Передмова:

Тільки через спілкування ми можемо визначити справжні болісні точки.

Багато людей мають проблеми з тим, що збільшення невеликого капіталу надзвичайно складне — майже так само важко, як підняття на небеса. Але це не так. Щоб невеликий капітал міг збільшитися або увійти на первинний ринок, ключ полягає в побудові міцної торгівельної системи. (Майже здратував себе, набираючи цей банальний вислів.) Усі висловлюють ці великі принципи, але мало хто пояснює, як насправді побудувати таку систему або ретельно її уточнити.

Ну, я зроблю це. Я напишу це. Мій стиль суровий і нефільтрований - іноді відвертий, іноді занадто прямий, уникайте порожнього, маніпуляційного говоріння. Але це нормально. Цьому ринку потрібно, щоб хтось писав ці речі.

Крім того, ця стаття містить багато тексту, що може викликати відчуття нудьги. Ті, хто знайомі з моєю роботою, розуміють, що на першому місці стоять практичність і дієві висновки. Тому я вважаю, що цей матеріал є надзвичайно цінним. Якщо ви відчуваєте себе загубленим, візьміть собі час, уважно прочитайте і ви отримаєте щось цінне.

Я розповім свій власний шлях та стратегії, які дозволили перейти від кількох сотень U до перетину позначки у 1 мільйон U.

Повна відкритість: я ще не досягнув рівня "A8" (криптовалютний рівень багатства) - я все ще далеко від великих гравців. Тому я не можу писати про шлях до A8.5 або A9. І оскільки я ще не вважаю себе дуже успішним, я залишу свою "історію успіху" на той момент, коли перетну позначку у 5 мільйонів доларів.

Давайте перейдемо до суті. Для роздрібних трейдерів "невеликий капітал" коливається від кількох сотень до 1K-10K U. Для цієї статті ми припустимо початкову точку 300U. Отже, це стратегія реального світу для переходу від 300U до 1M U на первинному ринку MEME - сподіваємося, що це допоможе вам уникнути деяких об'їздів.

(Примітка: Всі розрахунки даних тут мають вбудовані упередження і є лише одним метрикою для оцінки.)

1. Організація даних (на прикладі PUMP)

Давайте почнемо з аналізу даних.

15 квітня PUMP створив 43 271 монету MEME. Але лише 408 токенів «випустили» (повністю запущено).

Рівень випуску становив лише 0,94% — менше 1%. Це означає, що 99% токенів померли на внутрішньому ринку.

Ось дані про 408 повністю запущених токенів:

2. Глибоке розуміння стратегій

Стратегії в основному можна класифікувати за двома ключовими вимірами: частота угод (висока/низька) та цілі щодо маржі прибутку (високі/низькі).

Поєднуючи ці фактори, ми приходимо до чотирьох відмінних стратегічних моделей:

1. Висока частота + Високий маржа прибутку

2. Висока частота + Низька маржа прибутку

3. Низька частота + Висока маржа прибутку

4. Низька частота + Низька маржинальність прибутку

Далі ми математично оцінимо ці стратегії, щоб порівняти їх плюси та мінуси.

Оскільки ця стаття акцентується на стратегіях з невеликою капіталізацією, ми використовуватимемо 300U як базове значення (мій власний стартовий пункт). Стратегії для більш великої капіталізації (10K–200K U, 200K–1M U) будуть надані пізніше.

На 300U (~2.4 SOL), давайте округлимо до 2.5 SOL для обчислень.

Швидке зауваження щодо відсотків прибутку: через газ і хабарні витрати, якщо ви продаєте в інкрементах 0.1 SOL, кожна угода коштує ~0.005 SOL у витратах (зі стандартною швидкістю). Щоб вийти в нуль, вам знадобиться ще одна угода з продажу, яка обійдеться вам ще 0.005 SOL. Загальна комісія: 0.01 SOL. Таким чином, вам потрібно мати щонайменше 10% прибутку з усієї позиції лише для покриття витрат. Будь-що менше означає чистий збиток.

1. Модель високочастотної торгівлі + високомаржінальна модель прибутку

Для спрощення обчислень давайте наразі нехтувати витратами на транзакції. Оскільки це передбачає велику кількість угод і прагнення до високих прибутків, давайте припустимо, що у вас є 2,5 SOL за один день, з 0,1 SOL за угоду, виконуючи 25 угод. Операції з припиненням втрат не виконуються, оскільки метою є переслідування високих множників.

