Fonte: asktraders.com

Introdução

O canal Donchian, desenvolvido em 1936 pelo trader de futuros Richard Donchian, mostra tanto os valores altos quanto baixos do ativo ao longo de um tempo especificado, usando marcadores de velas para definir intervalos de tempo precisos. As velas são usadas como indicadores gráficos em gráficos de mercado para exibir os valores mais altos, mais baixos, de abertura e de fecho de um ativo.

O termo "candlesticks" foi derivado da sua forma cônica. Para o day trading, os canais Donchian são frequentemente utilizados para ajudar os traders a destacar tendências e períodos de intervalo (o espaço entre o pico e o preço mínimo de um ativo dentro de um período de tempo específico).

Além disso, os canais Donchian oferecem a opção de traçar uma terceira linha, conhecida como banda média, entre as linhas baixa e alta previamente indicadas (as linhas superior e inferior são referidas como "linhas de canal"). Ao medir a aggreGate.io das linhas do canal ao redor, essa banda média é identificada. Os canais Donchian são especialmente úteis para os day traders, pois podem ser usados em qualquer tipo de mercado financeiro e se saem bem em todas as escalas de tempo. Os canais Donchian têm sido historicamente utilizados por analistas para ajudá-los a identificar e lucrar com posições de breakout que sinalizam um movimento de uma alta ou baixa anterior para gerar uma alta ou baixa imediatamente superior.

Além disso, o canal Donchian é um método de negociação de análise de gráficos usado como um sinal para negociação nos mercados de ações. Os traders usam principalmente este sinal para identificar possíveis rompimentos e retrações. Um rompimento ocorre quando o preço de um título sobe acima de um nível de resistência (máxima anterior) ou cai abaixo de um nível de suporte (mínima anterior). Uma retração, por outro lado, é quando o valor de um ativo começa a retornar ao seu nível anterior após experimentar uma flutuação substancial, como quando uma ação cai 25% e depois sobe 22%.

Breve História do Canal Donchian

Os canais Donchian foram criados pelo proeminente trader de commodities e futuros americano Richard Donchian. Ele foi um precursor em futuros gerenciados, fundando a Futures Inc., o primeiro fundo de futuros, em 1949. Ele também ajudou a desenvolver o modelo de fundo mútuo dos EUA.

Donchian criou um conjunto abrangente de regras de negociação de seguimento de tendências enquanto trabalhava como analista de bolsa, o que lhe valeu o título de "o pai da negociação seguindo a tendência". Numerosos sistemas de negociação em bolsa foram desenvolvidos com base nestas diretrizes, alguns dos quais ainda são utilizados hoje.

Como Funciona o Canal Donchian?

O Canal Donchian utiliza três bandas, a banda superior exibe o preço máximo do período anterior, e a banda inferior exibe o preço mais baixo do mesmo período. A média de ambos os preços é então representada pela linha central.

As três bandas permitem aos traders estabelecer uma posição no mercado para lucrar com um pico ou decréscimo antecipado de valor, fornecendo sinais preditivos. Estas bandas mostram a atividade do mercado ao vivo de uma ação ou ativo financeiro.

Uma tendência de alta, que sinaliza uma posição longa de um ativo financeiro ou do mercado em geral, pode estar presente se o mercado estiver em tendência de alta. Da mesma forma, uma tendência de baixa é indicada se a tendência do mercado estiver indo na direção da banda inferior - esses sinais indicam aos traders para estabelecer uma posição curta. A linha do meio, no entanto, pode implicar menor volatilidade do mercado, e uma estratégia de espera pode ser usada enquanto se aguardam sinais adicionais.

Como Calcular os Parâmetros do Canal Donchian?

Origem: IG International — ig.com

A banda superior, a banda inferior e a linha média média são todas calculadas separadamente ao calcular os Canais Donchian.

O cálculo parece assim:

• Banda superior: Preço máximo durante os N períodos anteriores.
• Banda inferior: Preço mínimo durante os N períodos anteriores.
• Linha média: banda superior menos banda inferior dividido por 2.

