デプス！何故600万Uを稼げるのか、まずは取引を理解し、どこで失敗するかを知るべきだ。

1、方向がないところで死ぬ、
市場には三つの状況しかない。上昇、下落、そして横ばい。この三つの状況は小周期で絡み合っているが、大周期には一つの大きな方向しかない。大周期はあなたが参加すべき方向であり、たとえそれが長い間運行していても、頂点や底に達していても、大きな方向は簡単には変わらない。

2、自由に入場して死ぬ、
市場は理性と感情の混合体であり、基本面とバブルの結合です。あなたは理性的なお金を稼ぐことも、バブルのお金を稼ぐこともできます。反身性理論は、価格の高低が価値を反映していないことを教えてくれます。市場は時には、いわゆる価値をはるかに上回ったり、下回ったりすることがあります。つまり、市場は長い間狂っていて、全く論理的ではありません。急速に走っている車が止まる方法は2つあります。1つはゆっくり減速して停止すること、もう1つはブレーキが効かずに木にぶつかることです。不幸なことに、大多数のケースは後者です。上昇中に天井を探してショートし、下降中にロングすることは、自分の力を過信することです。あなたには自分の論理がありますが、市場はそれを認めません。

3、適切でない頻繁な取引による死
超短線取引には魔力があり、常に最大の利益を追求するために場に留まり、損失と利益の間を行き来させます。脳内のドーパミンの分泌が人を夢中にさせ、理論上は頻繁に取引を行うことで最大の収益を実現できますが、このリズムを把握するのは難しいでしょう。なぜなら、常に誰かがあなたとは異なる考えを持っているからです。また、人間と機械の対抗もあり、一般人の勝率は非常に低く、元本が持続的に減少し、利益は限られています。そして、揺れ動く市場の中でのみ、時間と利益比が損失をカバーできるのです。しかし、揺れ動く市場はそもそも取引の低迷を意味し、最終的には波動の揺れ動きにしかなりませんが、一方向の市場を逃すのは非常に簡単です。

4、時宜をわきまえない臆病と大胆さによって死ぬ。
本質的には自作自演で、あまりにも愚かか、あまりにも賢いかのどちらかです。皆さんに明確にお伝えしますが、市場にいる個人投資家の大多数は愚か者です(私を含めて)、愚か者の中でも非常に愚かな人は少なく、彼らは最も多くの損失を出します。しかし、トップクラスの賢い人も同様に少なく、彼らもまた多くの損失を出します。逆に、あまり賢くもなく、あまり愚かでもない人々は損益分岐点を達成することができます。次のトップクラスの賢い人々は最大の利益を得ることができます。なぜでしょうか？前述のように、市場は理性と感情の結合です。純粋な理性と純粋な感情は、しばしば自己循環的な矛盾に陥ります。つまり、非常にねじれた状態や葛藤です。純粋な理性は自分の意見を裏付ける証拠を探し続け、単独で耐え続けます。一方、純粋な感情は上昇を追い、下降を打ち、常に天井で買い、底で売ります。

自作聡明は、価格がすでにこれほど低いのに、上がるべきだと思い込むことに現れます。下降トレンドの中でこれは刃物を受け取ることに相当し、振動の論理に基づいてトレンドを取引します。常に小さなリスクで大きな利益を得ようとしますが、その結果は想像に難くありません。これは少しの愚かさであり、大多数の人々の現状でもありますが、それほど悲惨ではありません。市場はあなたに小さな解消の機会を与えるでしょうが、あなたがそれを掴むことができるかどうかはわかりません。もしかしたら、かなりの時間がかかるかもしれません。
純理性の人はどのように損をするのでしょうか？彼らは価格が必ずある目標に達すると確信しており、ポジションを開いた後、価格が利確を触発するのを待ち続けます。良い状況では、価格が確かに触発され、彼は実際に利益を上げました。しかし、反身性理論は、価格が感情の助けによってさらに大きなスペースに向かって発展することを教えてくれます。つまり、売り逃しました。あなたはこれらのトップレベルの賢い人々がどうすると思いますか？彼らは価格が過剰に動いたため修正が必要だと考え、そしてナイフを受け始め、不断に損失を増やし続けて、夜明け前の一瞬まで死に至ります。市場は最終的に彼らの論理を検証しますが、それは清算の後のことです。

同様に、ファンダメンタルズに基づく強い弱気要因から、ショートは間違いなく正しいが、この反発上昇はあまりにも奇妙で、これらのトップの賢者たちは高値でショートを追加し続ける。彼らは価格が不合理であると確信しており、その後、確かにファンダメンタルズへの回帰が見られたが、それは破産の後のことだった。

感情はもっと単純です。最初に上がると買うのが怖くなり、途中で調整を待ち、終わりの頃には我慢できずに入場してしまい、そして損失を抱えることになります。少し賢い人は損切りを選び、極端に愚かな人は持ち続けることを選びます。運が良ければトレンドに乗れた場合、後で損失を取り戻すことができるか、さらには利益を得ることもありますが、間違った方向に追いかけて損切りをせずにいると、破産を待つことになります。

