligeiramente inferior ao nível oferecido aos participantes institucionais, a Maple introduziu o sistema de recompensas "Drips" para aumentar o envolvimento a longo prazo. Os Drips oferecem recompensas adicionais em tokens, calculadas em forma de juros compostos a cada quatro horas. No final de cada temporada, os pontos podem ser convertidos em tokens SYRUP. Através deste mecanismo de incentivo e de uma estratégia de angariação de fundos positiva, a Maple Finance atraiu cerca de 1.9 bilhões de USDC e USDT.
Em suma, syrupUSDC/USDT estende produtos de nível institucional a investidores de varejo, combinando acessibilidade com um mecanismo de recompensas estruturado. Ao integrar Drips, a Maple demonstra uma compreensão profunda das dinâmicas de participação no Web3, oferecendo um modelo que incentiva tanto a participação contínua quanto a manutenção da disciplina financeira.
![Análise profunda do Maple Finance: Gestão de ativos na cadeia para a era do capital institucional])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-8e74c11aa1251a5883c006fdfe3ea9fa.webp###
5. Vantagens diferenciadoras da Maple Finance
A principal vantagem diferenciadora da Maple Finance reside na implementação de seu sistema de nível institucional completamente implantado na cadeia. A Maple não depende apenas de protocolos de empréstimos algorítmicos, mas combina a infraestrutura na cadeia com conhecimento humano, criando um ambiente que atende aos padrões institucionais.
( 5.1. Serviço desenvolvido por especialistas financeiros tradicionais
Esta distinção começa na composição da equipe da Maple. Muitas plataformas de finanças na cadeia carecem de profissionais com formação em finanças tradicionais. Embora tal experiência não seja absolutamente necessária, é difícil fornecer serviços verdadeiramente de nível institucional sem uma compreensão profunda das necessidades dos investidores institucionais e das expectativas de risco.
Este é precisamente o destaque da Maple. A sua equipa inclui profissionais com décadas de experiência em finanças tradicionais e avaliação de crédito. O seu conhecimento permite realizar avaliações de crédito rigorosas e uma gestão de risco sólida, constituindo a base de confiança necessária para os clientes institucionais.
O background da equipa de liderança da Maple ajuda a explicar por que conseguiu ganhar a confiança dos investidores institucionais.
O CEO Sidney Powell trouxe experiência em gestão de ativos de um banco e da Angle Finance. O cofundador Joe Flanagan foi consultor de uma firma de contabilidade, focando na análise financeira corporativa, e depois atuou como CFO da Axsesstoday )CFO###.
Em termos técnicos, o Chief Technology Officer Matt Collum foi engenheiro sénior na Wave HQ e é fundador da fintech Every. O Chief Operating Officer Ryan O'Shea foi responsável por trabalho estratégico numa determinada plataforma de criptomoeda.