Com base no período de tempo de medição em observação, que inclui minutos, horas, dias, semanas ou meses e pode ter durações variáveis. Esta duração será o número de sessões monitoradas (30 minutos, 24 horas, 20 dias ou 1 semana). O tempo padrão de negociação para os Canais Donchian é de 20 dias, o que corresponde à duração típica para negociação em um mês.

Métodos de Negociação para o Canal Donchian

Nos Canais Donchian, existem principalmente dois métodos: um que considera uma tendência de alta potencial e outro que considera uma tendência de baixa potencial. Os traders distinguem entre essas duas estratégias usando a linha do meio. A técnica de negociação típica que permite a um trader monitorar constantemente o mercado e procurar estratégias de saída é o Canal Donchian.

A técnica do Canal Donchian é um indicador de volatilidade de preços; o canal será bastante estreito se as mudanças de preço forem mínimas, mostrando baixa volatilidade. O canal, no entanto, será bastante amplo durante períodos de extrema volatilidade, quando as flutuações de preço são significativas.

Método de Negociação de Alta

Fonte: IG International — ig.com

Uma tendência de alta é indicada se o preço de um ativo cruzar acima da linha do meio, o que é um sinal para os traders abrirem uma posição longa. Para observar se o preço atinge a banda superior, os traders manterão uma posição longa aberta.

Os traders provavelmente encerrarão suas posições longas e iniciarão posições curtas se o preço atingir a banda superior, mas não conseguir rompê-la, prevendo que o preço caia mais em direção à linha do meio. Mas se o preço ultrapassar a banda superior, isso indica a continuação de uma tendência de alta, e os traders podem manter suas posições longas.

Normalmente, os traders desejam que o preço feche continuamente acima da banda superior por um período de tempo específico para se protegerem de negociar uma quebra falsa. Sinais de paragem, como a perda de paragem garantida, são utilizados no protocolo de negociação para evitar um retrocesso bearish nesta estratégia.

Método de Negociação Bearish

Fonte: IG International — ig.com

Se o preço de um ativo cair abaixo do ponto médio, os traders devem abrir posições curtas. A menos que o preço atinja a banda inferior, os traders mantêm essa posição. Normalmente, os traders encerrarão suas posições curtas e iniciarão posições longas no ativo, esperando uma tendência de alta ao longo da linha média se o preço atingir a banda inferior sem ultrapassá-la.

No entanto, os traders manterão uma posição curta na expectativa de uma tendência de baixa prolongada se o preço violar a faixa inferior e cair continuamente abaixo da faixa inferior por uma duração específica. Enquanto os traders mantêm posições curtas, os controles de stop também são usados para gestão de risco a fim de evitar uma tendência de baixa.

Nota: Um trader tem duas opções ao negociar ativos: posições longas e posições curtas, essas são também conhecidas como compra e venda, respectivamente.

Estratégias para Negociar o Canal Donchian

Os seguintes são dois métodos de negociação importantes que são comumente aplicados pelos traders: negociação de breakout e métodos de negociação de reversão.

Técnicas de Negociação de Ruptura

Com esta técnica de negociação de curto a médio prazo, o trader inicia uma tendência específica o mais rápido possível na esperança de que o preço do ativo ultrapasse a banda superior ou inferior, ou quebre a sua faixa de negociação atual, através de uma tendência prolongada de alta ou baixa.

Técnica de Negociação de Reversão

Com esta abordagem, um trader pode pausar para que uma reversão de tendência a partir da tendência atual aconteça antes de executar uma posição curta ou longa, com base na reversão da tendência.

Como Aplicar o Canal Donchian no Mercado de Criptomoedas?