その次のトップレベルの賢い人々は、市場に逆らわないことをよく理解しており、いつ大胆に、いつ慎重に行動すべきかを知っています。不合理な調整が順調に起こるのを待ち、不合理な終焉が訪れるまで待ってから、慎重に介入を始めます。一旦感情が終わると、価格は基本的な状況から大きく逸脱します。これが大胆に大きなポジションを持つべき時です。これはテクニカル指標で言うところの多周期共振です。多くの人はこれが良い位置であることを知っていますが、その背後にある本質を理解していないことがよくあります。これらの賢い連中が集団行動を始めるときが、順風車に乗る絶好のタイミングです。

5、忍耐がないところで死ぬ、
取引は待つ芸術であり、高い勝率の機会は待つことで得られます。どんなことでも計画を持たなければなりません。エントリー前に自分の論理を整理し、理性的なお金を得たいのか、感情的なお金を得たいのかを考えます。残念ながら、大多数の理性的なお金は、データが発表される瞬間に機関がすでに一歩先に出て、自分たちが合理的だと考える領域まで価格を押し上げてしまっています。あなたができることは、感情の余熱を利用して順張りの短期取引を行うか、参加を控えてデプスの調整を待ってから順張りを考えることです。前者は大胆で決断力が必要であり、混沌の力を信じる必要があります。後者は十分に小さな勇気と大きな忍耐が必要であり、理性的な力が感情を打ち勝つと信じなければなりません。

6、損切りせずに死ぬ、
非常に興味深い現象があり、ほとんどの人が安定して損失を出す理由を明らかにしています。なぜなら、人は動物であり、動物の本能を持っているからです。つまり、得られるものはすぐに手に入れ、損失を恐れるという習性です。この普遍的な現象は自然界にも見られ、すべての種がこの習慣に従って活動する時、異なる種間や同じ種内でのバランスを示しています。しかし、人間同士の知能の差は時には人と犬の間の差よりも大きいことがあります。なぜなら、人は非常に簡単に夢中になってしまうからです。覚えておいてほしいのは、市場の勝者はごく少数であり、もし大多数の人が利益を上げられるのであれば、その市場は理論的に存在しません。流動性が枯渇することで、すぐに消えてしまいます。したがって、大多数の個人投資家が利益を上げることができる状況は、偶然の結果であり、常態ではありません。ですので、大多数の個人投資家の反対側に立ち、取引における人間性を排除する必要があります。これには厳格な損切りが求められ、大きな利益を得て小さな損失に抑えることが必要です。機関投資家の大腿をしっかりとつかむべきです。なぜなら、彼らは個人投資家の収穫機だからです。なぜ損切りが必要なのか？要するに、損切りは保険のようなものであり、積極的な機会を追求するための退路を準備することです。もし忍耐のコストを負担したくないのであれば、忍耐が欠如した場合に負う最大の損失を覚悟するしかありません。これは利益の最大化を追求するために必要な手段です。

7.無知で死亡した、
人は理解できないものに対して、しばしば玄学に帰結します。なぜなら、人はこの世界を完全に認識することが不可能であり、ある程度、玄学は人の心理的帰属感に合致するからです。自分ができないのは運が悪いからであって、決して操作上の問題ではないと考え、根本的には外的要因に起因します。これは人の基層コードです。世界中を見渡せば、毎日さまざまな対立があり、日常生活も家族の問題で満ちています。こう言えるでしょう、人が生きていられるのは十分な感情があるからであり、取引において死ぬのもまた感情によるものです。取引の確実性について話すとき、もし「大師」と称する人がうまく説明できないなら、実際には彼自身も理解していないのです。そして、あいまいな言葉でいくつかの大きな理論を語り、「成功したのは悟りを得たからで、失敗したのはまだ悟りを得ていない」と言うのです。実際には無意味なことです。なぜなら、数学的に見れば、買いと売りの方向は素朴な視点から見ると確率は1:1だからです。取引において最も重要なのは情報であり、大多数の人はタイムリーな情報を得ることができず、資金量も不足しているため、劣位にあることが運命づけられています。普通の人にとっては、参加した瞬間から負けているのです。しかし、私たちは参加したいのです。この刺激的な感覚が好きで、この数学が多数の人が必ず死ぬという結論が感情的には非常に無力に思えます。

結局、どうすればいいのでしょうか？背後の本質は数学に関わっており、ケリーの公式によるポジション管理、ベイズ条件付き確率、マルコフ連鎖、最尤法、独立事象とは何か、依存事象とは何か、さらに心理学の知識も関係しています。まとめると、数学がポジション管理を提供し、機会を待つ忍耐を持ち、感情を利用するということです。