Якщо застосовується стратегія "подвоїти для відновлення втрат", після 25 угод, щоб повернути свої початкові інвестиції, вам потрібно, щонайменше, один високомножниковий успіх - зокрема, зростання на 4800% (48x).

Для досягнення такого мультиплікатора єдиний життєздатний шлях - це купівля в «внутрішньому ринку» (серед 43 271 токенів) та вибір токена, який досягає ринкової капіталізації понад 100 тис. (16 токенів). З 25 спроб обчислена ймовірність хоча б одного такого токена для виходу в нуль становить 0,92%, що означає, що ваша ймовірність програшу становить 99,08%.

Без стратегії “подвоїти, щоб вийти в нуль” необхідно збільшити на 2500% (25x).

На основі середніх ринкових капіталізацій (середній ринкової капіталізації між 53K-100K становить 76.5K, тому для отримання прибутку в 25 разів необхідно вступити на рівні 3.06K; проте початкова ринкова капіталізація PUMP вже становить 3.8K), ваш єдиний шлях полягає в тому, щоб вступити на внутрішній ринок і отримати токен, який перевищує 100K. Ймовірність повернення вкладених коштів все ще становить 0.92%. Якщо враховуються токени з ринковими капіталізаціями 95K, ймовірність відновлення вкладення коливається між 0.92% - 2.06%, при цьому ймовірність збитків залишається навколо 98%.

Узагальнення: Чому ймовірність втрат настільки висока? Проста причина - недостатній капітал. Тут "недостатній" означає відсутність щонайменше 500 SOL.

Щоденні трейдери PVP не розповідатимуть вам, що вони мають понад 2 000 SOL у фондах "погоні за собаками", проте вони використовують лише 2–10 SOL на кожну угоду. З достатньою капіталом і терпінням вони можуть дозволити собі чекати на той один великий успіх, щоб покрити всі збитки і навіть отримати значний прибуток. Математично ця стратегія має сенс лише для таких великих розмірів капіталу.

Для невеликого капіталу, якщо ви не маєте надзвичайного щастя або таланту, що дозволить вам, як початківцю, впізнати та утримувати супервисокомножниковий токен серед десятків тисяч лише за кілька спроб, ви поступово втратите всі свої кошти.

2. Велика кількість угод + прагнення до моделі з низькими маржами прибутку

На PUMP середній приріст токенів становить близько 663%. Якщо ми визначимо "низьку рентабельність" як отримання прибутку від 15% до 100%, то будь-який ціновий діапазон може вміщувати нашу ціль з прибутком в 100%. Цей сценарій розгалужується на кілька випадків:

(3.8K–53K) Внутрішній ринок: Придбати тут потрібно переконати інших взяти на себе вашу позицію. Для виходу з низьким прибутком вам потрібно лише кілька десятків відсоткових пунктів перед продажем.

Це досить просто, оскільки низька ринкова капіталізація внутрішнього ринку означає, що невеликі покупки можуть піднімати ціни. Наприклад, подвоєння ваших коштів тут може вимагати лише ~$4,000 в покупковому тиску (близько 40 осіб). Це не складно - після покупки поділіться адресою контракту (CA) в кількох групах, особливо високоякісних, ідеально з захоплюючим наративом, щоб змусити інших відчути FOMO. Це кількісна стратегія, за якою дотримуються деякі трейдери.

(53K–100K) потребує відносно великого попиту на купівлю, що означає, що вам потрібно залучити більше людей, щоб зайняти вашу позицію. Умови досить вимогливі - просто рекламувати в групах самостійно буде недостатньо. Вам доведеться покластися на власний розсуд для вибору. Однак, оскільки ми тут обговорюємо лише математичні ймовірності, виключаючи фактори, що ґрунтуються на досвіді, грати за цією моделлю в цьому діапазоні дуже важко. Крім того, як усі знають з PUMP, якщо токен не запускається успішно, це нормально, але якщо він запускається, переважна більшість миттєво продає, що робить цей діапазон майже безцінним з точки зору реальної можливості.

(100K–500K) Що зазвичай спонукає до зростання цін у цьому діапазоні?