Fonte: Steemit

Devido às inúmeras propriedades do indicador, o Canal Donchian tem uma ampla gama de aplicações. Os traders de criptomoedas devem examinar o mercado e todos os aspectos do conjunto de interações entre touros e ursos. O uso do indicador no processo de negociação seria, portanto, de interesse para os traders. Para identificar precisamente onde entrar e sair de posições longas ou curtas, os seguintes são os principais cenários e sugestões táticas para a aplicação bem-sucedida do Canal Donchian.

Volatilidade de Mercado

Dada a sua capacidade de refletir com precisão a volatilidade de preços, o Canal Donchian é reconhecido como um indicador de volatilidade. Os traders podem determinar rapidamente se devem ou não assumir uma posição de negociação ao descobrir o nível de volatilidade do mercado. Além disso, ajuda a preparar os traders para responder adequadamente a mudanças drásticas. Por exemplo, se houver pouca volatilidade e o valor estiver em uma tendência de alta (touros), há uma boa possibilidade de que o movimento ascendente dure algum tempo.

Esta é uma ótima oportunidade para os traders assumirem uma posição longa (compra). O preço pode tornar-se mais incerto quando a volatilidade aumenta, mas isso representa outra excelente oportunidade para abrir posições, embora a estratégia deva mudar.

Negociação Breakout

Aplicar o indicador do Canal Donchian com negociação de ruptura é um dos usos mais comuns para ele. No entanto, os dois tipos mais comuns de rupturas são as rupturas comerciais dos níveis de canal mais altos ou mais baixos ou as rupturas comerciais do nível de canal médio de ambas as maneiras. Em essência, é usado pelos traders de criptomoedas para procurar sinais para iniciar posições longas (compra) ou curtas (venda).

Cada vez que a linha superior do canal cruza a alta anterior, indicando uma posição longa potencial, ou cada vez que a linha inferior cruza a baixa anterior, indicando uma posição curta potencial, os sinais podem ser vistos. Simplificando, as negociações são estabelecidas quando o preço cruza o topo ou o fundo dos extremos do canal. Isso implica que a tendência provavelmente permanecerá assim por um tempo. Isso ocorre porque a banda superior serve como nível de resistência, enquanto a banda inferior serve como nível de suporte.

Linha do meio

A linha média pode potencialmente fornecer indicações razoáveis, além dos extremos do canal. Por exemplo, uma criptomoeda está se movendo com saídas mínimas em direção à banda superior ou inferior, e está principalmente negociando na linha média. Nesse caso, é seguro presumir que não há um padrão previsível atual e que o valor está passando por baixa volatilidade, o canal se estreitaria nessa situação. No entanto, é prudente considerar uma posição longa (compra) e lucrar com a alta se o mercado se mover em direção à banda superior. Os traders podem ir curtos se o movimento for em direção à banda inferior.

Exemplo de uma técnica de Canal Donchian

Fonte: asktraders.com

Qualquer ativo de negociação, como criptomoedas, pode ser executado com a técnica do Canal Donchian. Este método inclui algumas diretrizes claras de negociação, que devem interessar aos iniciantes. O caso possível de alta será usado para ilustrar o método para simplicidade. No entanto, ainda é válido em mercados de baixa. As diretrizes são as seguintes:

• Criar um gráfico e adicionar o indicador do Canal Donchian. O indicador deve ser colocado primeiro no gráfico, idealmente do tipo candlestick.
• Cuidado com a queda de preço em direção à linha superior. A segunda etapa é observar o preço se mover consistentemente em direção à linha superior do canal por algum tempo. O preço não deve cair abaixo da linha média durante este tempo (linha mediana). Portanto, o preço deve seguir o lado superior do Canal Donchian. Isso mostra que a tendência de alta é forte, já que o preço da criptomoeda está subindo.
• A próxima melhor ação a tomar é observar uma reversão na qual o movimento de preço se desloca para o meio. Quando o preço atravessa a banda inferior ou quebra abaixo da linha do meio, um trader está seguro para iniciar uma posição longa. Se o preço recuar para a linha do meio, é aconselhável que os traders iniciem uma posição longa e depois tomem uma segunda decisão de negociação quando o preço cair ainda mais em direção à posição inferior. Não há necessidade de uma segunda ordem de compra se o preço se recuperar imediatamente após ultrapassar abaixo da linha do meio. No entanto, este é o melhor momento para empregar uma estratégia poderosa de gerenciamento de risco neste enfoque.
• Colocar um sinal de stop-loss, que deve ser posicionado abaixo da faixa inferior do indicador Canal Donchian, é uma medida crucial de gestão de risco. Se o preço se mover contra a operação, a ordem de stop irá parar quaisquer perdas adicionais.

