Observação do mercado de criptomoedas: Bitcoin e Ethereum testam o gap da CME, podendo ser o ponto de partida para uma nova onda de aumento?

1. Visão geral do mercado

Os dados de inflação subjacente dos EUA têm ficado abaixo das expectativas durante cinco meses consecutivos, mas há divergências no mercado sobre a tendência futura. Há opiniões que acreditam que o impacto das tarifas se fará sentir em julho e agosto, enquanto outras enfatizam a contenção de preços das empresas devido à fraqueza da demanda. Também existem divergências internas na Reserva Federal, com Powell sugerindo uma possível redução do limiar para cortes nas taxas de juros, enquanto o presidente do Federal Reserve de Dallas, Logan, defende a manutenção da política de aperto. Neste momento, a Reserva Federal tende a manter uma postura de espera, cautelosa em relação a dados de curto prazo que possam ser enganadores, e reafirma a importância da independência do banco central.

Em termos de regulamentação, o Congresso dos EUA aprovou a criação da "Semana das Criptomoedas" para acelerar o processo legislativo, com a Lei GENIUS tornando-se o núcleo. Esta lei inclui o mercado de stablecoins no quadro regulatório, exigindo que as reservas sejam em dinheiro e títulos do governo dos EUA de curto prazo. Esta medida não apenas regula o mercado, mas também ajuda a consolidar a hegemonia digital do dólar e a aliviar o déficit fiscal. O impacto mais profundo reside na reestruturação do sistema de pagamentos global, com várias gigantes da tecnologia a planearem stablecoins em dólar/hong kong, tentando estabelecer uma rede de liquidação transfronteiriça eficiente.

Bitcoin entrou em ajuste após atingir um novo recorde de 123.000 dólares, com vários analistas focando na correção técnica do gap de futuros da CME. É amplamente acreditado que o Bitcoin pode recuar para a faixa de 113.800 a 117.000 dólares para preencher o gap, seguido por uma nova onda de aumento. Alguns analistas apontaram que, se o preço não conseguir cair rapidamente e romper a área atual, isso pode impulsionar o Bitcoin de volta para perto de 120.000 dólares. Os dados mostram que o mercado ainda não atingiu o pico, e o próximo nível chave é 136.000 dólares, com forte suporte na faixa de 93.000 a 109.000 dólares.

A participação de mercado do Ethereum ultrapassou 10%, com análises sugerindo que a tendência de stablecoins e tokenização está impulsionando o aumento da demanda por ETH. Do ponto de vista técnico, vários analistas estão focados na lacuna do CME, acreditando que, após o fechamento da lacuna entre 2.830 e 2.925 dólares, o Ethereum tem potencial para romper para cima os 3.200 dólares. Há opiniões que apontam que o aumento da atividade de negociação do Ethereum está ligado ao aumento da correlação com ações de pequeno porte, apresentando um potencial de recuperação no contexto de expectativa de afrouxamento da liquidez.

O mercado de moedas alternativas apresenta rotação de setores: os tokens de pagamento iniciam primeiro, enquanto as moedas de grande capitalização se preparam para subir, formando uma equipe de revezamento em ecossistemas específicos e projetos Layer 1. Após o lançamento de um token em certa plataforma, começou a recompra, impulsionando um aumento de 20% em 24 horas. A popularidade das narrativas de Meme em chinês não diminui, com vários tokens relacionados atingindo novos máximos históricos. Os tokens relacionados à IA também apresentam um aumento significativo.

2. Dados-chave (até 16 de julho, 12:00 HKT)

• Bitcoin: 117.798 dólares (ano até agora +26,05%), volume de negociação diário 66.923 milhões
• Ethereum: 117.798 dólares (ano até agora -5,91%), volume diário de negociação 41.523 milhões de dólares
• Índice de medo e ganância: 71 (ganância)
• Média de GAS: BTC 0.52 sat/vB, ETH 0.9 Gwei
• Participação de mercado: BTC 62,9%, ETH 10,2%
• Proporção long/short de BTC em 24 horas: 49,4%/50,6%
• Variação do setor: DeFi +5,98%; GameFi +4,52%
• Dados de liquidação nas últimas 24 horas: 106.515 pessoas foram liquidadas, totalizando 355 milhões de dólares.
• Canal de tendência de médio a longo prazo do BTC: limite superior 115557,67 dólares, limite inferior 113269,40 dólares
• Canal de tendência de médio a longo prazo do ETH: limite superior 2887,31 dólares, limite inferior 2830,14 dólares

3. Fluxo de ETF (até 15 de julho)

• Bitcoin ETF: +4.03 milhões de dólares, fluxo líquido contínuo de 9 dias
• ETF de Ethereum: +192 milhões de dólares, entrada líquida contínua por 8 dias

4. Perspectivas para hoje

• Uma carteira irá realizar o TGE da versão da Curva de Vinculação Hyperion (RION)
• Eclipse irá abrir a distribuição de tokens ES
• Comissão de Finanças da Câmara dos Representantes dos EUA realiza audiência para discutir políticas fiscais de ativos digitais
• Uma plataforma de negociação irá lançar Caldera (ERA)
• Plasma: A venda pública de XPL começa
• O Federal Reserve divulgou o livro bege sobre a situação econômica
• O presidente do Fed de Nova Iorque, Williams, fez um discurso sobre a economia dos Estados Unidos e a política monetária.
• Vários tokens de projetos desbloqueados, incluindo Arbitrum, UXLINK, Solv Protocol, ApeCoin e ZKsync

5. Notícias em Destaque

• Dois wallets multi-assinatura gastaram mais de 100 milhões de dólares para comprar 33.366 moedas de Éter
• Movimento completou a recompra de $MOVE, com cerca de 180 milhões de tokens recomprados.
• O Standard Chartered lançou serviços de negociação à vista de Bitcoin e Ethereum
• Ondo Finance adquire Strangelove, acelerando o desenvolvimento da plataforma RWA
• SharpLink levantou cerca de 4,13 milhões de dólares em receita líquida, parte investida em ETH
• Uma grande instituição baleia reduziu sua participação em 15.000 moedas ETH através da Wintermute
• Pump.Fun aparentemente transferiu 98.000 SOL para o endereço de recompra
• A taxa anual do núcleo do CPI dos EUA em junho foi de 2,9%, enquanto a taxa mensal ajustada foi de 0,2%.