1. Торговці малого масштабу («малі голови»). 2. Наративна автентичність (навіть невеликий мем або достатній розповсюдження є достатнім). Ми не можемо покладатися тільки на купівельний тиск малих трейдерів або копіювання угод, тому нам доводиться розраховувати на власний досвід та судження в оцінці наративів. Знову ж таки, виключаючи цей фактор, давайте подивимося на сирові математичні дані.

На основі даних ми знаємо, що серед 16 токенів, що перевищують 100 тис., 50% не перевищують 500 тис., тоді як решта перевищують 500 тис. і навіть виходять за межі 1 млн. Ці дані дуже переконливі - якщо ми вступаємо в кожну угоду в цьому діапазоні, частка перемог становить приблизно 43%, а загальний об'єднаний прибуток приблизно коливається від 125% до 675%. Чи вас здивує цей висновок?

(500K–1M) + (>1M) Ці два діапазони подібні. Щоб досягти цього рівня, умови для збільшення цін: 1. Великі трейдери, які вступають. 2. Групи підкачки (маніпулювання). 3. Наративи рівня-2 або вище.

Знову, чи ввійдуть великі трейдери неконтрольовано - якщо ви не є їхнім "татусем". Залишається два фактори: оцінка того, чи є вовлечена група для підкачування та оцінка сили та поширення наративу.

Ці два фактори сильно залежать від досвіду. З чисто математичної точки зору, якщо ми ігноруємо досвід і входимо в кожну угоду, оцінкований загальний діапазон прибутку становить приблизно 223%–1250% або навіть вище (не має верхньої межі). Причина такої широкої коливання в цьому числі залежить від того, де ви вирішите отримати прибуток.

3. Невелика кількість угод + прагнення до високої моделі рентабельності

Ця категорія, на перший погляд, здається парадоксальною. Вона вимагає виняткової кваліфікації та досвіду, де суб'єктивні фактори домінують стратегію. Для початківців роздрібної торгівлі цей підхід пропонує мало практичних порад.

Однак слово "здається" написане жирним шрифтом з певною метою - якщо ви не є маленьким роздрібним трейдером у сегменті малої капіталізації, ця модель не завжди є парадоксальною. З достатньою кількістю досвіду та вмінь, відділення часу на цю стратегію може бути життєздатним.

4. Низька кількість угод + Дотримання моделі низької маржі прибутку

Умови наступні: Менше угод (контрольовано від 1 до 3 разів), низький рівень прибутковості, з верхньою межею, встановленою на 100% для забору прибутку, і точки забору прибутку від 25% до 100%. Кожна угода становить 0,5 SOL.

У цій моделі, з причин кількості, 100K - важливий поріг. Ми об'єднуємо інтервали та встановлюємо верхню межу для інтервалів більше 100K на 5M.

Зрозумівши ці умови, ми починаємо обчислювати очікувані доходи в цих двох інтервалах для нашої моделі меншої кількості угод (в середньому 2 рази, по 0,5 SOL кожного разу) + ведення стратегії з низьким рівнем прибутку (середній рівень забирання прибутку на рівні 62,5%), як показано на малюнку.

Ви можливо ще не усвідомили це, але ці дані справді відкривають очі. Чому? Тому що в інтервалі від 100K до 5M ймовірність спричинення прибутку насправді досягає 99,67%. Ви можливо не відчуваєте цього сильно, але, кажучи іншими словами, з математичної точки зору, ваша ймовірність невдачі в цьому інтервалі становить лише 0,33%.

Це правильно — менше угод + відстеження моделі з низьким рівнем прибутковості є оптимальним рішенням серед усіх стратегій.

Узагальнення: Починаючи з невеликим капіталом, за винятком впливу досвіду та здібностей, застосовуються наступні чотири сценарії. Дані на наступній фігурі є більш реалістичними та всебічними.

3. Розуміння торгівлі з розумінням - Психологічний рахунок

Усе, що було сказано до цього моменту, ніколи не торкнулося фактору менталітету, який значно впливає на торгівлю. Чому так? Дозвольте пояснити.