Erros Comuns a Evitar ao Negociar com o Canal Donchian

Fonte: tradingwithrayner.com

Tentar utilizar o Canal Donchian para identificar intervalos de sobrecompra e sobrevenda é um dos maiores erros que os day traders cometem. Segundo esses traders, se o preço estiver se aproximando da banda superior, o mercado estará sobrecomprado e inevitavelmente começará a declinar em breve. Quando o preço atinge a banda superior, alguns traders podem até começar a abrir posições curtas. No entanto, a alta pode durar mais tempo, deixando um trader imprudente sem dinheiro suficiente para manter a posição.

Para obter informações mais precisas sobre os prováveis níveis de sobrecompra ou sobrevenda do mercado, pode-se em vez disso fazer uso de indicadores de momentum como o Índice de Força Relativa ou o oscilador estocástico. Caso contrário, o trader provavelmente acusará o Canal Donchian de fornecer informações incorretas.

Vantagens do Canal Donchian

• O Canal Donchian estabeleceu-se como um indicador de negociação altamente eficaz ao longo do tempo, em termos da sua capacidade de detetar a volatilidade do mercado e gerar um valor de mercado que combina os picos e vales de um período de tempo específico.
• Os Canais Donchian comprimem-se para exibir uma gama limitada e um potencial mínimo de lucro para os day traders quando os valores dos ativos estão estáveis.
• As leituras do Canal Donchian alargarão quando os preços de mercado variarem, e este é tipicamente o tipo de cenário que é propício a lucros comerciais em direções de alta ou baixa.
• Os traders podem usar os Canais Donchian para decidir se devem abrir posições longas ou curtas com base na direção geral do mercado.

Desvantagens do Canal Donchian

• É importante perceber que os mercados geralmente seguem os ciclos financeiros fundamentais que afetam toda a economia mundial, neste caso, o Canal Donchian tem pouco ou nenhum controle.
• Na realidade, os intervalos de tempo precisos que são escolhidos para traçar um canal Donchian numa plataforma de negociação de análise técnica podem não ser uma representação precisa das condições económicas reais que existem no mercado.
• Existe uma maior probabilidade de que o Canal Donchian produza sinais de negociação errôneos que possam potencialmente limitar os ganhos e prejudicar os resultados das negociações a curto prazo.

Conclusão

O indicador do Canal Donchian é tipicamente usado para detetar possíveis distorções de tendência no mercado. Quando os movimentos de preço individuais são suficientemente dramáticos para sinalizar que um ativo se tornou sobrecomprado ou sobrevendido, os Canais Donchian geralmente têm as maiores taxas de sucesso. Eles podem tornar-se extremamente benéficos desta forma quando os traders estão à procura de movimentos de tendência recentes quando ainda estão numa fase inicial.

Além disso, as técnicas de negociação usando Canais Donchian otimistas permitem que os negociadores comprem à medida que as taxas de mercado diminuem até à linha inferior e começam a reverter para cima. Por outro lado, as negociações de Canal Donchian pessimistas concentram-se em assumir posições curtas quando os preços de mercado atingem a barreira superior antes de virarem para baixo.

No entanto, outro indicador de análise técnica deve ser incluído como uma ferramenta de confirmação para os traders que desejam empregar o Canal Donchian numa estratégia de negociação ativa, pois fazê-lo frequentemente aumenta a probabilidade de que as negociações terão sucesso ao longo do tempo.