На самому початку цього етапу, як малий роздрібний трейдер, що входить на цей ринок, крім створення свого рахунку капіталу, я тут представляю ще один рахунок - психологічний рахунок. Це надзвичайно важливо. Оскільки це рахунок, дозвольте мені обговорити переваги та недоліки збільшень та зменшень на психологічному рахунку.

- Недоліки жорстокого циклу зменшення в психологічному рахунку

Багато людей входять на цей ринок, бачать історії дива багатства, і починають випадково торгувати і доганяти тренди, схожі на ті історії, завжди мріючи піймати наступний 10X або 100X. Вони постійно стрибають у угоди, постійно зазнають втрат і завжди закінчують зменшенням своїх позицій. У цьому процесі їх психологічний рахунок ніколи не зростає; він постійно спадає, залишаючи їх з меншею міццю, зростаючи сумнівними та менш впевненими в собі.

Коли ви зазнаєте багато невдач поспіль, як ви все ще осмілитеся зробити ставку, щоб виграти наступну?

Під впливом цього ви звикли вважати, що для збільшення невеликого капіталу вам слід відразу ж прагнути до надзвичайно високих множників монет, не звертаючи увагу на відносно спекулятивні можливості з більшою впевненістю. Ви продовжуєте відстежувати мем-монети, ніколи не зупиняючись, щоб серйозно подумати про те, яка стратегія справді вам підходить, ніколи ясно не квантифікуючи, яка саме стратегія є розумною та виконуваною.

Ви нічого іншого не знаєте, лише одне: виплатні відсотки - все. Ніколи спокійно не віддававши собі звіт про власну торгівельну систему, ви врешті-решт потрапляєте в нескінченну спіраль смерті вниз і виходите з ринку в мовчанні.

Ця ситуація трагічна. Уявіть собі одного дня, після того, як ви перенесли безліч труднощів, ви нарешті стоїте перед драконом. Здається, ви усвідомлюєте, що якщо ви махнете мечем, ви підніметеся до величі. Але ваш меч вже згнив, і ви вичерпали свою початкову відвагу та рушійну силу. Навіть якщо ви махнете мечем, ви не зможете відрізати горду голову дракона - або, можливо, вам навіть не вистачить відваги, щоб це зробити.

Коли ви читаєте це, я сподіваюся, що ви зупинитеся, подивитесь на мій аналіз і серйозно подумаєте. Докладно зрозумійте, яку конкретну стратегію ви повинні обрати.

- Переваги доброчесного циклу збільшення в психологічному обліку

Це очевидно. Ви набуваєте впевненість, стаєте більш самостійними та припиняєте внутрішній стрес. Ваш настрій щоденно значно покращується, що ускладнює залишатися спокійним і думати чітко. Перед великою можливістю ви можете легше її впізнати та сміливо діяти. Є ще багато інших переваг, про які я далі не буду розповідати.

4. Детальне виконання конкретних стратегій

Отже, як саме це потрібно виконувати? Тут я розповім вам про це детально.

Конкретні стратегії для 350–200K

Спочатку жорстко розділіть свій капітал у розмірі 2,5 SOL на дві категорії. Перша - торгівельний рахунок, де ви виділяєте 1,5 SOL.

Кожна угода повинна бути обмежена 10% цього торгового рахунку, тобто 0,15 SOL.

На початку найкраще сконцентруватися на торгівлі монетами MEME, які вже встановили дно. Наприклад, останні такі як, RFC, DARK, тощо. Слідкуйте за рухом цін і торгуйте хвилями. Можливості не приходять часто кожен день, тому будьте терплячими. В іншому випадку ймовірність стоп-втрат буде високою. Чекайте на правильну точку входу, і як тільки ви отримаєте кілька десятків пунктів прибутку, заберіть його. Суворо контролюйте свої імпульси — не домагайтеся зайвих прибутків.

Роблячи це систематично, ви поступово накопичуватимете досвід та розвиватимете свій психологічний рахунок.

Решта 1 SOL потрапляє на резервний рахунок. Уникайте частого доторкання до цього рахунку. Його ціль - навчити ваш суд о високоімовірних можливостях великого масштабу.

Що може бути визнано високоімовірною великою можливістю? Ці рідко зустрічаються. Ось кілька класичних прикладів:

Коли Binance раптово оголосив про лістинг ACT у листопаді, ціна підскочила в 25 разів за одне пополудні. Зростання тренду штучного інтелекту, коли провідні токени масово розгорталися в один день. Той день, коли Трамп несподівано запустив свій власний токен.

Кожного разу, коли виникають такі можливості, робіть свої висновки та інвестуйте 30% цього резервного рахунку.

Якщо ви успішно передбачите та скористаєтеся трема такими подіями поспіль, ви розвинете попередню здатність їх ідентифікувати. Після цього, коли виникатимуть подібні ситуації, ви зможете вибрати цей рахунок та постійно збільшувати свої прибутки.

Виконуйте цю стратегію наполегливо, і ваш капітал зросте з 300U аж до 200KU.

Стратегії для стратегії від 200K до 1M

Досягнувши A7 (чистий капітал обчислюється сотнями тисяч), ви відчуєте величезне почуття досягнення. Зніміть 50 тисяч доларів — ідіть розслабтеся, трохи побалуйте себе і вгамуйте якісь матеріальні бажання. Ваше мислення значно покращиться — повірте мені. Вас більше не будуть турбувати життєві дрібниці. Ці поліпшення значно зміцнять ваш психологічний капітал.

На етапі A7 ваш психологічний капітал міцний, а досвід відносно багатий. Зараз час думати глибше і діяти менш імпульсивно.

Шлях 1: Зменшіть частоту торгівлі і більше акцентуйтеся на встановлених MEME угодах. Щодня витрачайте час на аналіз та пошук можливостей. Але пам'ятайте — з таким рівнем капіталу, ніколи не вкладайте все, ніколи не вкладайте все, ніколи не вкладайте все! Виділяйте лише 20% на торгівлю. Цим способом, обертаючи 150 тис., перетнення 1 млн абсолютно досяжне.

Шлях 2: Беріть участь в PVP (гравець проти гравця), беручи участь у запусках нових токенів. Ваш капітал дозволяє проводити випробування і помилки, а ваші психологічні резерви достатньо міцні, щоб відшкодувати збитки під час кількох спроб, або навіть отримати величезний прибуток.

Заключні думки

Ландшафт MEME, здається, розділився на дві епохи: до ери Трампа і після ери Трампа (зараз).

Ті, хто наживався на Трампі, виводили величезну ліквідність, нескінченно влаштовуючи вечірки або навіть виходячи на пенсію. Ті, хто пропустив, залишаються на ринку, щодня шліфуючи, часто вдаряючись об стіни і намагаючись отримати значний прибуток.

Я не дуже вправний у довгих мотиваційних виступах. Для мене завжди одне прислів'я допомагало мені продовжувати йти:

«Ринки завжди народжуються у відчаї».

Дозвольте мені поділитися трохи своєю власною досвідом. В кінці 2023 року, на іншому ринку, ліквідність повністю висохла. Це також був мій найнижчий пункт - наповнений невизначеністю щодо майбутнього та розчаруванням у собі.

Я був розлючений. Я був обурений. Я ненавидів себе. Чому не я заробляв гроші? Чому я завжди програвав? Чому я не міг досягти того життя, яке хотів? Чому я пропускав кожну можливість?

Але те, що відокремило мене, це те, що, незважаючи на те, наскільки безнадійним це здавалося, я залишався на ринку. Я хотів перевірити, чи правда те, що "Ринки народжуються в безнадії".

Отже, одного дня я впіймав правильну хвилю. Я сів на колесницю спасителя, яка завжди з'являється на найбільш мізерних ринках, використав моментум, і вижив. Я не вважаю, що в лові можливості було якесь вміння - лише настійливість.

Не говоріть, що в світі немає дивітсь. Глибоко в безодні розкриваються божественні таємниці.

Відмова від відповідальності:

1. Ця стаття відтворена з [ Шанкс] , авторське право належить оригінальному автору [Shanks], якщо у вас є які-небудь зауваження щодо перевидання, будь ласка, зв'яжіться з Gate Навчаннякоманда, і команда якнайшвидше вирішить це згідно з відповідними процедурами.

2. Попередження: Погляди та думки, висловлені в цій статті, представляють лише особисті погляди автора і не становлять жодних інвестиційних порад.

3. Інші мовні версії статті перекладаються командою Gate Learn і не згадуються вGate.io, перекладений матеріал не може бути відтворений, поширений або ухвалений.